Warren Buffett, allgemein das Orakel von Omaha genannt, ist einer der erfolgreichsten Investoren in der Geschichte. Buffetts Investitionen werden in erster Linie durch Berkshire Hathaway Inc. (BRK. A BRK. ABerkshire Hathaway Inc280, 170. 00-0. 11% erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ), einer Aktiengesellschaft, getätigt. Das begann 1962, als Buffett Anteile an einem kleinen Textilunternehmen erwarb. In den folgenden Jahrzehnten hat sich Buffett als einer der klügsten Investoren aller Zeiten erwiesen. Können Sie seinen Erfolg nachahmen?

Value-Investing-Theorie

"Anleger, die in einem überhitzten Markt einkaufen, müssen erkennen, dass es oft länger dauern kann, bis auch der Wert eines herausragenden Unternehmens mit dem bezahlten Preis mithalten kann. . "

Wenn Sie die Anlagestrategie von Warren Buffett imitieren wollen, lesen Sie zunächst alles über Wertinvestitionen. Die Idee ist einfach: Finden Sie Unternehmen mit einem intrinsischen Wert, der heute höher ist als ihr Aktienkurs. Herauszufinden, welche Unternehmen einen höheren intrinsischen Wert haben, kann eine Herausforderung sein.

Buffett lernte von seinem Lieblingsprofessor Benjamin Graham alles über den Wertzuwachs. Graham schrieb das endgültige Buch über Value Investing, "The Intelligent Investor. "Dieses Buch bleibt eine Top-Ressource für Value-Investoren.

Intrinsische Wertberechnungen sind keine einfache Angelegenheit; die Berechnung kann sehr komplex sein, und keine zwei Analysten finden wahrscheinlich den gleichen exakten Wert. (Siehe auch Die 3 zeitlosesten Anlageprinzipien .)

Buy and Hold

"Wenn ein Geschäft gut läuft, folgt die Aktie schließlich."

Ein weiterer wichtiger Buffett-Mieter ist es, in Unternehmen zu investieren, von denen Sie glauben, dass sie langfristig gut abschneiden werden. .. Wenn Sie den Nachrichten von Berkshire Hathaway folgen, werden Sie regelmäßig über Käufe und Übernahmen lesen. Sie lesen selten, wenn überhaupt, über einen Verkauf.

Buffett und sein langjähriger Partner Charlie Munger investieren nur in Unternehmen, die eine starke Leistung aufweisen, unabhängig von den Marktbedingungen. Sie kaufen sie und behalten sie für immer. Wenn Sie Aktienkurse jeden Tag verfolgen möchten, wird dies schwierig für Sie sein.

Buffett ignoriert die kurzfristige Marktvolatilität und konzentriert sich auf langfristige Renditen. Er reagiert nur auf kurzfristige Schwankungen, wenn er nach einem guten Deal sucht. Wenn ein Unternehmen bei 50 Dollar pro Aktie gut aussieht und auf 40 Dollar fällt, seien Sie nicht überrascht, dass er weitere Aktien zu einem Abschlag aufnimmt.

"Betrachten Sie Marktfluktuationen als Ihren Freund und nicht als Ihren Feind; profitieren Sie von Torheit, anstatt daran teilzuhaben."

Investieren Sie in das, was Sie verstehen

Buffett hat nicht sehr gelitten, als die Techblase platzte, weil er nicht stark in dot com Aktien investiert.Er kauft nur Unternehmen, bei denen er die Produkte, den Umsatz und die Kosten versteht.

"Ich versuche Aktien in Unternehmen zu kaufen, die so wundervoll sind, dass ein Idiot sie führen kann. Denn früher oder später wird man das."

Das Portfolio von Berkshire Hathaway ist gefüllt mit leicht verständlichen Konsum- und Industriemarken und es gibt nur wenige Unternehmen mit einer komplexen Geschäftstätigkeit außerhalb des Versicherungs- und Rückversicherungsgeschäfts. (Mehr dazu unter: The Greatest Investors .)

Große Marken, die Berkshire Hathaway gehört und in die investiert wird, sind HJ Heinz Co., The Coca-Cola Co. (KO KOCoca-Cola Co45 47-1. 09% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ), Wells Fargo & Co. (WFC WFCWells Fargo & Co56. 18-0. 30% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ), American Express Co. (AXP AXPAmerican Express Co96. 29-0. 15% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ), Dairy Queen, Helzberg Diamonds , Duracell und Burlington Northern Santa Fe Railway. Jeder intelligente Investor kann verstehen, wie diese Unternehmen arbeiten.

Wird es für dich funktionieren?

Anstatt zu kopieren, was Buffett tut, können Sie immer nur Aktien in Berkshire Hathaway kaufen. (Weitere Informationen finden Sie unter Setzen Sie immer auf Berkshire Hathaway (Und hier ist der Grund) .) Wenn die A-Aktien, die einen Marktwert von über $ 200.000 pro Aktie haben, außerhalb Ihrer Reichweite liegen, Baby Berkshire "B Aktien. (Haftungsausschluss: Ich besitze B-Aktien in meinem Rentenportfolio.)

The Bottom Line

Jeder möchte wie Buffett kaufen, aber nur wenige konnten seinen Erfolg nachahmen. Buffett selbst schlägt vor, dass Kleinanleger eher einen kostengünstigen S & P 500 Indexfonds als einzelne Aktien kaufen. Wenn Sie jedoch einzelne Aktien kaufen möchten, folgen Sie den Richtlinien von Buffett und Sie werden auf dem richtigen Weg sein, um solide Erträge für Ihr Portfolio zu erzielen.