Wenn Sie ein Börsenmakler werden möchten, ist die Wahl des richtigen Unternehmens eine äußerst wichtige Entscheidung in Ihrer Karriere. Die Firma, für die Sie arbeiten, sollte nicht nur zu Ihrer Persönlichkeit und Ihren Arbeitsgewohnheiten passen, sondern auch zu Ihrer Investitionsphilosophie. Zu diesem Zweck sind im Folgenden einige Faktoren aufgeführt, die potenzielle Broker oder solche mit neu geprägten Series 7-Lizenzen berücksichtigen sollten, bevor sie in einem Unternehmen ein Geschäftsbuch erstellen.

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Unternehmenskultur
Wenn es um Unternehmenskultur geht, sollten Sie alles berücksichtigen, angefangen von der Kleiderordnung bei der Arbeit über die Häufigkeit von Pflichtveranstaltungen und Inhouse-Schulungen bis hin zu den Arten von Konten, die Sie öffnen dürfen. Bei größeren, großen Investmentbanken wie Goldman Sachs oder Morgan Stanley wird der Dresscode recht formell sein. Diese größeren Banken neigen auch dazu, Verkaufsgespräche und Fortbildungsveranstaltungen über die obligatorischen FINRA-Anforderungen hinaus zu betonen. Viele haben auch Mindestumsatzziele, die Sie erfüllen müssen, wenn Sie in ihren Broker Trainee-Programmen bleiben möchten.

Auf der anderen Seite sind kleinere, regionalere Firmen etwas flexibler. Sie erwarten zwar auch, dass ihr Verkaufspersonal sehr professionell sein wird, aber sie werden wahrscheinlich nicht so streng sein wie die großen Namenbanken in Bezug auf den Auftritt von Maklern oder Verkaufstreffen. Darüber hinaus sind sie eher in der Lage, Mutter-und-Pfand-Konten zuzulassen, während die größeren Häuser Sie bitten können, nur vermögende Kunden mit einer Investitionssumme von mindestens 1 Million US-Dollar anzusprechen.

Vergütungs- und Prospektionsvoraussetzungen
Ein Broker hat eine viel bessere Chance, ein neues Konto bei einer größeren Firma zu eröffnen, weil er den Namen kennt. Wegen des mit dieser Namenserkennung verbundenen Overheads (einschließlich der Wartung von Verkaufsbüros, Marketingbudgets und einem Forschungspersonal) sind die Provisionen jedoch häufig niedriger als die der kleineren Firmen. Auf der anderen Seite können kleinere Firmen, wie sie in den meisten Hauptstraßen Amerikas anzutreffen sind, ihren Brokern oft höhere Provisionssätze bieten.

Was die Prospektierung betrifft, müssen Sie bei Firmen wie Merrill Lynch und JP Morgan wahrscheinlich "lächeln und wählen" müssen. Mit anderen Worten, es wird erwartet, dass Sie die Telefone hart treffen, wenn Sie Ihr Buch erstellen. Kleinere Unternehmen hingegen konzentrieren sich stärker auf die Vernetzung und halten Investitionsseminare ab, um Aussichten zu erhalten. Der Aufbau einer Kundschaft ist ein Muss, daher liegt es an Ihnen zu entscheiden, wie Sie es am liebsten tun würden und welche Unternehmen zu Ihrem Verkaufsstil passen.

Anlagetypen und -optionen
Große Wertpapierfirmen ziehen es vor, wenn ihre Broker einen bestimmten Prozentsatz ihrer Geschäftsbücher in verschiedene Anlageformen investieren. So können Broker in einigen Fällen für einige ihrer Kunden Treasury Notes oder Unternehmensanleihen kaufen, ob sie es wollen oder nicht.Manchmal geschieht dies, weil die Wertpapierfirma diese Geschäfte abschließt. Kleinere Unternehmen sind in der Regel flexibler und erlauben in der Regel eine Asset-Allokation über verschiedene Arten von Aktien oder andere geeignete Anlagen hinweg. Sie neigen auch dazu, sich weniger auf den Aufbau von Unternehmens- oder Staatsanleihenpositionen zu konzentrieren, nur um das Investmentbanking-Geschäft zu gewinnen. Eine andere Sache ist zu bedenken, dass größere Firmen auch dafür berüchtigt sind, Aktien zu pushen, die ihr Forschungsteam empfiehlt, während kleinere Firmen ihren Brokern manchmal erlauben, ihre eigene Forschung zu betreiben.

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Die Möglichkeit, Initial Public Offerings (IPOs) zu erhalten, sollte ein weiterer wichtiger Faktor für Ihre Entscheidung sein. Kleine Unternehmen, die kein Underwriting betreiben, haben in der Regel keinen Zugang zu Erstangeboten. Auf der anderen Seite bekommen die Großbanken oft die erste Gelegenheit, ihre Broker zu platzieren, und ihre Broker erhalten oft eine Zuteilung, um sie an ihre Kunden zu verkaufen.

Um klar zu sein, IPOs sind nicht für alle Investoren geeignet. In der Tat bauen viele Broker ein riesiges Geschäftsbuch auf, ohne jemals Zugang zu einem ersten Angebot zu haben. Es kann jedoch für Makler hilfreich sein, dieses Werkzeug auf dem Buckel zu haben. Schließlich ist die Möglichkeit, Anteile an einem Börsengang zu erhalten, äußerst attraktiv für Kunden und hilft registrierten Vertretern dabei, neue Kunden zu gewinnen.

Sind Ihre Kunden wirklich bei Ihnen?
Bei den meisten Maklerfirmen gehören die Kundenkonten, die Sie öffnen, zur Firma. Mit anderen Worten, wenn Sie gehen oder wenn Sie gefeuert werden, behält das Unternehmen diese Konten. Darüber hinaus müssen Sie als Teil Ihres anfänglichen Arbeitsvertrags wahrscheinlich ein Dokument unterzeichnen, das es Ihnen verbietet, einen dieser Kunden für einen bestimmten Zeitraum zu kontaktieren, selbst nachdem Sie sich von der Firma getrennt haben. Einige große Firmen haben auch den Ruf, alternde Broker zu verdrängen und ihre Konten zu behalten. Obwohl dies nicht alltäglich ist, sollten Sie es beachten.

Kleinere Tante-Emma-Firmen können Ihnen erlauben, Ihre Klienten zu behalten, wenn Sie gehen, und ihre Arbeitsverträge werden wahrscheinlich nicht so streng sein. Dies bedeutet, dass, selbst wenn die Mutter-und-Puppen-Unternehmen nicht zulassen, dass Sie Ihre Kunden bei der Trennung halten, sie Ihnen nicht verbieten können, sie auf dem Weg zu kontaktieren. Das ist ein großes Problem!

The Bottom Line
Es gibt viele Faktoren, die berücksichtigt werden müssen, wenn Sie in das Börsenmaklergeschäft einsteigen möchten. Bevor Sie eine langfristige Position in einer Firma annehmen, sollten Sie Ihre Hausaufgaben machen. Du wirst froh sein, dass du es getan hast!