Warum Verzicht auf den Ruhestand für das College deines Kindes eine schlechte Idee ist

Warum der Verzicht auf den Ruhestand für das College deines Kindes eine schlechte Idee ist

Zu ​​sehen, wie ihre Kinder einen Hochschulabschluss erwerben, ist das, was Eltern zu erreichen hoffen. Was sie nicht wollen, ist, ihre Söhne und Töchter danach durch ein Meer von Studentendarlehen kämpfen zu sehen.

Viele Eltern arbeiten länger

Angesichts des heutigen Preises der Hochschulbildung sind diese Befürchtungen sehr real. Sogar an einer öffentlichen Universität zahlen ausländische Studenten heutzutage durchschnittlich $ 34, 031 pro Jahr, wenn Sie Unterricht, Gebühren und Zimmer- und Verpflegungskosten in Rechnung stellen. Die Zahl springt bei einer typischen privaten Institution auf 43.921 Dollar.

Um zu verhindern, dass ihre Kinder übermäßige Schulden aufnehmen, sind viele Eltern bereit, länger zu arbeiten als geplant. Eine 2015 T. Rowe Price Umfrage ergab, dass 49% der Erwachsenen ihren Ruhestand hinauszögern würde, wenn es bedeutete, dass ihre Kinder schuldenfrei abschließen konnten. Und 15% sagten, dass sie beabsichtigten, in ihre 401 (k) und andere Ruhestandskonten einzutauchen, um ihre College-Ausgaben zu decken. Diese Antworten werfen jedoch eine wichtige Frage auf: Ist die Bereitschaft, den Ruhestand großzügig oder tollkühn zu opfern? In der Tat gibt es einige zwingende Gründe, Ihre Altersvorsorge zu einer Priorität zu machen, auch wenn dies eine größere finanzielle Belastung für Ihre Nachkommen bedeutet.

Wie der alte Grundsatz besagt, können Studierende einen Kredit erhalten, um die Kosten eines Universitätsabschlusses zu decken. Aber ein Darlehen ohne Sicherheiten zu erhalten, um Ihren Ruhestand zu finanzieren, ist eine viel schwierigere Angelegenheit. Sie müssen auch darüber nachdenken, was passiert, wenn Sie Ihren Job verlieren oder körperlich nicht in der Lage sind, Ihre Rolle zu erfüllen. Sobald Sie Bargeld auf den Tisch gelegt haben, um die Studiengebühren zu begleichen, gibt es keine Möglichkeit, es zurückzubekommen. Sie können planen, länger zu arbeiten, um den Fehlbetrag zu decken, aber diese Entscheidung ist nicht ohne Risiken.

Festlegen Ihrer Prioritäten

In einigen Fällen ist das Einlösen von Geld in Ihre Steuerverrechnungskonten oder die Ablehnung von Rentenbeiträgen zur Zahlung von Schulungskosten gleichbedeutend mit dem Wegwerfen von Geld. Wenn Sie Geld aus einem 401 (k) herausziehen, bevor Sie Alter 59½ erreichen, zum Beispiel, beurteilt der IRS eine 10% Vorzeitige Zurücknahmestrafe auf dem Geld, das Sie herausnehmen. Also, wenn Sie $ 50, 000 herausnehmen, setzen Sie nur $ 45, 000 dieser Menge auf. (IRAs sind eine Ausnahme; vorzeitige Abhebungen, die auf die College-Ausgaben Ihres Kindes ausgerichtet sind, vermeiden diese Gebühr.)

Das Kürzen Ihrer Rentenversicherungsbeiträge kann genauso gefährlich sein. Wenn Sie nicht genug Geld aufbringen, um das Match Ihres Arbeitgebers zu maximieren, haben Sie im Grunde kein Geld auf dem Tisch.

Die meisten Finanzexperten schlagen vor herauszufinden, wie viel Geld Sie für den Ruhestand sparen müssen und dies zu Ihrer ersten Priorität machen. Ein Weg, um diese Summe zu berechnen, ist, im ersten Jahr nach dem Ausscheiden aus dem Arbeitsmarkt (oder 3%, wenn Sie etwas vorsichtiger sind) 4% Abzug zu nehmen und die zukünftigen Auszahlungen für die Inflation anzupassen.Wenn dieser Betrag zusammen mit anderen Einkommensquellen nicht ausreicht, um davon zu leben, müssen Sie jeden Monat mehr von Ihrem Gehaltsscheck beiseite legen.

Selbst wenn Ihre Rentenbeiträge auf dem richtigen Weg sind, möchten Sie vielleicht Ihren Notfallfonds stützen und alle hochverzinslichen Kreditkartenschulden begleichen, bevor Sie sich auf die höheren Bildungsabgaben eines Kindes konzentrieren. In den meisten Jahren wird ein Kreditkarten-Zinssatz von sagen wir 15% oder 20% die Rendite von Ihrem 401 (k) oder IRA übertreffen. Studentendarlehen sind dagegen eine relativ kostengünstige Form der Kreditaufnahme.

Günstigere Optionen

Für manche Familien ist es die beste Alternative, den Ruhestand hinauszuzögern, wenn Ihr Kind eine weniger teure Ausbildung erhält. Dies gilt insbesondere dann, wenn ein Abschluss einer kostengünstigeren Einrichtung für zukünftige Arbeitgeber genauso attraktiv wäre.

Eine ziemlich einfache Lösung: Wählen Sie eine inländische staatliche Universität. Nach Angaben des College Board ist der durchschnittliche jährliche Unterricht für inländische Studenten 14 $, 483 weniger als für nichtstaatliche Studenten. Wenn eine öffentliche Einrichtung in Ihrem Bundesstaat ein Wettbewerbsprogramm in dem Bereich hat, in dem Ihr Kind studieren möchte, kann es schwer sein, die Zahlung von Zehntausenden für einen Abschluss zu rechtfertigen.

Und übersehen Sie keine Community oder Fachhochschulen. Viele bieten Anmeldeinformationen, die Sie in ziemlich hoch bezahlten Karrieren zu einem Bruchteil der Kosten eines vierjährigen College starten. Für andere Studenten stellen sie ein Sprungbrett zu einem Universitätsstudium dar, das Sie in den ersten zwei Jahren weniger kostet.

Ihre Kinder ziehen vielleicht sogar in Betracht, ein Lückenjahr zu absolvieren, besonders wenn sie sich nicht sicher sind, in welches Feld sie eintreten wollen. Studenten, die direkt nach der Highschool ins Universitätsleben gehen, obwohl sie sich nicht auf einen bestimmten Berufsweg festgelegt haben, brauchen länger, um sich am College niederzulassen. Diejenigen, die nicht gut sind, weil sie nicht bereit für die Schule sind, könnten dabei viel Geld verschwenden.

The Bottom Line

Eltern, die die Bildungsabrechnungen ihres Kindes vor dem eigenen Ruhestand stellen, haben die besten Absichten. Allerdings haben College-Studenten viel mehr finanzielle Möglichkeiten als Erwachsene in ihren 50ern oder 60ern. Es könnte sich lohnen, durch andere Möglichkeiten zu denken, als Ihr Notgroschen zu opfern. (Weitere Informationen finden Sie unter Bezahlen für das College: Warum Eltern Retirement und Vorrang haben sollten: Bevor Sie dieses Studentendarlehen mitnehmen .)