Anlageberater sind eine Kombination aus Vermögensverwaltern, Finanzlehrern und Beratern. Es ist diese letzte Rolle des Beraters, die wichtig wird, wenn die Marktvolatilität steigt. Zu lernen, mit den Ängsten und Befürchtungen des Kunden umzugehen, macht den Finanzberater zu einem besseren Fürsprecher für seinen Kunden.

Um die Volatilität in Schach zu halten, kann der Berater den Kunden über Marktrenditen und -geschichte, die Bedeutung der Vermögensdiversifizierung und die Bewältigung der erwarteten Ängste, die den Marktrückgängen begleiten, aufklären.

Sei proaktiv, nicht reaktiv

Stelle frühzeitig die Bühne frei, um die unvermeidlichen Markteinbrüche zu bewältigen. Die Investitionserziehung und -zusammenarbeit beginnt, wenn der Kunde durch die Tür geht. Bereiten Sie den Kunden vor, indem Sie ein Risiko- und Risikokapazitäts-Quiz und eine Konversation einschließen. Diese Tools informieren den Berater darüber, wie ein Kunde auf die normalen Höhen und Tiefen von Vermögenswerten reagieren könnte. Die Risikokonversationen erleichtern die Erstellung des Kundenportfolios.

Als Nächstes kann der Berater ein Gespräch über Eigenschaften von Anlagegütern als Teil seiner Rolle als Erzieher einschließen. Wenn der Kunde historische Marktrenditen versteht, ist er besser in der Lage, mit der Volatilität umzugehen. (Mehr dazu unter: Wie man ein Top-Finanzberater ist .)

Von 1928 bis 2013 beliefen sich die Durchschnittsrenditen für die wichtigsten Anlageklassen auf 9. 55% für den S & P 500 (ein Proxy für die US-Aktienmarkt), 93% für die 10-jährige Treasury Bill (Informationen über die Anleihe-Anlageklasse) und die 3-Monats Treasury Bill (ein Bargeld-Ersatz) sammelte 3. 53%.

Diese durchschnittlichen jährlichen Renditen sind gut und gut, aber der Kunde muss auch die Volatilität oder Standardabweichung dieser Anlageklassen erfassen. (Zur näheren Betrachtung siehe: Aktienmarktrisiko: Wagging the Tails .)

Im schlimmsten Fall können die Aktienanlagen in einem Jahr auf bis zu 25% oder sogar mehr fallen. Zu wissen, dass Informationen im Voraus mögliche Überraschungen für den Kunden abschrecken.

Lassen Sie die Kunden schließlich verstehen, dass Marktvolatilität erwartet wird und regelmäßig zusammen mit Änderungen des Konjunkturzyklus, globaler Ereignisse und nationaler Wirtschaftsereignisse auftritt.

Einrichten des Portfolios, um die Volatilität zu minimieren

Das Wissen, wie sich jede Anlageklasse in der Vergangenheit verhalten hat, ist ein wichtiges Werkzeug beim Einrichten des anfänglichen Portfolios. Die richtige Einstellung hilft den Kunden, die Marktvolatilität langfristig zu bewältigen. Der risikoscheuere Anleger - zum Beispiel ein Kunde am Ende seiner Erwerbsjahre - wird Anleihen stärker als beispielsweise Aktien gewichten. Während die aggressive Person - wie ein Sparer näher am Anfang ihrer Karriere - einen größeren Prozentsatz in risikoreicheren Aktien hält.

Gus Sauter, leitender Berater der Vanguard Group, Inc., sagte The Wall Street Journal , dass "einer der häufigsten Fehler, den Investoren machen, nicht ganzheitlich über ihr Portfolio nachdenkt. "

Mit anderen Worten, denken Sie an das große Ganze und nicht daran, wie jede einzelne Holding oder jedes Konto funktioniert. (Mehr dazu unter: Finanzberater müssen diese Gruppe JETZT aufspüren.)

Bei einem breit diversifizierten Portfolio können US-Aktien, wenn Schwellenmarktaktien fallen, stabil bleiben, während Anleihen steigen. Weniger korrelierte Anlagewerte führen zu einer größeren Diversifizierung, was die Volatilität des Portfolios beeinträchtigt.

Wenn Aktienfonds in die Höhe schießen, wird ein diversifiziertes Portfolio nicht so stark steigen, aber umgekehrt wird es auch bei einer Marktkorrektur nicht so tief fallen.

Kontrolliere den Verstand; Kontrolliere das Geld

Die ganze Vorbereitung hilft nicht, wenn der Anleger beim ersten Anzeichen von Marktvolatilität in Panik gerät. Der Berater muss nach einem großen Markteinbruch auf diese Telefonanrufe vorbereitet sein, um den Kunden von der bildlichen Grenze abzubringen.

Viele Investoren wollen nach einem großen Marktrückgang verkaufen und sich ganz aus dem Markt zurückziehen. Der Berater muss auf eine Handhaltung und Auffrischungsschulung vorbereitet sein. (Für mehr, siehe: Geldgewohnheiten der Millennials. )

Forschungsstudien zeigen, dass sich die Portfolios von Anlegern aufgrund von Fehlern im Zusammenhang mit psychischen Geldern typischerweise schlechter entwickeln als der Gesamtmarkt. Wenn der Investor beim ersten Anzeichen eines Rückgangs aus dem Markt springt, verkauft er oder sie unten. Die Kehrseite dieses Verhaltens ist, wenn ein Investor in Markteuphorie gefegt wird und sich wieder einkauft, wenn die Aktien in Richtung ihrer Höchststände tendieren. Diese kontraproduktive Handelsaktivität veranlasst den Anleger, bei den Höchstständen zu kaufen und zu Tiefstständen zu verkaufen. Die Aufgabe des Beraters ist es, dafür zu sorgen, dass dies nicht geschieht, indem er für die Handhaltung und Bildung zur Verfügung steht.

DALBAR, Inc.s 20. Jährliche quantitative Analyse der Anlegerverhalten 2014 Advisor Edition bestätigt dies nicht nur, sondern zeigt die Lücke als besonders breit an. In den letzten 30 Jahren erzielte der S & P 500 11,1% pro Jahr, während die Einzelanleger durchschnittlich nur 3,69% erzielten.

Der Handel führt zu oft zu unterdurchschnittlichen Anlageerträgen. Kauf und Verkauf zu ungünstigen Zeiten führen nicht nur zu niedrigeren Renditen, sondern auch zu exzessivem Handel, der die Provisionen erhöht und die Gewinne senkt.

Volatilität entspricht Chancen

Ein oft übersehener Vorteil von Marktvolatilität ist die Möglichkeit, bei Marktschwächen zusätzliche Mittel zu investieren. Durch die Beibehaltung von Bargeld am Rande, wenn der unvermeidliche Marktrückgang auftritt, kann der Berater das Geld der Kunden zu günstigen Preisen anlegen. Ähnlich wie beim Kauf. (Weitere Informationen finden Sie unter: Wie Sie Kunden helfen können, die von der Volatilität verschreckt sind .)

The Bottom Line

Die besten Berater bleiben während Marktauf- und -abstürzen mit ihren Kunden in Kontakt und begleiten sie bei der Anlage. Landschaft mit einer Kombination aus Bildung und Unterstützung. (Weitere Informationen finden Sie unter: Wie Finanzberater sich an Robo-Advisors anpassen können .)