Denken Sie darüber nach, einen eigenen registrierten Anlageberater (RIA) zu gründen? Viele unternehmerisch denkende Berater möchten ihre eigenen Praktiken entwickeln, um ihren idealen Kunden auf ihre Weise zu dienen. Aber eine intensive Regulierung und hohe Anlaufkosten können es den Beratern unmöglich machen, ihre eigenen Firmen auf den Weg zu bringen, und manche davon abhalten, es überhaupt zu versuchen. Hier sind nur einige der Hürden, denen ein Startup RIA heute gegenübersteht.

Mangel an Ressourcen und Informationen

Die Finanzplanungsbranche ist stark mit Vorschriften, Einschränkungen und Anforderungen belastet, die BeraterInnen nicht tun oder sagen können. Es ist eine enorme Hürde, sich durch die ganze Bürokratie bei Compliance-Problemen zu kämpfen. Wenn Sie eine unabhängige RIA durchführen, sind Sie der Chief Compliance Officer, der dafür verantwortlich ist, dass Ihre Praxis sich an alle Regeln hält. Das ist zeitaufwendig und verwirrend, selbst für die übereifrigsten Do-it-Heimwerker. Es gibt nicht viel Informationen oder Bildungsressourcen für Start-RIAs zu diesen Themen, was zu einer weniger günstigen Umgebung für neue Unternehmen in der Branche beiträgt. (Weitere Informationen finden Sie unter: Keys to Going Independent für RIAs .)

Staatsspezifische Anforderungen und Nuancen

Der Mangel an Ressourcen für Berater, die ein eigenes RIA-Startup durchführen möchten, kann zum Teil darauf zurückzuführen sein, dass jeder Staat von den Unternehmen verlangt, dass sie anders arbeiten. Es ist schwierig, Ratschläge zu geben, insbesondere wenn es um die Registrierung Ihrer neuen unabhängigen Firma geht.

"Bevor Sie etwas einreichen, holen Sie sich Informationen von anderen, die die Registrierung im genau gleichen Zustand durchlaufen haben. Wenn ich von vorne anfange, würde ich ein paar Stunden mit Kollegen verbringen, die den Registrierungsprozess in Kalifornien innerhalb der letzten Zeit durchlaufen haben. Jahr ", sagt Inga Chira, eine Beraterin, die gerade dabei ist, ihre eigene Firma Attainable Wealth zu gründen. Chira sagt, das ist, weil ihr Staat Dinge wie ein Minimum von $ 12, 000 in einem Geschäftsbankenkonto erfordert und sich mit einem vollständig manuellen LLC-Registrierungsprozess befasst. Es ist keine Online-Einreichung verfügbar. (Weitere Informationen finden Sie unter: Starten Sie Ihre eigene Finanzplanungsfirma .)

Hohe Kosten stellen Hindernis für Einreise dar

Schließlich stehen RIA-Startups vor einer enormen Hürde beim Einstieg, einfach wegen der Kosten, die für die Registrierung, Einrichtung und Führung einer Finanzplanungsfirma anfallen. Sie müssen das richtige Unternehmen für Ihr neues Unternehmen auswählen und möglicherweise einen Rechtsanwalt beauftragen, der Ihnen hilft. Ein Buchhalter kann auch helfen, Ihre Bücher zu erstellen und effizient zu betreiben.

Diese Kosten erscheinen in allen Bereichen, aber die Finanzdienstleistungsbranche benötigt ein paar mehr Reifen, um durchzuspringen (und dafür zu bezahlen). Zusätzliche Kosten, die für eine Planungspraxis einmalig sind, machen es schwierig, Ihr Geschäft beim Start zu starten.Compliance-Setup alleine kann weit über $ 3.000 kosten. Das beinhaltet nicht alle Back-Office-Tools und -Technologien, die Sie benötigen, um eine Praxis zu betreiben und Kunden zu bedienen, was Tausende pro Jahr kosten kann. (Weitere Informationen finden Sie unter: Populäre Technologie für RIAs .)

Es ist auch nicht möglich, sich in mehreren Staaten registrieren zu lassen, wenn Sie mit Kunden im ganzen Land zusammenarbeiten. Eric Roberge begann seine unabhängige RIA, Beyond Your Hammock, im Jahr 2013. Seine Praxis ist virtuell und er kann mit Kunden unabhängig vom Standort arbeiten. Aber das bedeutet, dass er bezahlen musste, um sich in Bundesstaaten außerhalb von Boston, Massachusetts, anzumelden. "In Texas und Louisiana müssen Sie sich bei ihnen registrieren, um mit nur einem Klienten zu arbeiten", erklärt Roberge. Wenn Sie SEC-registriert sind, enthält diese Liste auch Nebraska und New Hampshire. " (Weitere Informationen finden Sie unter: RIA Dealmaking Levels . )

The Bottom Line

Unternehmerisch denkende Finanzberater können versuchen, ihre eigenen unabhängigen RIAs zu starten, Anzahl der Herausforderungen, die sie überwinden müssen, um ihre Geschäfte erfolgreich zu machen. Es ist wichtig, die Hürden zu verstehen, die Sie überwinden müssen, und einen Plan für den Umgang mit diesen Hindernissen zu erstellen. Aber es ist auch wichtig zu wissen, dass möglich ist, um Ihr eigenes Finanzplanungsunternehmen zu starten, zu betreiben und zu erweitern. (Weitere Informationen finden Sie unter: Häufige Nachfragefehler von Unternehmern. )