Da sich die Finanzsysteme auf der ganzen Welt weiterentwickelt haben und immer raffinierter geworden sind, gibt es auch die Mittel und Wege, ihre Kontrollen und Kontostände zu umgehen. Die Überzeugung des 36-jährigen Tom Hayes aus dem Jahr 2015 für seine Rolle im Libor-Skandal ist nur die jüngste in einer Serie von betrügerischen Händler-Geschichten, die die Finanzwelt treffen. (Siehe auch: Wie Tom Hayes den Libor reparierte.) Im Laufe der Jahre haben viele betrügerische Trader Banken und Finanzinstitute durch ihre riskanten Positionen und ihre teuflisch-wohlwollende Haltung gestürzt. (Siehe auch: Drei schlechteste Schurkenhändler in der Geschichte ).

Hier sind drei von ihnen.

Die Geschichte von Jerome Kerviel

Er war "ein Niemand" und "ein Computergenie. "Aber, Jerome Kerviel ist am bekanntesten für die Durchführung des größten Betrugs in Frankreichs ehrwürdigster Bank, Societe Generale. Kerviel arbeitete als Junior Trader in der Delta One-Bank der Bank, die den Programmhandel durchführte. In seinem ersten Trade setzte Kerviel gegen die Allianz, Europas größten Versicherer. Diese Wette erwies sich als ein Glückstreffer, da der Aktienkurs des Versicherers nach einer Flut von Bombardierungen in Europa nachgab und Kerviel einen Gewinn von einer halben Million Dollar für die Bank erzielte.

Kerviel führte zwischen 2007 und 2008 eine Reihe nicht genehmigter Transaktionen durch, die zu einem Gewinn von 6 $ führten. 8 Milliarden Verlust für die Bank. Die Transaktionen bezogen sich auf zahlreiche Arbitrage-Positionen, die die Bank zwischen Eigenkapitalderivaten und Barkapitalpreisen eingenommen hatte.

Um seine Spuren zu vertuschen, ersetzte Kerviel diese unautorisierten Geschäfte durch falsche. Der damalige CEO der Societe Generale, Daniel Bouton, bezeichnete Kerviels Vorgehen als "mutierendes Virus". "Wenn die falschen Trades den Behörden zur Kenntnis kamen, würde Kerviel den Handel als Fehler bezeichnen, ihn stornieren und anschließend einen anderen für den gleichen Betrag anlegen, der seinen Vorgesetzten verborgen war.

Schließlich stürzte Kerviels Kartenhaus herunter. Unter Befragung der Compliance Officer der Bank gab er zu, unautorisierte Transaktionen im Wert von 50 Milliarden Euro durchzuführen. Die Bank verlagerte den Betrag in eine Reihe von Trades, und der kumulative Effekt dieser Trades führte zu einer Markteroberung. Einige Aktien erlitten ihren größten Eintagesrückgang seit dem 11. September.

Kerviel, der fünf Wochen im Gefängnis saß, behauptete, er sei "nur eine Prostituierte in einer großen Bankorgie. "Ihm zufolge erhöhte die Bank ihre Gewinnziele um 1700%, was ihn zwang, größere und riskantere spekulative Positionen einzunehmen. Darüber hinaus wurde die Bank 74 Mal über Kerviels Position alarmiert, unternahm aber keine Maßnahmen. Seine Verhaftung löste zahlreiche Gespräche über eine Vielzahl von Themen von der Ungleichheit bis hin zum Investmentbanking aus.

Nick Leeson und der Fall der Barings Bank

Die Geschichte von Nick Leeson ähnelt der von Jerome Kerviel.Er hatte einen Hintergrund in der Arbeiterklasse und war der Sohn eines Stukkateurs und einer Krankenschwester. Er begann bei der Barings Bank als Angestellter und arbeitete sich bis zu einem Derivathändler hoch. Seine anfänglichen Trades führten zu massiven Gewinnen für die Bank und er wurde 1993 sogar für 10% der Gewinne der Bank verantwortlich. Anschließend wurde er für die Niederlassung der Bank in Singapur verantwortlich.

Hier machte er eine Reihe von Trades in Barings Namen, die nicht erfolgreich waren. Es begann mit einem Versuch, für einen jüngeren Kollegen zu decken, der 20.000 Pfund auf dem Parkett verloren. "Die Wetten waren nicht zum persönlichen Gewinn", sagte er in einem Interview. "Ich hatte zu viel Freiheit, um mit zu viel Geld zu spielen - das hätte nicht erlaubt werden dürfen. "

Schließlich deckte Leeson seine Verluste ab, indem er falsche Trades auf einem Fehlerkonto tätigte - mit dem Namen 88888, weil 8 in asiatischer Tradition als Glückszahl gilt. Diese Trades, die mehr als 800 Millionen Pfund betrugen, brachten die 233-jährige Bank schließlich in den Keller. Als er das Ausmaß seiner Verluste nicht mehr verschleiern konnte, floh Leeson aus Singapur und hinterließ einen Zettel, in dem es einfach stand: "Es tut mir leid. "Er kam neun Tage später auf dem Frankfurter Flughafen an und wurde zurück nach Singapur ausgeliefert. Er verbrachte vier Jahre seiner sechseinhalbjährigen Haftstrafe und kam zurück zu einem Buch-Deal, einem Film und einer Vortragsreise in Großbritannien.

Ähnlich wie Kerviel machte Leeson die Bankenkultur für seine Risikobereitschaft verantwortlich. "Wir waren alle getrieben, um Gewinne, Gewinne und mehr Gewinne zu machen … Ich war der aufgehende Stern", schrieb er in seiner Autobiographie, Rouge Trader . Diese Kultur sorgte für eine giftige Kombination mit seinem Ehrgeiz. "Erfolgreich zu sein, war eine Sache, die ich immer wollte, und umgekehrt war meine größte Angst die Angst vor dem Scheitern", sagte er in einem Interview.

Der Aufstieg und Fall von Bernie Madoff

Bernie Madoff war der Toast der New Yorker Gesellschaft, bis er es nicht war. In gewissem Sinne verkörperte Madoff die archetypische amerikanische Erfolgsgeschichte. Als Sohn von Arbeiterklasse und eingewanderten Eltern gründete Madoff seine Firma mit Ersparnissen aus Gelegenheitsjobs, wie zum Beispiel Rettungsschwimmer und die Installation von Sprinkleranlagen in den Häusern der Menschen. Sein Handelsunternehmen begann mit Penny Stocks und verwandelte sich anschließend in einen Hedgefonds, der Fonds für vermögende Kunden verwaltet. (Siehe auch: 3 Berüchtigte amerikanische Weißkriminalität .)

Mit einem verwalteten Vermögen von fast 65 Milliarden US-Dollar könnte Madoffs Firma - Ascot Capital Management - mit seinen Investitionen Märkte bewegen. Aber es hat dafür keine ausgeklügelten Algorithmen oder Technologien verwendet. Es handelte sich um ein einfaches Bankkonto mit revolvierendem Kredit. Madoff verteilte regelmäßige Zahlungen vom Bankkonto, unabhängig davon, ob die Firma Investitionen getätigt hatte oder nicht. Die Strategie wirkte Wunder, als der Markt boomte, und es gab nur wenige Rücknahmeanträge. Im Jahr 2009, als die Märkte abstürzten, erhielt Madoff Rücknahmeanträge im Wert von 7 Milliarden US-Dollar. Er hatte nicht den Betrag des Fonds und nach seiner Verhaftung entwirrte sich der Fonds.Zurzeit verbüßt ​​er eine symbolische 150-jährige Gefängnisstrafe. Madoff unterzieht sich in der Justizvollzugsanstalt von North Carolina einer psychiatrischen Behandlung im Gefängnis. In Interviews mit Medien behauptet er, von der Öffentlichkeit missverstanden zu werden. "Ich bin nicht die Art von Person, die ich in den Medien porträtiere", sagte er in einem Interview mit der New Yorker Zeitschrift.

The Bottom Line

Im Gegensatz zu Hackern, die das Finanzsystem von außen angreifen, sind betrügerische Händler Teil des Systems. Sie nutzen ihr Wissen über ihre komplizierten Abläufe und Vorschriften, um Geld durch falsche Geschäfte abzuziehen. Sie erinnern an die Probleme, die im Finanzsystem lauern.