Gold hat bisher die Aktienmärkte übertroffen. In den ersten vier Monaten des Jahres 2016 legte der S & P 500 um etwas mehr als 2% zu, während Gold mehr als 15% einbrachte, was 2016 den besten Start in das Jahr für Gold in 35 Jahren bedeutet. Historisch gesehen diente Gold als sicherer Hafen für Anleger, die um systematische Risiken im globalen Finanzsystem besorgt sind, und die Anleger hatten in letzter Zeit viel zu befürchten. Zunächst einmal sind mehr als 20% des weltweiten BIP in einem Negativzinsumfeld tätig, was es für Investoren in diesen Ländern unattraktiv macht, ihr Vermögen in Barmitteln zu halten. Weil diese Investoren die Banken bezahlen müssten, um ihre Barmittel zu halten, haben sich viele von ihnen dafür entschieden, in Gold zu investieren, was eine Chance auf einen Return on Investment (ROI) bietet.

Darüber hinaus gab es eine Reihe von potenziellen Risiken, die die globalen Wirtschaftsaussichten der Anleger belasten. Die größten Sorgen drehten sich um die Auswirkungen der fallenden Ölpreise sowohl auf Amerikas stark gehebelte Fracking-Industrie als auch auf Schwellenländer, zusätzlich zu Sorgen um die Stärke der chinesischen Wirtschaft. Diese Sorgen haben in Verbindung mit der jüngsten Marktvolatilität zu Unsicherheit geführt und den Goldpreis in die Höhe getrieben.

Für Anleger, die langfristig in Gold investieren wollen oder Spekulanten, die auf den kurzfristigen Preis setzen möchten, gibt es eine breite Palette von Produkten, die jedem Anlageziel gerecht werden. Der einfachste Weg, eine Position in Gold einzunehmen, wenn man das physische Produkt nicht kauft, ist über Exchange Traded Funds (ETFs) und deren nahegelegene Cousins ​​Exchange Traded Notes (ETNs).

Best-Performing Gold ETFs für 2016

Der beliebteste und sicherste Weg für Anleger, Gold zu platzieren, ist der SPDR Gold Trust ETF (NYSEARCA: GLD GLDSPDR Gold Trust121. 62 + 0. 83% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ). GLD ist mit 22 USD der größte Gold-ETF in Sachen AUM. 7 Milliarde Nettovermögen. Dieser ETF verfolgt den Kassakurs von Gold, indem er in seinem Londoner Tresor, der von der HSBC Bank betrieben wird, Goldbarren kauft und hält. Aufgrund der großen Vermögenswerte von GLD besteht ein geringes Schließungsrisiko im Zusammenhang mit dem Fonds. Im Gegensatz zu seinem Konkurrenten, dem iShares Gold Trust ETF (NYSEARCA: IAU IAUiShs Gold Trust Trust Units12. 30 + 0.74% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ), der $ 5 hält. Mit einem Nettovermögen von 5 Mrd. Euro konnte der GLD in diesem Jahr mit der gestiegenen Nachfrage Schritt halten. Obwohl GLD eine höhere Kostenquote von 0,4% im Vergleich zu 0,2% von IAU hat, hat GLD nie Aktien wie sein Konkurrent am 4. März ausgelaufen. Bis dato, Stand April 2016, hat GLD um mehr als 17% zugelegt. %.

Für Händler, die einen plötzlichen Anstieg des Goldpreises für einen oder zwei Tage ausnutzen wollen, bietet der VelocityShares 3x Long Gold ETN (NYSEARCA: UGLD UGLDCS Nassau VelocityShares täglich 3x Long Gold Exchange Traded Notes 2011-14.10. 31 Verbunden mit dem S & P GSCI Gold Index ER10. 70 + 2. 49% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ) bietet die beste Option. Dieser ETF versucht, die tägliche Rendite des Kassakurses von Gold auf das Dreifache zu steigern. Mit einem durchschnittlichen täglichen Handelsvolumen von über 700.000 verfügt UGLD über die beste Liquidität aller gehebelten Gold-ETFs. Leveraged ETFs wie UGLD stellen jedoch ein erhöhtes Risiko für Investoren dar. In dem Prospekt von UGLD heißt es ausdrücklich, dass der gehebelte ETN für anspruchsvolle Anleger bestimmt ist, die die täglichen Handelsrisiken handhaben möchten und nicht über einen längeren Zeitraum gehalten werden sollten. Die extrem hohe Kostenquote von UGLD von 1,35%, mehr als das Doppelte der durchschnittlichen Kostenquote, treibt diesen Punkt wirklich nach Hause. Wenn Sie die erhöhten Risiken bewältigen können, kann UGLD recht profitabel sein, seit Anfang dieses Jahres um 57% gestiegen.

Anstatt in die eigentliche Ware zu investieren, haben viele Anleger durch die Investition in Bergbauunternehmen in den Aufwärtstrend von Gold investiert. Der Market Vectors Gold Miners ETF (NYSEARCA: GDX) ist mit $ 6 die beliebteste Option für diese Investoren. 5 Milliarde Nettovermögen und eine angemessene Kostenquote von 0. 53%. Darüber hinaus hält GDX alle wichtigen globalen Bergbauunternehmen, einschließlich Goldcorp, Inc. (TSX: G. TO), Barrick Gold Corporation (NYSE: ABX ABXBarrick Gold Corporation14. 11 + 0,75% , die mit Highstock 4 erstellt wurden. 2. 6 ) und Newmont Mining (NYSE: NEM NEMNewmont Mining Corp. 36. 65 + 1. 68% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ) und hat mehr als sieben Mal das tägliche Handelsvolumen von GLD. Seit Jahresbeginn, im April 2016, hat der GDX um 44,4% zugelegt, aber für Anleger, die ein noch höheres Engagement bei Goldminenanlegern suchen, ist Direxion Daily Gold Miners 3X ​​ETF (NYSEARCA: NUGT NUGTDx Dly Gold Min 30). +6.69% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ), bietet eine praktikable Option. Mit einem Gewinn von mehr als 144% seit Anfang des Jahres bietet NUGT Anlegern mit geringerer Risikoaversion eine schnelle Möglichkeit, kurzfristige Bewegungen innerhalb des Goldminensektors zu nutzen. Wie UGLD ist NUGT ein dreifach fremdfinanziertes Produkt mit einer hohen Kostenquote von über 1%.

Worst Performing Gold ETFs für 2016

Nicht jeder war von der Gold-Rallye in diesem Jahr überzeugt. Für anspruchsvolle Anleger, die eine einfache Möglichkeit suchen, gegen das Edelmetall zu wetten, bieten inverse ETFs eine Lösung. Der DB Gold Short ETN (NYSEARCA: DGZ DGZDB London DB Gold Short Exch gehandelte Nts 2008-15. 2. 38 Lnkd zu DB Liquid Com Idx - Optimaler Ertrag Gld TR13. 92-0. 20% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ) und DB Gold Doppel Short ETN (NYSEARCA: DZZ DZZDB London DB Gold Doppel Short Exch gehandelt Nts 2008-15. 2. 38 Lnkd zu DB Liquid Com Idx-Optimum Rendite Gld TR5 57-1, 54% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ) sind die beiden am höchsten gehandelten inversen Gold-Exchange-gehandelten Produkte auf dem Markt. Beide haben eine Kostenquote von 0.75% und sollten wie andere gehebelte oder inverse Produkte nur für kurze Zeiträume gehalten werden. Seit Jahresbeginn (April 2016) ist die DGZ um 15% und die DZZ um mehr als 25% zurückgegangen.

Bottom Line

Anlagen in Gold sind tendenziell die besten Absicherungen, wenn die wirtschaftliche Unsicherheit bei den Anlegern groß ist. Im Gegensatz zu anderen Anlageprodukten werden Goldpreise tendenziell eher von Marktpsychologie als von Fundamentaldaten bestimmt, was Gold zu einem sehr volatilen Instrument macht. Ob Sie beabsichtigen, langfristig in Gold zu investieren oder innerhalb von ein paar Tagen einen schnellen Gewinn zu erzielen, es gibt einen Gold-ETF, der zu Ihrem Anlageziel passt.