GoPro Inc. gibt bis zu 150 Millionen US-Dollar an neuen Schulden aus

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GoPro Inc. gibt bis zu 150 Millionen US-Dollar an neuen Schulden aus
Anonim

GoPro (NASDAQ: GPRO GPROGoPro Inc9. 13-4. 70% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ) Aktien, die gehandelt wurden 10 $. 97 eine Aktie vor ihrem vierten Quartal und Jahresabschluss wurden am 2. Februar angekündigt, Mittwoch geschlossen bei $ 8. 43. Das ist ein Rückgang um 30%, seitdem das Action-Kamera-Unternehmen seinen enttäuschenden Gewinnbericht und seine Umsatzprognose geteilt hat.

Angesichts der Tatsache, dass dies für GoPro als unpassende Zeit erscheinen mag, um eine Wandelschuldverschreibung von bis zu 150 Millionen US-Dollar zu begeben, was zu steigenden Verbindlichkeiten von insgesamt 475 US-Dollar führte. 7 Million als letztes Viertel. Das war ein Anstieg von 44% von GoPro's 330 $. 9 Millionen Verbindlichkeiten im Jahr zuvor. Aber genau das hat das Unternehmen beschlossen.

GoPro sagte, es beabsichtige, die Mehrheit der Erlöse aus dem Emissionsgeschäft "für allgemeine Unternehmenszwecke" zu verwenden. Der Rest wird verwendet, um eine "privat ausgehandelte Vorauszahlungstransaktion" zu finanzieren. Diese Prepaid-Aktien werden am 15. April 2022 (am selben Tag, an dem die Wandelschuldverschreibungen ihre Laufzeit erreicht haben) abgerechnet (zum Verkauf stehen).

Darüber hinaus wird derjenige institutionelle Anleger, mit dem GoPro in Bezug auf seine Prepaid-Aktienvereinbarung eine Vereinbarung trifft, wahrscheinlich eine "oder mehrere Derivatetransaktionen" als Absicherung in Bezug auf die erworbenen Aktien darstellen. ..

Kein Wort von GoPro darüber, welche institutionellen Investoren an der Privatplatzierung beteiligt sein werden, oder die Preisgestaltung der Schuld. Angesichts des derzeitigen schwachen Aktienkurses und der Erwartung eines Umsatzwachstums von nur 9% im Jahresvergleich im ersten Quartal auf etwa 200 Mio. USD dürften die Kosten jedoch relativ hoch sein.

10 Aktien, die wir besser mögen als GoPro
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* Stock Advisor kehrt am 3. April 2017 zurück

Tim Brugger hat keine Position in den erwähnten Aktien.