Eines der wichtigsten Dinge, nach denen Rentner Ausschau halten, sind Möglichkeiten, ihren gewünschten Ruhestand zu finanzieren, ohne ihr Geld zu überleben. Mit steigender Lebenserwartung wird das noch kritischer. Der beste Ansatz, um für den Ruhestand zu sparen, beinhaltet die Betrachtung verschiedener Strategien. Finanzberater können wertvolle Ratschläge für ihre Kunden geben, die im Ruhestand Einkommen und Cashflow generieren möchten. Noch wichtiger ist, dass Berater einen detaillierten Plan entwickeln können, um ihnen zu helfen, dieses Einkommen so lange zu halten, wie sie es brauchen könnten.

Bestandsaufnahme aktueller Einkommensquellen

Der erste Schritt vor der Entscheidung, wie am besten investiert werden kann, um diese Ziele zu erreichen, besteht darin, die aktuellen Einkommensquellen im Ruhestand zu betrachten. Für einen typischen Kunden können diese Sozialversicherungszahlungen oder eine Rente eines früheren Arbeitgebers umfassen. Vielleicht hat der Kunde eine kommerzielle Annuität, die auch eine monatliche Zahlung generieren wird. Finanzberater müssen auch eine Bestandsaufnahme aller Ruhestandsressourcen machen, über die ein Kunde verfügt, einschließlich:

• Beitragsorientierte Altersversorgungspläne wie 401 (k), 403 (b), 457 und andere, einschließlich des Sparplanes der Regierung.
• Interessen an einem Unternehmen.
• IRA-Konten, die sowohl traditionelle als auch Roth-Konten umfassen.
• Selbstständige Vorsorgepläne wie ein SEP-IRA oder ein Solo 401 (k).
• Hypotheken umkehren.
• Steuerpflichtige Anlagekonten.

Es können andere Assets berücksichtigt werden, aber diese gehören zu den häufigsten. (Weitere Informationen finden Sie unter Tipps zum Umstieg Ihres Clients von Earning zu Drawdown.)

Ermittlung des Einkommensbedarfs

Nach Prüfung der Quellen des Ruhestandseinkommens des Klienten sollten die Berater bestimmen, wie viel, wenn überhaupt, aus dem Portfolio des Klienten benötigt wird, um die vorhandenen Renteneinkommen zu ergänzen. Zum Beispiel, wenn der Klient eine Summe von $ 100, 000 jährlich braucht, um seinen Ruhestand Lebensstil zu unterstützen und sie erhalten $ 50, 000 von der Sozialversicherung und einer Betriebsrente, dann müssen sie $ 50, 000 in Cashflow aus ihrem Portfolio oder anderen generieren Quellen. Es ist wichtig, die Auswirkungen der Steuern im Auge zu behalten, daher muss bestimmt werden, ob die 100 000 $ brutto (vor Steuern) oder netto von Steuern sind. (Weitere Informationen finden Sie unter: Wie Berater den sich entwickelnden Ruhestand verwalten können.)

Quellen von Ruhestandseinkommen außerhalb des Cashflows aus einem Portfolio können Kunden umfassen, die entweder voll- oder teilzeitlich in den Ruhestand gehen. Viele Arbeitgeber setzen formalisierte Altersrentenprogramme ein, die älteren Arbeitnehmern eine reduzierte Rolle als Brücke zum Ruhestand bieten und gleichzeitig ihr Wissen für die Organisation bewahren.

Für Einkommen investieren

Für einkommensorientierte Anleger waren es nur wenige Jahre.Angesichts der jüngsten Zinsanhebungen der Federal Reserve und des Potenzials für andere, dies zu ändern, wird sich dies wahrscheinlich in gewissem Maße ändern. Die Zinsen für Sparkassen wie Geldmarktkonten und CDs werden wahrscheinlich steigen. In Bezug auf die Generierung von Einkommen gibt es eine Reihe von Entscheidungen, die Investoren treffen können.

Geldmarktfonds

Die meisten dieser Produkte sind im Hinblick auf das Risiko des Verlustes jeglichen Kapitals extrem sicher. Die Kehrseite ist jedoch, dass das erwirtschaftete Interesse bestenfalls armselig ist. Dies könnte sich ändern, wenn die Zinsen steigen, aber diese Konten sollten für sichere Renditen verwendet werden. Auf keinen Fall sollten sie dazu verwendet werden, ein bedeutendes Einkommen zu generieren.

Der nationale Durchschnittszinssatz für eine Geldmarktrechnung betrug 2016 26%. Ab Juli 2017 ist dieser Durchschnitt laut Einschätzung der FDIC auf 0,12% für Einlagen über 100 000 $ gesunken.

CDs

Die Preise für CDs sind ebenfalls niedrig, aber nicht so niedrig wie bei Geldmarktkonten. CDs erfordern, dass Sie Ihr Geld für einen vorher festgelegten Zeitraum sperren. Nach Angaben der FDIC beträgt der aktuelle nationale Durchschnittszinssatz für eine einjährige CD 0,44% bzw. 0,84% bei einer fünfjährigen CD, wiederum bei Einlagen über 100 000 USD.

Das sind niedrige Renditen im Tausch für das Sperren Ihres Geldes, besonders für fünf Jahre. Wenn Sie online suchen, können Sie möglicherweise bessere Preise finden. Es gibt auch vermittelte CDs, einschließlich Jumbo-CDs, die von Maklern und Finanzinstituten angeboten werden. Die meisten von ihnen haben einen Sekundärmarkt, der Liquidität bereitstellt. Die Gebühren für diese Arten von CDs können höher sein als bei herkömmlichen CDs.

Die Kurse für CDs dürften steigen, da die Zinsen an anderen Geldmarktinstrumenten infolge der Zinserhöhungen der Fed steigen. (Weitere Informationen finden Sie unter: Wie Rentner auf Zinsanhebungen reagieren sollten.)

Einzelanleihen

Anleihen kommen in vielen Varianten vor und variieren je nach Bonität, Art und Restlaufzeit. Die Kuponzinsen werden durch die Kreditqualität des Emittenten und die Zeit bis zur Fälligkeit der Anleihe beeinflusst. Diese Anleihen haben normalerweise einen Sekundärmarkt und der Preis, für den sie verkauft werden können, kann höher oder niedriger sein als der, den Sie ursprünglich für die Anleihe bezahlt haben.

Die meisten Einzelanleihen zahlen halbjährlich einen Kuponzinssatz. Anleger können ihre individuellen Anleihebestände so einrichten, dass sie im Laufe des Jahres zu verschiedenen Zeitpunkten eingehende Zahlungen erhalten.

Inhaber von Einzelanleihen, die bis zur Endfälligkeit gehalten werden, werden nicht durch höhere Zinssätze in derselben Weise beeinflusst wie Anleger in Anleihefonds oder börsengehandelten Fonds (ETFs). Dies liegt daran, dass sich die Kuponrate nicht ändert, sobald die Anleihe ausgegeben ist und der volle Wert der Anleihe bei Fälligkeit zurückgezahlt wird. (Weitere Informationen finden Sie unter: Wie Anleihenfonds mit steigender Rendite auf Anleihenfonds reagieren.)

Anleihen-Investmentfonds und ETFs

Diese Anlagemöglichkeiten bieten eine Diversifikation, die für viele Einzelanleger mit einem Portfolio einzelner Anleihen schwierig ist. Dieser Zugang zur Diversifizierung ist besonders kritisch, wenn in hochrentierliche Anleihen oder Kommunalanleihen investiert wird, die beide Risikopositionen in einzelnen Beständen tragen.

Die zugrunde liegenden Portfolios von Rentenfonds und ETFs verlieren wahrscheinlich an Wert, wenn die Zinsen steigen. Wie schlimm diese Verluste sein mögen, hängt von der Gesamtdauer des Fonds, den Marktkräften und der Steilheit der Zinsstrukturkurve ab. Bei diesen Anlageinstrumenten besteht jedoch immer die Möglichkeit langfristiger Gewinne.

Dividendenzahlende Aktien und Fonds

Diese sind eine gute Einnahmequelle, da Sie eine Entschädigung für Ihre Investition erhalten, solange sie erhalten bleibt, und in vielen Fällen sind die Renditen recht attraktiv. Der Nachteil ist, dass sie immer noch den gleichen inhärenten Risiken unterliegen wie alle anderen Aktienanlagen.

Geschlossene Fonds

Diese Fonds zahlen oft erhebliche Ausschüttungen aus, aber es gibt einige Dinge, die Sie bei geschlossenen Anlagen beachten sollten. In einigen Fällen können die Ausschüttungen tatsächlich eine Rendite des Kapitalgebers darstellen und zu einer Wertvernichtung führen. Zweitens stützen sich einige geschlossene Fonds auf eine Hebelwirkung, die sowohl die Gewinne als auch die Verluste der Fonds erhöhen kann. (Weitere Informationen finden Sie unter Geschlossene Fonds: Ein Leitfaden.)

Gesamteinkommen

Anstatt nur für das Einkommen im herkömmlichen Sinn zu investieren, müssen Rentner in Bezug auf das Gesamteinkommen ihres Portfolios denken. Dies bedeutet eine Wertsteigerung der Kapitalgewinne sowie der tatsächlichen Rendite. Im Laufe der Zeit ist ein Ansatz, bei dem Geld zur Deckung ihres Cashflow-Bedarfs übrig bleibt, in Kombination mit den tatsächlichen einkommensschaffenden Investitionen und anderen, die für Wachstum gehalten werden, häufig am besten für Rentner geeignet. Wenn die Zinssätze steigen, könnten traditionelle einkommensproduzierende Vehikel ein größerer Teil ihrer Allokation werden. Dies können Finanzberater bei der Entscheidung unterstützen.

The Bottom Line

Die gegenwärtigen Bedingungen stellen für Rentner, die Einkommen aus ihren Investitionen suchen, keine einfache Landschaft dar, um ihren Lebensstil während ihres Ruhestands aufrechtzuerhalten. Kunden im Ruhestand benötigen Finanzberater, um die besten Wege zu finden, Einkommen zu generieren und dieses Ziel zu erreichen. Diese Anlagevehikel sind es wert, mit Kunden zu diskutieren, da die Lebenserwartung und damit die Dauer der Pensionierung weiter steigen. (Weitere Informationen finden Sie unter: Berater: Lassen Sie die Kunden für die Größe auf den Ruhestand gehen.)