U. S. Staatsanleihen ETFs agieren wie Bond-Investmentfonds, indem sie Indizes verfolgen, die sich aus US-Regierungspflichten zusammensetzen. Die Indizes können aus inflationsgeschützten Wertpapieren mit nominalem oder US-Schatzamt oder TIPS bestehen. Nominalanleihen zahlen einen festen Zinssatz, während TIPS einen Zinssatz zahlen, der der Inflationsrate plus einer festen Prämie entspricht. US-Government-ETFs sind von der Zahlung staatlicher und lokaler Steuern auf den Zinssatz befreit. Aufgrund des sehr geringen Ausfallrisikos sind sie auch im Vergleich zu anderen festverzinslichen ETFs wesentlich sicherer. Gleichzeitig bieten sie im Vergleich zu anderen riskanteren Anleihen deutlich niedrigere Renditen.

Da der US-Verpflichtungsmarkt sehr liquide ist und keine hohen Transaktionskosten verursacht, ist die Kostenquote für die US-Regierung ETFs tendenziell sehr niedrig. Die Performance der US-amerikanischen Government-ETFs hängt eng mit den prognostizierten Zinssätzen zusammen, wobei steigende Zinsen den Preis eines Anleihe-ETFs fallen lassen.

iShares 1-3 Year Treasury Bond ETF

Der 2002 von BlackRock Fund Advisors gestartete iShares 1-3 Year Treasury Bond ETF (SHY) strebt die Nachbildung der Wertentwicklung des Barclays US 1-3 Year Treasury Bond Index an. Dies ist ein Index, der sich aus US-Verpflichtungen mit Laufzeiten zwischen einem und drei Jahren zusammensetzt. SHY hat eine effektive Laufzeit von 1. 86 Jahren und seine Beteiligungen sind zu 99% in US-Treasury-Instrumente investiert. SHY bietet ein Engagement in kurzfristigen US-Staatsanleihen und zielt auf ein bestimmtes Segment des US-Obligationenmarktes ab. Die Aufwandsquote des Fonds liegt bei 0,15%, was im Einklang mit vergleichbaren ETFs steht.

SHY eignet sich am besten für Anleger, die nach einem Ersatz für ein Cash-Konto suchen und ein Engagement in US-Staatsanleihen mit sehr geringem Ausfallrisiko und kürzerer Duration erwarten.

Der SPDR Barclays Intermediate Term Treasury ETF

Der SPDR Barclays Intermediate Term Treasury ETF (ITE) wurde 2007 von SPDR gegründet, um Anlageergebnisse zu erzielen, die im Allgemeinen der Performance des Barclays Intermediate US Treasury Index entsprechen. ITE investiert vorwiegend in US Treasury Notes und Anleihen mit einer Laufzeit zwischen einem und zehn Jahren. Die gewichtete durchschnittliche Laufzeit von ITE beträgt etwa vier Jahre. Seit Juli 2015 beträgt die Rendite bis zur Fälligkeit 1, 2% und die Kostenquote für den Fonds beträgt 0,1%.

ITE eignet sich am besten für Anleger, die eine sichere Anlage in US-Staatsanleihen mit hoher Laufzeit suchen, die über eine mittlere Laufzeit verfügen.

Vanguard Long-Term Staatsanleihen-ETF

Vanguard hat 2009 den Vanguard Long-Term Government Bond ETF (VGLT) gegründet, um die Wertentwicklung des Baratays Long Government Float Adjusted Index, der Nominalanleihen und U.S. Treasury und US-Regierungsbehörden mit Laufzeiten von mehr als 10 Jahren. Im Juli 2015 investierte der Fonds 93% seiner Bestände in langfristige Nominalanleihen, die vom US-Schatzamt begeben wurden, und 5% seiner Bestände in US-Agency-Anleihen. Aufgrund einer sehr niedrigen Portfolioumschlagshäufigkeit weist der ETF eine niedrige jährliche Kostenquote von 0,12% auf. Die aktuelle Rendite des Fonds beträgt 2. 86% und die durchschnittliche gewichtete Laufzeit beträgt 24. 7 Jahre. Da der Fonds in sehr langfristige Verpflichtungen investiert, reagiert er besonders empfindlich auf die Veränderungen der Marktzinssätze.

Dieser ETF eignet sich am besten für Anleger, die ein hohes und nachhaltiges Niveau an laufenden Erträgen anstreben, indem sie in US-Staatsanleihen mit einer sehr langen Dollar-gewichteten durchschnittlichen Laufzeit zwischen 10 und 25 Jahren investieren.

SPDR Barclays 0-5 Jahr TIPS ETF

Der SPDR Barclays 0-5 Jahr TIPS ETF (SIPE) bildet die Performance des Barclays 0-5 Year US Inflation-Linked Bond Index ab, der sich hauptsächlich aus dem TIPPS mit Laufzeiten bis zu fünf Jahren. Der Fonds bietet Realrenditen, indem er in TIPS investiert, die vor einer Inflation geschützt sind und voraussichtlich in der Zukunft auftreten werden. Aufgrund des Inflationsschutzes bieten TIPS in Zeiten der Deflation niedrigere Renditen und höhere Renditen in Zeiten der Inflation. Der Fonds weist eine Aufwandsquote von 0,15% auf, die mit ähnlichen festverzinslichen ETFs übereinstimmt, und weist eine durchschnittliche gewichtete Laufzeit von 1,3 Jahren auf.

Dieser Fonds eignet sich am besten für Anleger, die ihre Rendite durch Inflation schützen und in hochrentierliche festverzinsliche Wertpapiere mit mittlerer Laufzeit investieren möchten.