Fixed-Income-Instrumente bieten konservativen Anlegern die Möglichkeit, laufende Erträge mit einem angemessenen Risiko zu erzielen. Der Schuldtitel in den USA erlebte im Jahr 2015 einige Volatilitätsphasen, da Befürchtungen über eine weltweite Konjunkturabschwächung viele Anleger dazu veranlasst haben, auf die Sicherheit von Anleihen zu flüchten, insbesondere US-Treasury-Obligationsinstrumente. Nach der ersten Zinserhöhung bereitet sich die US-Notenbank darauf vor, die Leitzinsen im Jahr 2016 schrittweise weiter zu erhöhen, was für den Rentenmarkt Gegenwind erzeugen kann. Anleger, die daran interessiert sind, in diversifizierte Portfolios von festverzinslichen Instrumenten mit passiver Verwaltung zu investieren, können dies zu angemessenen Kosten tun, indem sie festverzinsliche Indexfonds verwenden.

Fidelity Spartan Short-Term Treasury Bond Indexfonds Fidelity Advantage-Klasse

Verwaltete Vermögen (AUM): 962 Mio. USD

Durchschnittlicher jährlicher Nettoinventarwert (NAV) 2010-2015: 1 05%

Nettokostenquote: 0,1%

Der Fidelity Spartan Short-Term Treasury Bond Indexfonds Fidelity Advantage Class bildet die Wertentwicklung des 1-5-jährigen Treasury Bond Index von Barclays ab, der sich aus US- Treasury-Verpflichtungen mit Laufzeiten zwischen einem und fünf Jahren. Der Fonds verwendet Stichprobentechniken, um den zugrundeliegenden Index zu verfolgen, und behält die Fälligkeit seines Portfolios typischerweise bei drei oder weniger Jahren bei. Aufgrund eines sehr geringen Ausfallrisikos und der kurzfristigen Natur seiner Bestände hat der Fonds eine niedrige 30-Tage-SEC-Rendite von 1, 03%. Die durchschnittliche Duration des Fonds von 2,62 Jahren macht es im Vergleich zu anderen Fonds mit längeren Laufzeiten weniger anfällig für Zinsänderungen.

Der Fonds verfügt über eine der niedrigsten Netto-Kostenquoten unter seinen Mitbewerbern in der Kategorie "Short Government". Der Fonds hat für seine risikobereinigte Performance von Morningstar ein 4-Sterne-Gesamtrating erhalten. Der Fonds hat zwar keine Ausgabeaufschläge, muss jedoch mindestens 10 000 USD investieren, um in den Fonds zu investieren.

Vanguard Intermediate-Term Bond Indexfonds Anlegeranteile

AUM: 22 USD. 5 Milliarden

Durchschnittlicher jährlicher NIW-Ertrag 2010-2015: 3. 91%

Nettokostenquote: 0. 2%

Vanguard Intermediate-Term Bond Index Fond Investor Shares bildet die Performance der Barclays ab 5-10-jährige Regierung / Credit Float Adjusted Index. Der Index besteht aus US Treasury, Investment Grade inländischen Unternehmensanleihen und Investment Grade Anleihen mit Laufzeiten von fünf bis zehn Jahren. Der Fonds verwendet Sampling-Techniken, um den Handel bei möglichst geringem Tracking Error zu minimieren. Rund 52% des Fondsportfolios sind in US-Regierungs- und Agency-Anleihen investiert, während 25% des Fondsvermögens Unternehmensanleihen von Industrieunternehmen darstellen.Anleihen von Finanzdienstleistungsunternehmen haben eine Allokation von rund 13%.

Die durchschnittliche Duration des Fonds liegt normalerweise bei 6,5 Jahren, und seine 30-Tage-SEC-Rendite beträgt 2,66%. Der Fonds hat von Morningstar eine Gesamtbewertung von fünf Sternen erhalten. Der Fonds belastet seine Anleger nicht mit Gebühren, und er verlangt eine Mindestanlage von 3.000 USD.

Schwab Treasury Inflationsgeschützter Wertpapierindexfonds

AUM: 268 Mio. USD

2010-2015 durchschnittlicher jährlicher NAV-Ertrag: 2 05%

Nettokostenquote: 0. 19%

Der Schwab Treasury Inflation Protected Securities Index Fund bildet die Wertentwicklung des Barclays US-Schatzpapiers (TIPS) (Serie-L) ab. Der Referenzindex besteht aus allen öffentlich ausgegebenen TIPS mit mindestens einem Jahr bis zur Fälligkeit, Investment-Grade-Ratings und einem ausstehenden Nennwert von 250 Millionen US-Dollar oder mehr. Alle Bestände des Fonds lauten auf US-Dollar, und der Fonds unterliegt keinen Währungsrisiken aus ausländischen Beständen. Rund ein Drittel des Fondsvermögens ist in US-Nominalanleihen investiert, der Rest ist in US-TIPS investiert.

Aufgrund der anhaltend niedrigen Inflation erwirtschaftete TIPS 2015 eine negative Rendite. Der Schwab Treasury Inflation Protected Securities Index Fund hat eine durchschnittliche Duration von 7.69 Jahren und eine 30-tägige SEC-Rendite von -1. 52%. Morningstar gab dem Fonds eine Gesamtbewertung von vier Sternen. Der Fonds hat keine Gebühren und benötigt eine Mindestanlage von 100 $.

Vanguard Short-Term Inflationsgeschützte Wertpapiere Indexfonds Anlegeranteile

AUM: $ 13. 1 Milliarde

Durchschnittlicher jährlicher NAV-Ertrag 2012-2015: -0. 96%

Nettokostenquote: 0. 2%

Die Vanguard Short-Term Inflation-Protected Securities Index Fund-Anlegeranteile bildet die Wertentwicklung des Barclays US Inflation-Protected Securities (TIPS) 0-5 Year Index ab. Der Referenzindex setzt sich aus inflationsgeschützten öffentlichen Verbindlichkeiten des US-Schatzamtes mit Restlaufzeiten von weniger als fünf Jahren zusammen. Aufgrund seiner kürzeren Laufzeit ist der Fonds weniger anfällig für das reale Zinsrisiko, hat aber auch niedrigere Renditen im Vergleich zu einem längerfristigen TIPS-Fonds. Etwa 60% des Fondsvermögens sind US TIPS, während etwa 30% des Fondsvermögens in US-Schatzanleihen investiert sind.

Der Fonds hat eine deutlich kürzere Laufzeit von 2,3 Jahren im Vergleich zu seinem Schwab-Gegenstück und ist daher gegenüber Zinssatzänderungen weniger empfindlich. Der Fonds hat eine 30-Tage-SEC-Rendite von 0,25%. Der Fonds erhielt von Morningstar eine Gesamtbewertung von fünf Sternen. Der Fonds hat keine Gebühren und benötigt eine Mindestinvestition von 3.000 $.