Wenn Sie den Vertrag für Ihre Annuität oder eine permanente Lebensversicherung lesen, werden Sie Begriffe der Versicherungsbranche finden, die ähnlich klingen, aber sehr unterschiedliche Dinge bedeuten. Dies ist der Fall bei Begriffen wie Nennwert, Barwert, Rückkaufswert, Rückkaufkosten und Kontowert. Die Unterschiede zwischen diesen Konzepten sind manchmal klein, aber sie können einen großen Unterschied machen, wenn Sie Geld aus Ihrer Police ziehen müssen.

Die Grundlagen des Barwerts

Der Barwert oder Kontowert ist gleich der Summe des Geldes, das innerhalb einer barwertgenerierenden Annuität oder einer permanenten Lebensversicherung entsteht. Ihr Versicherungs- oder Rentenversicherer vergibt einen Teil des Geldes, das Sie über Prämien an Investitionen zahlen (z. B. ein Anleihenportfolio), und schreibt Ihre Police dann anhand der Performance dieser Anlagen gut.

In den Vereinigten Staaten ist es für eine Lebensversicherungspolice technisch illegal, sich als Anlageinstrument zu vermarkten, aber viele Versicherungsnehmer nutzen ihr gesamtes Leben, universelles Leben oder variable universelle Lebensversicherungspolicen, um steuerbegünstigte Altersguthaben zu entwickeln. Lebensversicherungen bilden keine Barwerte.

Der Rückkaufswert ist die tatsächliche Geldsumme, die ein Versicherungsnehmer erhält, wenn er versucht, auf den Barwert zuzugreifen. Dies wird auch als Rückkaufsbarwert oder im Falle von Annuitäten als Rückkaufswert bezeichnet. Der Barwert und der Rückkaufswert stimmen nicht mit dem Nennwert der Police überein, bei dem es sich um den Todesfall handelt. Ausstehende Kredite gegen den Barwert der Police können jedoch das gesamte Sterbegeld reduzieren.

Cash Value Minus Rückkaufkosten

In den meisten Fällen ist die Differenz zwischen dem Barwert Ihrer Police und dem Rückkaufswert die Gebühr für eine vorzeitige Kündigung. Da Ihr Versicherer nicht möchte, dass Sie keine Prämien mehr zahlen oder einen vorzeitigen Abzug beantragen, baut er häufig unterschiedliche Gebühren und Kosten in seine Policen auf, um Sie davon abzuhalten, Ihre Police zu stornieren.

Die Übergabekosten verringern Ihren Rückkaufswert. Kosten und Wert können beide während der Laufzeit einer Police schwanken, was den Versicherungsnehmern zwei Methoden zur Maximierung des Rückkaufswerts überlässt. Die erste besteht darin, länger an der Police festzuhalten und Prämienzahlungen rechtzeitig zu leisten. Dies ist der primäre und traditionelle Weg.

Es ist auch möglich, mehr als Ihre geplante Prämie zu bezahlen. Diese zweite Option ist besonders effektiv bei universellen oder variablen Universallebensversicherungen. Sie müssen sicherstellen, dass Ihre Beiträge innerhalb der Grenzen des geänderten Endowment Contract (MEC) liegen, um höhere Steuern zu vermeiden, weil Sie Ihren qualifizierten Status verloren haben.Einige Versicherungsverträge erlauben diese Option nicht.

Nach einer bestimmten Zeitspanne - in der Regel 10 bis 15 Jahre für eine lebenslange oder universelle Lebensversicherung - sind die Rückkaufkosten nicht mehr wirksam und Ihr Barwert und Rückkaufswert sind gleich. Der Prozess, über den Sie auf Ihren Rückkaufswert zugreifen, hängt von der Richtlinie ab, die Sie haben. Für viele ist es jedoch erforderlich, dass Sie die Richtlinie vor dem Zugriff auf die Fonds stornieren. Selbst wenn dies der Fall ist, kann es möglich sein, ein Darlehen gegen den Barwert in Ihrer Police aufzunehmen.

Ein Beispiel für Cash vs. Rückkaufswert

Angenommen, Sie kaufen eine Lebensversicherung mit einem Sterbegeld von $ 200, 000. Nach 10 Jahren konsistenter, pünktlicher Zahlungen sind $ 10 000 in bar Wert in der Richtlinie. Sie konsultieren Ihren Versicherungsvertrag und sehen, dass die Rückkaufsgebühr nach 10 Jahren 35% beträgt. Das bedeutet, wenn Sie versuchen, Ihre Police nach 10 Jahren zu stornieren und Ihren Bargeldwert abzuheben, wird der Versicherer eine Gebühr in Höhe von $ 3.000 auf Ihren Barwert einschätzen und Sie mit einem Rückkaufswert von $ 6.500 belassen.