Die beiden unten aufgeführten Smart-Beta-Publikumsfonds bieten potenzielles Potenzial, werden jedoch von Exchange Traded Funds (ETFs) mit ähnlichen Strategien konkurriert. Smart-Beta-Publikumsfonds und ETFs versuchen durch Diversifizierung verbesserte Erträge mit reduziertem Risiko zu erzielen. Das ist nicht Ihre traditionelle Form der Diversifizierung. Anstatt nach Größe gewichtet zu werden, werden die meisten Smart-Beta-Fonds mit einem bestimmten Faktor wie Wert, Wachstum, Dividendenwachstum, Momentum, geringer Volatilität oder hoher Qualität basierend auf Schlüsselkennzahlen gewichtet.

DoubleLine Shiller Enhanced CAPE I (DSEEX)

DoubleLine Shiller Verbessertes CAPE I (DSEEX) strebt eine Gesamtrendite an, die den CAPI US Sector Total Return Index von Shiller Barclays übersteigt. Das andere Risiko besteht darin, dass der Fonds bis zu 5% des Nettovermögens in notleidende Unternehmensanleihen anlegen wird. (Mehr dazu unter: Smart Beta: Wie funktioniert Qualitätsfaktor? )

Die gute Nachricht ist, dass DSEEX seit seiner Einführung am 10. Oktober 2013 21. 68% wertschätzt. Das ist beeindruckend, vor allem bei einer Dividendenrendite, die derzeit bei 2,70% liegt. Denken Sie nur an dieses Anfangsdatum. Es ist Postfinanzkrise, also wissen wir nicht, wie DSEEX in einer Krise halten würde. Während der beiden jüngsten Marktturbulenzen im August 2015 und im Januar 2016 lief es nicht gut ab.

DSEEX hat eine Kostenquote von 0. 63% gegenüber einem Kategoriedurchschnitt von 1. 10%. Das ist eine große Verbreitung und ein offensichtlicher Vorteil für DSEEX, zumindest auf relativer Basis. Die Mindestinvestition ist $ 100, 000, aber das fällt auf $ 5, 000 für eine IRA.

PIMCO RAE Fundamental PLUS (PXTIX)

PIMCO RAE Fundamental PLUS (PXTIX) strebt die Gesamtrendite des S & P 500 an, ergänzt durch eine absolute Anleihe-Alpha-Strategie. PXTIX kommt mit einer Kostenquote von 0.79%. Dies ist die erste Prüfung in der Plus-Spalte. Es bietet auch eine Dividendenrendite von 3. 04% und hat 4. 14% seit Jahresbeginn zugelegt. Leider sind das nicht nur gute Nachrichten. (Weitere Informationen finden Sie unter: Besseres Portfolio mit Alpha und Beta .)

ETF-Wettbewerb

Die beiden vorgenannten Smart-Beta-Publikumsfonds bieten Potenzial, aber solange Sie nicht mit einem schnellen Auslöser zum Verlassen eines Handels emotional werden, werden Sie viel besser finden. Chancen im Smart-Beta-ETF-Markt. Die folgende Grafik ist einfach und zeigt eine Wertsteigerung seit Auflegung, Dividendenrendite und Kostenquote. (Weitere Informationen: Smart Beta ETFs Strategien. )

Performance seit Auflegung	Dividendenertrag	Kostenquote
IWF IWFiSh Rus 1000 Gr130. 88 + 0. 12% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6	19. 90%	1. 42%	0. 20%
IWD IWDiSh Rus1000 Val119. 97 + 0. 08% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6	77. 41%	2. 50%	0. 20%
VIG VIGVng Dvdnd Apr.96.97-0. 25% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6	63. 38%	2. 18%	0. 09%
VTV VTVVanguard Wert102. 08-0. 13% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6	68. 39%	2. 58%	0. 08%
VUG VUGVanguard Wachstum137. 51 + 0. 24% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6	113. 20%	1. 30%	0. 08%

Haben Sie den Unterschied zwischen den Aufwandsquoten für die ETFs im Vergleich zu den Investmentfonds bemerkt?

The Bottom Line

Möglicherweise finden Sie bei den Smart-Beta-Publikumsfonds ein gewisses Potenzial, aber es wäre wenig sinnvoll, dies zu tun, wenn Smart-Beta-ETFs mit niedrigeren Gebühren Sie viel weniger kosten und immer stärker kehrt als Gruppe zurück. Das bedeutet nicht, dass die Smart Beta ETFs risikofrei sind. Keine Investition fällt in diese Kategorie. (Mehr dazu unter: Smart Beta ETFs: Die Vor- und Nachteile .)

Dan Moskowitz hat keine Positionen in einem der oben genannten Investmentfonds oder ETFs.