Indexgebundene Einlagenzertifikate, auch als aktiengebundene Einlagenzertifikate bezeichnet, bieten die Möglichkeit, Anlagerenditen zu generieren, die denen ähnlich bekannter Marktindizes ähneln. Standard & Poor's 500 Index (S & P 500) der Dow Jones Industrial Average (DJIA) oder Nasdaq, mit der Sicherheit und dem Schutz des Hauptschutzes durch traditionelle Einlagenzertifikate (CD). Die Chase Manhattan Bank war die erste Firma, die indexgebundene Einlagenzertifikate angeboten hat, die 1987 ihren Anfang nahmen und von vielen anderen Investmentanbietern schnell zur Verfügung gestellt wurden. In diesem Artikel erklären wir Ihnen die Vorteile dieser Investitionen und warum Sie sie für Ihr Portfolio in Erwägung ziehen sollten.

Anklang
Indexgebundene Einlagenzertifikate sind für Anleger attraktiv, die eine Rendite auf ihre Anlagen erzielen möchten, aber nicht den Verlust des Kapitals riskieren wollen. in die Börse investieren. Um diesen Bedarf zu decken, verknüpfen indexgebundene Einlagenzertifikate die Renditen, die Anleger mit den Renditen eines der vielen großen Aktienmarktindizes erzielen. Einige bieten an, 100% der Rendite eines bestimmten Index zu erreichen. Andere stimmen mit einem bestimmten Prozentsatz überein, z. B. 90%. Wenn der Index sinkt, bieten einige indexgebundene Zertifikate eine garantierte minimale Anlagerendite, während andere nur die Rendite der ursprünglichen Investition garantieren. In den USA garantiert die Federal Deposit Insurance Corporation dem Auftraggeber bis zu 100 000 $. (Um mehr zu erfahren, lesen Sie Sind Ihre Bankguthaben versichert? )

Überlegungen
Bei indexgebundenen Einlagenzertifikaten garantiert keinen Verlust des Kapitals, wenn es bis zur Fälligkeit gehalten wird, es gibt andere Faktoren, die vor der Investition berücksichtigt werden sollten. Zum Beispiel ist der Zugang zu Kapital und Einnahmen oft begrenzt. Die spezifischen Bedingungen der Investition variieren je nach Anbieter, wobei einige Anbieter Zertifikate für drei Jahre, fünf Jahre oder einen anderen festgelegten Zeitraum ausstellen. Einige Zertifikate erlauben keinen Zugriff bis das Zertifikat die Laufzeit erreicht hat. Andere bieten ein Fenster, beispielsweise einmal im Jahr, wenn die Vermögenswerte straflos zurückgezogen werden können. Wenn zu einem anderen Zeitpunkt Zugriff auf das Geld erforderlich ist, kann eine Strafe verhängt werden.

Auch wenn der gewählte Index im Wert sinkt, kann der Return on Investment so niedrig wie null sein. Dies wirft das Problem der Opportunitätskosten auf, denn das Geld hätte positive Erträge erwirtschaften können, wenn es anderswo investiert worden wäre.

Steuerliche Auswirkungen sind ein weiterer Punkt, der berücksichtigt werden sollte, da Einnahmen aus indexgebundenen Einlagenzertifikaten im erzeugten Jahr besteuert werden. Um die Steuerpflicht hinauszuzögern, kann das Zertifikat in einem steuerbegünstigten Konto erworben werden, z. B. einem individuellen Alterskonto (IRA).

Strategien Indexgebundene Einlagenzertifikate können auf verschiedene Weise genutzt werden. Sie können eine sichere Aufbewahrung für Geld bieten, das Sie für mehrere Jahre nicht erwarten. Sie können auch als das konservativere Ende der Asset Allocation-Strategie eines größeren Portfolios verwendet werden. (Um mehr darüber zu erfahren, wie die Auswahl der richtigen Mischung von Wertpapieren der Schlüssel zur Minimierung des Risikos bei gleichzeitiger Renditeoptimierung ist, lesen Sie Optimale Asset Allocation und Asset Allocation Strategies .)

verknüpfte Zertifikate können auch als Teil einer Zinsrendite-Strategie verwendet werden. Anleihen mit festem Ertrag nehmen unseren Gedanken gegenüber dem schnelllebigen Aktienmarkt mit ihren täglichen Handlungen und Versprechungen von überlegenen Renditen oft den Rücken, aber wenn Sie ein pensionierter Anleger sind oder sich dem Ruhestand nähern, können festverzinsliche Anlagen zu Ihrem primären Kapital werden. Fokus. In dieser Phase wird die Erhaltung des Kapitals mit einem garantierten Einkommensstrom zum wichtigsten Ziel. Die Verwendung indexierter Wertpapiere hat das Potenzial, die Renditen eines gestaffelten Portfolios zu steigern. (Für weitere Einblicke in diese Strategie lesen Sie Steigern Sie Ihr Einkommen mit einer CD-Ladestation .)

Lesen Sie vor dem Kauf
Indexgebundene Einlagenzertifikate sind bei einer Vielzahl von Anbietern erhältlich, obwohl sie werden nicht oft von Maklern angepriesen, weil sie kein bedeutender Umsatzgenerator in Bezug auf Verkaufsprovisionen oder Gebühren für den Verkauf sind. Da sie in einer Reihe von Begriffen mit sehr unterschiedlichen zugrunde liegenden Bestimmungen kommen, hilft sorgfältiges Einkaufen Ihnen, das genaue Angebot zu identifizieren, das Ihren persönlichen Anlagezielen am besten entspricht.

Bottom Line
In jedem Fall eignen sich indexgebundene Einlagenzertifikate am besten für Anleger, die keinen unmittelbaren Zugang zu ihrem Geld benötigen. Bevor Sie investieren, sollten Sie sich vergewissern, dass Sie alle Bedingungen und Konditionen verstanden haben, insbesondere diejenigen, die sich auf den Index beziehen, den Ihre Anlage verfolgen wird, den Prozentsatz der Rendite des Index, der Ihrem Konto zufließt, den Betrag, den Sie erhalten. wenn der zugrunde liegende Index an Wert verliert, die Zugänglichkeit Ihres Auftraggebers und die Strafe für den Vorbezug erhalten. Wenn Sie vor Ihrer Investition auf diese Details achten, werden Sie sicher gehen, dass Sie morgen mit Ihrer Investition zufrieden sind.