Sowohl passive Anlagen in Investmentfonds als auch Smart-Beta-Investments in börsengehandelte Fonds (ETFs) haben starke und schwache Punkte, aber es gibt Situationen, in denen man vorteilhafter werden kann als der andere. Ein Beispiel für einen passiven Investmentfonds ist der Vanguard Total Aktienmarktfonds Admiral Shares ("VTSAX"), und ein bemerkenswerter Smart Beta ETF ist der WisdomTree Europe Hedged Equity Fund (NYSEARCA: HEDJ HEDJWT Euro Hdg Eq66. 61- 0. 08% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ).

Index-Tracking und Marktrisiko

Passive Investmentfonds zielen darauf ab, das Wachstum eines bestimmten Marktes über ihren marktgewichteten Index zu verfolgen. Dies ist wichtig für Large-Cap-Unternehmen, die den größten Teil des Marktes generieren. Bargeldumlauf. Der Vanguard Total Stock Market Indexfonds bietet jedoch mehr als ein Large-Cap-Engagement.

Der Vanguard Total Stock Market Indexfonds bietet Anlegern die Möglichkeit, ihr Kapital in einem Fonds zu investieren, der dem gesamten US-amerikanischen Aktienmarkt ausgesetzt ist, der Aktien aller Marktkapitalisierungsgrößen sowie Value-Aktien umfasst. Dieser passive Publikumsfonds ist bekannt für seine niedrige Kostenquote, seinen großen Spielraum für Steuersenkungen und sein breit gefächertes Portfolio. Der Index, dem dieser Fonds folgt, ist relativ volatiler als die meisten passiven Investmentfonds, und seine Anleger können als erheblich risikofreudig eingestuft werden. Ein Anleger kann dies als eine Hauptinvestition wählen, die durch stabilere Investitionen oder als eigenständige Investition ausgeglichen werden kann.

Ein Smart Beta ETF wendet Smart Beta an, eine regelbasierte Index-Tracking-Strategie, die auf empirischen Daten einzelner Indexbestandteile basiert. Diese Anlagevehikel profitieren von der Volatilität und dem Ungleichgewicht im Markt. Genau das tut der WisdomTree Europe Hedged Equity Fund.

Der WisdomTree Europe Hedged Equity Fund bietet ein Engagement in europäischen Aktienmärkten. Der Fonds ist speziell dafür konzipiert, sich gegen Währungsschwankungen des Wechselkurses Euro / USD absichern zu können. Wenn der US-Dollar stärker ist als der Euro, liegt der Fonds normalerweise auf einem höheren Niveau als ein vergleichbarer Fonds ohne Währungsabsicherung. Das Gegenteil geschieht, wenn der Wert des US-Dollars gegenüber dem Euro sinkt. Der Fonds verhält sich so, weil der Index, den er verfolgt, aus Aktien europäischer Unternehmen mit hohen Exporterlösen besteht. Ein höherer Euro gegenüber dem US-Dollar wird den europäischen Exporten nichts nützen.

Kostenquote, Kosten und Gebühren

Passive Investmentfonds genießen massiv herabgesetzte Gebühren und Kosten, obwohl es immer noch kleine Strafgebühren geben kann, wenn der Umsatz zu früh eintritt.

Der Vanguard Total Stock Market Indexfonds Admiral Shares bietet die niedrigsten Kosten und Gebühren in der Branche.Die Verwaltungsgebühr für diesen Fonds beträgt nur 0,44%, während die Netto-Kostenquote bei 0,05% liegt und die erforderliche Mindesteinlage bei 10 000 USD liegt. Sein jüngerer Bruder, der Vanguard Total Stock Market Index Fund , bringen Sie die minimale anfängliche Ablagerung zu $ ​​3 .000, aber die Kostenquote ist 0. 16%.

Smart-Beta-ETFs weisen höhere Kostenquoten auf und eignen sich daher für kleine Kapitalanleger, die trotz des Risikos auch erhebliche Renditen erzielen wollen. Der WisdomTree Europe Hedged Equity Fund ist ein umfassender Smart Beta ETF, der ein hochentwickeltes automatisiertes Fondsmanagement einsetzt. Das Ziel besteht darin, durch große Marktschwankungen höhere positive Renditen zu erzielen und gleichzeitig gegen Volatilität abzusichern, die negative Renditen erzielen kann. Die Kostenquote für den WisdomTree Europe Hedged Equity Fund beträgt 0. 58%.

The Bottom Line

Nachfrage und Innovation für beide Fahrzeuge ermöglichten es Unternehmen, die Gesamtkosten passiver Fondsinvestitionen zu senken. Der Vanguard Total Stock Market Index Fund hält sich an kosteneffizientere Systeme, die minimale Verwaltungsgebühren und eine streng limitierte Niedrigpreisquote bieten und gleichzeitig ein höheres Engagement in hochrentierlichen Wertpapieren bieten.

Der WisdomTree Europe Hedged Equity Fund bietet einen höheren langfristigen Mehrwert für seine Kosten. Aufgrund seiner Fähigkeit, Devisenfluktuationen als Absicherung gegen Marktvolatilität zu nutzen, bietet dieser ETF ein Engagement im Austausch gegen höhere mögliche Renditen. Dies kann die höheren Kosten des Smart Beta ETF rechtfertigen.