Die vielleicht größte finanzielle Veränderung, die mit der Pensionierung einhergeht, ist der Übergang von der Anhäufung von monetären Vermögenswerten zu deren Nutzung. Sobald die Erwerbsphase beendet ist, wird der Rentner vollständig von garantierten Renten wie Sozialversicherung und den Renditen ihrer Investitionen zum Überleben abhängig. Viele Kunden mit begrenzten Vermögenswerten sind sehr besorgt darüber, dass sie ihr Einkommen überleben können, während andere befürchten, dass sie größere Verluste an den Märkten erleiden oder Gesundheitsausgaben tätigen, die sie sich nicht leisten können.

Finanzstrategien

Der erste und logischste Schritt, den Sie als Finanzberater unternehmen können, besteht darin, das Portfolio Ihres Kunden zu prüfen und die Höhe des Risikos zu bewerten, dem er ausgesetzt ist. Und während zumindest ein Teil ihres Vermögens zu diesem Zeitpunkt wahrscheinlich noch in Aktien investiert sein sollte, sollten Sie sich das Drawdown-Risiko, das sie mit ihren nicht garantierten Beständen eingehen, genau anschauen.

Dieses Risiko bemisst sich nach der Zeit, die der Kunde benötigt, um sich von einem großen Marktschaden zu erholen, und wird oft auf der Grundlage des letzten starken Preisverfalls einer bestimmten Investition oder eines bestimmten Index berechnet. .. Andere Risikoarten wie Inflations-, Zins- und Wiederanlagerisiko sollten ebenfalls bewertet werden, um sicherzustellen, dass sie den Zielen und der Risikotoleranz des Kunden entsprechen. (Mehr dazu unter: Wie Finanzberater Gun-Shy-Investoren helfen können .)

Viele Berater haben sich dafür entschieden, die Portfolios ihrer zurückgezogenen Klientel in separate Segmente aufzuteilen, damit sie jede Portion effizienter verwalten können. Das erste Segment ihres Vermögens ist für den laufenden Gebrauch bestimmt und wird in sichere und liquide Instrumente wie Geldmarktfonds, Vorzugsaktien oder Fonds mit stabilem Wert investiert. Dieser Anteil sollte in den meisten Fällen groß genug sein, um die Lebenshaltungskosten des Kunden für mindestens ein Jahr zu decken.

Das nächste Segment ist viel größer und kann ausreichend Geld enthalten, um den Kunden für vielleicht ein Jahrzehnt an Lebenshaltungskosten zu versorgen. Dieses Geld wird auch konservativ, aber wahrscheinlich weniger liquide investiert. Unternehmensanleihen, vorrangige besicherte Darlehensfonds und andere ähnliche Instrumente können hier angemessen sein, ebenso wie Aktieneinkommensangebote und High-Yield-Investmentfonds oder ETFs. Alle verbleibenden Vermögenswerte werden dann in das letzte Segment investiert, das normalerweise stärker auf Wachstum ausgerichtet ist. Dieses Segment dient als Absicherung gegen Inflation und wird in Stammaktien und Aktien-Investmentfonds sowie ETFs und andere aggressivere Positionen investieren, die Marktrisiken enthalten. Dieser Fonds wird verwendet, um das zweite Segment nach dessen Ablauf zu ersetzen und wird hoffentlich zu diesem Zeitpunkt nicht aufgebraucht sein. (Weitere Informationen finden Sie unter: Erklärung der Portfolio-Neuverteilung an Clients .)

Versicherungen

Kunden, die eine gute Chance haben, bis in ihre späten achtziger Jahre oder darüber hinaus zu leben, können ebenfalls gute Kandidaten für Rentenverträge sein. Diese Fahrzeuge können lebenslange garantierte Einkünfte bieten, wenn der Vertrag entweder annuitiert ist oder wenn der Kunde einen garantierten Einkommensvorteil-Fahrer kauft und aktiviert. Letztere Option ist heutzutage oft beliebter, weil sie dem Kunden in vielen Fällen immer noch eingeschränkten Zugriff auf das Prinzip im Vertrag ermöglicht. Langlebigkeitsversicherungen sind eine weitere Alternative, die den Kunden in späteren Jahren ein substantielles garantiertes Einkommen bieten kann. Obwohl diese Option teuer sein kann, kann sie auch die Anzahl der Jahre, über die ein Kunde sein Altersguthaben ausdehnen muss, erheblich reduzieren. (Weitere Informationen finden Sie unter: Wie Berater dem Langlebigkeitsrisiko begegnen können .)

Diejenigen, die in der Lage sind, Langzeitpflege zu erhalten, können sich leichter ausruhen, weil ihre potenziellen Gesundheitsausgaben wahrscheinlich begrenzt sein werden. zu den absetzbaren Grenzen in ihrer Politik. Viele Lebensversicherungspolicen, die jetzt verkauft werden, haben auch beschleunigte Nutzenreiter, die einen Nutzen für kritische Krankheit, Unfähigkeit und langfristige Obacht zahlen. Klienten, die immer noch medizinisch versicherbar sind, können klug sein, eine dieser Policen zu kaufen, wenn ihre Familiengeschichten ein Bedürfnis nach Deckung in einem oder mehreren dieser Bereiche aufweisen. (Weitere Informationen finden Sie unter: 'Medicare' Donut Hole 'Essentials für den Finanzberater .)

Emotional Support

Jeder erfahrene Berater weiß, dass ein Teil seiner oder ihrer Aufgabe darin besteht, Psychiater zu spielen. Kunden bei Gelegenheit. Diejenigen, die sich mit den emotionalen Aspekten des Übergangs auseinandersetzen, haben es oft mit mehr als nur der Sorge zu tun, ob sie ihre Rechnungen bezahlen können. Da die Kunden jetzt in eine Phase eintreten, in der sie direkt die Früchte ihrer früheren Bemühungen ernten werden, erleben sie oft eine Zeit der Reflexion und Bewertung ihrer Fähigkeit, für sich selbst zu sorgen. Finanzielle Schwierigkeiten können zu mangelndem Selbstwertgefühl, Unzulänglichkeit und Desillusionierung sowie anderen Symptomen führen, die eine Beratung durch einen professionellen oder spirituellen Berater erfordern. (Mehr dazu unter: Geld kann Retirement Bliss nicht kaufen.)

In einigen Fällen versuchen Kunden, ihre finanziellen Defizite auszugleichen, indem sie zu viel oder zu wenig Risiko in ihre Portfolios aufnehmen oder machen. wichtige Einkäufe, die sie sich nicht leisten können, um zu beweisen, dass sie das können. Diejenigen, die eindeutig irrationale Entscheidungen treffen, müssen möglicherweise dazu gezwungen werden, ihre Denkordnung zu prüfen, um zu verhindern, dass sie ihre finanzielle Zukunft stören. (Weitere Informationen finden Sie unter: Vermeiden Sie diese allgemeinen Investieren-Psychologie-Fallen .)

Das Endergebnis

Den Klienten beim Übergang in die letzte große Phase ihres Lebens zu helfen, kann einer der schwierigsten Aspekte sein des Finanzplanungsberufs. Natürlich sind ein korrekt aufgebautes Altersvorsorgeportfolio und ein angemessener Versicherungsschutz essentiell notwendige Komponenten dieses Prozesses, aber es kann in manchen Fällen eine viel schwierigere Aufgabe sein, Kunden zu helfen, ihren zugrundeliegenden Ängsten und Gefühlen zu begegnen.Weitere Informationen darüber, wie Sie Ihren Kunden helfen können, mit dieser Änderung umzugehen, finden Sie auf der Website der Financial Planning Association unter www. fpanet. org. (Weitere Informationen finden Sie unter: Schließen im Ruhestand? Lesen Sie diese Tipps .)