Investmentbanken erbringen Finanzdienstleistungen für Unternehmen, die Fremd- oder Eigenkapital beschaffen, sich mit anderen Unternehmen zusammenschließen oder diese erwerben wollen. Die größten Deals, die von "Bulge Bracket" -Unternehmen wie der Goldman Sachs Group, Inc. (GS) und Morgan Stanley (MS) vermittelt werden, ziehen die meiste Aufmerksamkeit auf sich. Auf dem sogenannten "mittleren Markt" findet jedoch eine Menge Aktivität statt.

Mittelstandsfirmen

Mittelstands-Investmentbanken befassen sich mit Kapitalbeschaffungs- und M & A-Transaktionen, die bei 200 Millionen Dollar liegen. Da sie sich mit mittelständischen Unternehmern befassen (zum Beispiel diejenigen, die versuchen könnten, ihr Geschäft zu verkaufen) oder Unternehmen, die sich noch nicht vollständig etabliert haben, gehen diese mittelständischen Banken oft einen stärker personalisierten Ansatz ein. Im Vergleich zu den größten Investmentbanken tendieren einige dazu, engere Interessen zu haben, und beraten nur einige wenige, genau definierte Branchen. Zu den Unternehmen, die sich auf diesen mittleren Markt der Investmentbanking-Aktivitäten konzentrieren, gehören Robert W. Baird, die Piper Jaffray Companies (PJC), die Needham & Company und die Stifel Financial Corp (SF).

• Robert W. Baird

Robert W. Baird berät Unternehmen auf allen Kontinenten bei der Kapitalbeschaffung, Umstrukturierung und Mergers & Acquisitions. Das privat geführte, in Milwaukee ansässige Unternehmen, das sich im Besitz eines Mitarbeiters befindet, hat 2014 weltweit 222 Transaktionen mit einem Gesamtwert von mehr als 60 Milliarden US-Dollar abgeschlossen. Das Unternehmen beriet im Jahr 2014 über 22 Fusionen und Übernahmen (M & A) im Gesamtwert von 5 USD. 6 Milliarden.

• Piper Jaffray

Die im Jahr 1895 gegründete Piper Jaffray mit Sitz in Minneapolis ist eine der ältesten Investmentbanken, die sich auf die mittlere Marktnische konzentriert. Die Beratungsleistungen des Unternehmens umfassen Privatplatzierungen, Kapitalmarktaktivitäten und Fusionen und Übernahmen, mit besonderem Fokus auf Dienstleistungen wie Gesundheitswesen, Einzelhandel, saubere Technologien, Industrie sowie Medien und Technologie. Laut Thomson Reuters hat das Unternehmen im Jahr 2014 20 M & A-Deals mit einem Wert von mehr als 3 Milliarden US-Dollar ermöglicht.

• Stifel

Der Investmentbanking-Bereich der Stifel Financial Corp. ist noch ehrwürdiger. Das 1890 gegründete Unternehmen aus St. Louis hilft Unternehmen bei der Verwaltung ihrer Privatplatzierungsaktivitäten, berät sie bei der Geldbeschaffung durch öffentliche Kapitalmärkte und begleitet sie bei M & A-Transaktionen. Seit 2005 akquiriert Stifel weitere Firmen wie KBW, Inc., um das eigene Wachstum voranzutreiben. Im Jahr 2014 hat das Unternehmen 62 M & A-Deals im Gesamtwert von 8 $ abgewickelt. 7 Milliarden.

• Needham & Company

Das 1985 gegründete Unternehmen mit Sitz in New York ist im Besitz von Mitarbeitern und konzentriert sich auf Wachstumsunternehmen mit besonderem Schwerpunkt auf sauberer Technologie, Kommunikation, Halbleitern, Software, digitalen Medien und Finanzdienstleistungen. Dienstleistungen. Laut Thomson Reuters hat das Unternehmen 2014 11 M & A-Deals durchgeführt.Seit der Gründung von Needham im Jahr 1985 hat es laut Needham eine beratende Rolle bei Transaktionen in Höhe von insgesamt 120 Milliarden Dollar gespielt.

The Bottom Line

Es gibt einige Investmentbanken, die sich auf die sogenannte mittlere Marktnische konzentrieren. Diese Deals ziehen normalerweise nicht viel Aufmerksamkeit auf sich, da die beteiligten Unternehmen normalerweise nicht in der Öffentlichkeit sind, aber die engeren Interessen einiger dieser Banken in einigen wenigen klar abgegrenzten Branchen könnten sie zu einem interessanten Spiel oder einer Firma machen, deren Forschung und Leistung kann Ihnen bei Ihren Anlageentscheidungen helfen.