Sie bekommen nicht den öffentlichen Aufschrei, den Zahltagdarlehen erhalten (siehe Vorsicht vor Zahltagdarlehen ), aber in den Augen der meisten Verbraucherschutzbehörden sind sie genauso gefährlich. Ein Autokredit ist einfach ein Darlehen gegen den Wert Ihres Autos. Wie arbeiten sie und wie viel können Sie bekommen?

Kreditgeber lieben diese Kredite, weil die Sicherheiten (Ihr Auto) sie so risikolos machen, wie ein Kredit sein kann. Die üblichen Kreditnehmer sind Leute, die einen kurzfristigen Kredit für mehr benötigen, als ihre Kreditkarte abdecken kann - und mehr, als sie von einem Zahltagdarlehen erhalten konnten, gegeben, was sie verdienen.

Ein Autokredit ist eine Möglichkeit, schnell eine größere Geldsumme aufzubringen. Alle potenziellen Kreditnehmer haben zu tun, ist über die freie und klare (dh sie schulden kein Geld auf das Auto) Titel zu ihrem Auto und sie bekommen das Darlehen - wir werden später abdecken, wie viel.

Ein weiteres Plus für Menschen, deren Kredit ist nicht stellar ist, dass Titel Darlehen erfordern keine Bonitätsprüfung. Der offensichtliche Grund dafür: Die Kreditnehmer könnten hohes Risiko haben, aber der Kreditgeber hat den Titel zu ihrem Auto. Dies gibt den Kreditnehmern jeden Anreiz, die Rückzahlung des Kredits zur obersten Priorität zu machen. Wenn jemand nicht zahlt, verkauft der Verleiher das Auto und macht immer noch einen Profit auf dem Darlehen. Kreditnehmer, die zahlen, werden mit einem dreistelligen Jahreszinssatz und häufig anderen Gebühren belastet. Was auch immer mit diesem Darlehen geschieht, erhalten Kreditgeber ihr Geld zurück, plus einen Gewinn.

Wie viel können Sie bekommen?

Das Darlehen basiert auf dem Wert des Autos. Einige Kreditgeber können den Kelley Blue Book-Wert verwenden, während andere proprietäre Bewertungskriterien haben, die auf aktuellen Auktionspreisen basieren.

Sobald der Kreditgeber den korrekten Wert des Autos ermittelt hat, wird ein Kreditnehmer wahrscheinlich zwischen 25% und 50% seines Wertes angeboten. Wenn das Auto $ 3.000 wert ist, erwarten Sie höchstens $ 1.500. Wenn der Kredit in Verzug gerät, nimmt der Kreditgeber das Auto wieder in Besitz, verkauft es bei einer Auktion und macht immer noch Geld.

Zusammen mit dem Titel kann der Kreditgeber den Eigentümer bitten, eine Kopie des Schlüssels zu hinterlassen oder sogar GPS-Tracking auf dem Fahrzeug zu installieren.

Einige Staaten knacken ab

Diese Regelung lässt Verbraucherschutzgruppen und Regulierungsbehörden Alarm schlagen. Nach Angaben des Centre for Responsible Lending sind die Zinssätze für diese Art von Darlehen 20 bis 30 Mal höher als die von Kreditkartenherausgebern. Was mehr ist, sind die meisten Autotitel Darlehen für 30 Tage und wenige Leute können einen Kredit, der in einem Monat groß. Car-Titel Kredite werden im Durchschnitt acht Mal gerollt. Ergebnis: Die Rückzahlung eines $ 500-Darlehens über acht Monate kostet den Kreditnehmer zusätzlich zu den ursprünglichen $ 500 Zinsen in Höhe von $ 650.

Wegen des "Raubgier" -Labels, das auf Autotitel-Kredite vergeben wird, erlauben weniger als 30 Staaten und nur 16 erlauben Kredite zu dreistelligen annualisierten Zinssätzen.Viele Unternehmen haben den maximalen Kapitalbetrag bei weniger als 1 000 Dollar, wobei Montana den Betrag, den Autobesitzer für 300 Dollar aufbringen können, begrenzt.

The Bottom Line

Es gibt widersprüchliche Informationen darüber, wie viele Menschen ihre Autos aufgrund von Autokrediten verlieren. Ebenso wichtig ist, wie viel diese Darlehen den Kreditnehmer kosten. Einige könnten am Ende mehr als den Wert ihres Autos bezahlen, wenn der Kredit weiter rollt, bevor sie ihn schließlich abzahlen.

Wenn Sie in einem Staat leben, der Autokredite zulässt, erschöpfen Sie jede andere Option zuerst. Sogar der höchste Zinssatz auf einer subprime Kreditkarte ist exponentiell billiger als ein Autokredit und riskiert nicht, dass Sie Ihr Auto verlieren. Siehe Ein Auto-Titel-Darlehen erhalten und Zustände, die Autokredite zulassen .