Mit einer Mischung aus Aktien und Anleihen wendet der American Balanced Fund der Klasse A ("ABALX") einen gemischten Ansatz an, bei dem Kapitalerhaltung, Dividenden und langfristiges Kapital- und Ertragswachstum im Vordergrund stehen. Der Fonds wurde zum 29. Februar 2016 in fünf Anlageklassen unterteilt: US-Aktien mit 53,8% des Vermögens, US-Anleihen mit 32,2%, Barmittel mit 7,3%, Auslandsaktien mit 3,2% und Auslandsanleihen mit 3,5%. In den Aktienbeständen des Fonds haben Finanzwerte mit 11% die größte Sektorallokation, gefolgt von Nicht-Basiskonsumgütern mit 10,5% und Informationstechnologie mit 10,4%. Die drei größten Aktienpositionen befinden sich in Microsoft Corp. (NASDAQ: MSFT MSFTMicrosoft Corp84. 15 + 0. 01% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ) bei 3,1% des Vermögens, Philip Morris International Inc. (NYSE: PM PMPhilip Morris International Inc. 102. 92 + 0, 25% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ) bei 2,5% und Comcast Corp. (NASDAQ: CMCSA CMCSAComcast Corp35, 79 + 0, 31% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ) bei 2,3%. Large-Cap-Aktien machen 94,6% aller Aktienbestände aus.

Die größten Allokationen in festverzinslichen Anlagen des Fonds sind 31. 27% für Unternehmensanleihen mit Investment-Grade-Rating, gefolgt von 24. 71% für Staatsanleihen und 22. 52% für verbriefte Verbindlichkeiten. Der Fonds hat 69. 21% seines Rentenportfolios in Anleihen mit AAA-Rating. Das Rentenportfolio entspricht in etwa der mittelfristigen Zinssensitivität mit einer durchschnittlichen Laufzeit von 7,6 Jahren und einer Laufzeit von 5,6 Jahren. Der Fonds hat 83 $. 8 Millionen an Vermögenswerten verteilen sich auf 10 Portfoliomanager, die die Aktienauswahl unabhängig voneinander vornehmen. Dies ist eine gemeinsame Strategie, die in einer Vielzahl von Fonds der amerikanischen Fondsfamilie verwendet wird. Die kumulierte Branchenerfahrung des Managementteams beträgt 300 Jahre. Der Fonds hat eine Ausgabeauflösung von 5,75% und eine Ausschüttungsrendite von 1,65% und erfordert eine Mindestanlage von 250 USD. Sie erzielte von 2012 bis 2015 jedes Jahr positive Renditen und beschränkte gleichzeitig die Volatilität, gemessen am Fünf-Jahres-Beta von 0,68. Während dieser Zeit zeigte sie saisonale Handelsmuster für Kursgewinne und -verluste.

Fondsrenditen seit 2012

Während der American Balanced Fund der American Funds A in jedem der letzten vier Jahre Zugewinne verzeichnete, verzeichneten 2012 und 2013 die größten Renditen Die Lockerung in den USA und die in Europa und Asien weitergegebenen Konjunkturpakete kamen allen Anlageklassen im Portfolio zugute. Der Fonds verzeichnete in den Jahren 2012, 2013 und 2014 jeweils Gewinne von 14. 19, 21. 73 und 8. 85%.

Nachdem der Fonds im Juli 2015 einen kleinen Gewinn verbucht hatte, ging er im August zurück, da die Aktienmärkte aufgrund der Sorgen über eine globale Rezession, die durch das verlangsamte Wachstum in China verursacht wurde, weltweit verkauft wurden.Während die Aktienmärkte abverkauft wurden, profitierten die Risikominderungsmaßnahmen der Anleger von der festverzinslichen Seite des Fonds, da Kapital in Treasuries und Investment-Grade-Anleihen floss. Die Zuflüsse in festverzinsliche Vehikel minderten Aktienverluste und der Fonds verlor 4,4% für den Monat. Die Verluste im August wurden im weiteren Verlauf des Jahres zurückverfolgt, um das Jahr 2015 mit einem Plus von 1. 72% zu beenden. Von 2012 bis 2015 betrug die durchschnittliche jährliche Rendite 11. 62%. Die Jahresperformance zum 31. März 2016 betrug 1.77%.

Monatliche und sequenzielle Saisonalität

Ab 2012 gab es in den Monaten Februar, April und November keine Verluste. Während dieses Zeitraums hatte der Februar einen durchschnittlichen Gewinn von 2,66%, gefolgt vom November mit einem Durchschnitt von 1,35% und April mit 1%. Der Oktober verzeichnet trotz eines Verlusts im Jahr 2012 den höchsten monatlichen Durchschnittsgewinn mit einer Rendite von 2,6%. Der beste sequentielle Lauf des Fonds startete im Januar 2012 und wurde bis Juni 2014 verlängert. Er erzielte in 25 von 30 Monaten positive Renditen und einen durchschnittlichen Gewinn von 1,4% pro Monat. Ihre stärksten Verkaufsmuster wurden im Januar und Dezember gezeigt. Seit 2014 verzeichnete keiner der beiden Monate einen Gewinn, wobei im Dezember ein Monatsverlust von 5,5% und im Januar ein durchschnittlicher Monatsverlust von 2, 03% zu verzeichnen war.

Fondsperformance

Die gemischten Positionen der American Funds American A-Klasse mit A-Fonds haben positive Renditen erwirtschaftet, mit Aktienwachstum und einem festverzinslichen Portfolio, das von einem Niedrigzinsumfeld profitiert hat. Der Fonds profitiert tendenziell auch zu Zeiten, in denen sich die Anleger auf einen Qualitätsmodus wie im August 2015 befinden. In diesem Monat stützte die Aufwertung der Anleihebestände des Fonds seinen Gesamtwert, was die Abwärtsvolatilität unterdrückte. Die Konsistenz des Fonds bei der Generierung von Renditen ist durch den saisonalen Kauf saisonabhängig. Die stärksten Verkaufsmuster hingegen begannen 2014 und beschränkten sich auf Januar und Dezember. Während der fünf aufeinanderfolgenden Verluste zwischen den beiden Monaten betrug die durchschnittliche monatliche Rendite -3. 42%.