Obwohl der Devisenmarkt oft als Spiel eines Bankiers angesehen wird, können Währungen manchmal eine große Diversifikation für ein Portfolio sein, das vielleicht ein bisschen eine Trottel getroffen hat. Es ist ein Markt, der auch enorme Chancen bieten kann, wenn andere globale Foren in die Flaute kommen. Infolgedessen kann das Wissen über Devisen und die zugrunde liegenden Fundamente das Portfolio von Händlern, Investoren oder Portfoliomanagern erheblich erweitern. Werfen wir einen Blick auf acht Währungen, die jeder Trader oder Investor kennen sollte, zusammen mit den Zentralbanken ihrer jeweiligen Länder.

1. U. S. Dollar (USD)
Zentralbank: Federal Reserve (Fed)
Aktuelle Zinsdaten: // www. Bundesreserve. gov / releases / h15 / Daten. htm

Der Allmächtige Dollar
Das 1913 vom Federal Reserve Act geschaffene Federal Reserve System (auch Fed genannt) ist das Zentralbankorgan der USA. Das System wird selbst von einem Vorsitzenden und einem Gouverneursrat geleitet, wobei der Schwerpunkt hauptsächlich auf der als Federal Open Market Committee (FOMC) bekannten Branche liegt. Das Offenmarktkomitee beaufsichtigt Offenmarktgeschäfte sowie Geldpolitik oder Zinssätze.

Der gegenwärtige Ausschuss besteht aus fünf der zwölf Präsidenten der Federal Reserve Bank und sieben Mitgliedern des Federal Reserve Board, wobei die Federal Reserve Bank von New York immer im Ausschuss vertreten ist. Obwohl es 12 stimmberechtigte Mitglieder gibt, sind Nichtmitglieder (einschließlich der Präsidenten der Fed-Bank) eingeladen, ihre Ansichten zur aktuellen Wirtschaftslage zu teilen, wenn der Ausschuss alle sechs Wochen zusammentritt.

Der US-Dollar (USD) wird manchmal als Greenback bezeichnet und ist die Heimatbezeichnung der größten Volkswirtschaft der Welt, der Vereinigten Staaten. Wie bei jeder Währung wird der Dollar durch die Fundamentaldaten der Wirtschaft gestützt, einschließlich des Bruttoinlandsprodukts sowie der Produktions- und Beschäftigungsberichte. Der US-Dollar wird jedoch auch stark von der Zentralbank und den Ankündigungen zur Zinspolitik beeinflusst. Der US-Dollar ist eine Benchmark, die gegenüber anderen Hauptwährungen gehandelt wird, insbesondere dem Euro, dem japanischen Yen und dem britischen Pfund.

(Weitere Informationen zum Handel mit dieser Währung finden Sie unter Nutzung eines schwachen US-Dollars .)

2. Europäischer Euro (EUR)
Zentralbank: Europäische Zentralbank (EZB)
Aktueller Zinssatz: // www. ecb. int / stats / monetär / raten / html / index. de. html

Die Nemesis des Dollars
Die Europäische Zentralbank mit Sitz in Frankfurt ist die Zentralbank der 17 Mitgliedsländer der Eurozone. In ähnlicher Weise wie das FOMC der Vereinigten Staaten hat die EZB eine Hauptinstanz, die für geldpolitische Entscheidungen zuständig ist, den Exekutivrat, der aus fünf Mitgliedern besteht und von einem Präsidenten geleitet wird.Die verbleibenden politischen Entscheidungsträger werden unter Berücksichtigung der Tatsache ausgewählt, dass vier der verbleibenden Sitze den vier größten Volkswirtschaften des Systems vorbehalten sind, darunter Deutschland, Frankreich, Italien und Spanien. Damit soll sichergestellt werden, dass die größten Volkswirtschaften im Falle eines Verwaltungswechsels immer vertreten sind. Der Rat trifft sich ungefähr 10 Mal pro Jahr.

(Lesen Sie mehr darüber, wie Zentralbanken die Inflation kontrollieren in Was sind Zentralbanken? )

Neben der Rechtsprechung über die Geldpolitik hat die EZB auch das Recht, Banknoten nach eigenem Ermessen zu emittieren. .. Ähnlich wie bei der Federal Reserve können politische Entscheidungsträger bei Bank- oder Systemausfällen einspringen. Die EZB unterscheidet sich von der Fed in einem wichtigen Bereich: Anstatt die Beschäftigung zu maximieren und die Stabilität der langfristigen Zinssätze aufrechtzuerhalten, arbeitet die EZB auf ein primäres Prinzip der Preisstabilität mit sekundären Zusagen für die allgemeine Wirtschaftspolitik hin. Infolgedessen werden die politischen Entscheidungsträger ihren Fokus auf die Verbraucherinflation richten, um wichtige Zinsentscheidungen zu treffen.

Obwohl die Währungsbehörde etwas komplex ist, ist die Währung nicht. Gegenüber dem US-Dollar tendiert der Euro (EUR) im Vergleich zu seinen Kollegen (d. H. Dem britischen Pfund oder dem australischen Dollar) tendenziell zu einer langsameren Währung. An einem durchschnittlichen Tag kann die Basiswährung zwischen 30 und 40 Pips gehandelt werden, wobei die volatileren Swings mit 60 Pips pro Tag leicht höher sind. Eine andere Handelsentscheidung ist Zeit. Da der Devisenmarkt rund um die Uhr geöffnet ist, müssen Devisenhändler die Devisenhandelspläne strategisch festlegen. Der Handel mit den euro-basierten Paaren kann während der Sitzungen in London und in den USA (die von 2.00 Uhr bis 11.00 Uhr EST stattfinden) gesehen werden.

3. Japanischer Yen (JPY)
Zentralbank: Bank von Japan (BoJ)
Aktueller Zinssatz: // www. boj. oder. jp / de / index. htm

Technisch komplex, grundlegend einfach
Die Bank of Japan wurde 1882 gegründet und ist die Zentralbank der zweitgrößten Volkswirtschaft der Welt. Es regelt sowohl die Geldpolitik als auch die Ausgabe von Währungen, Geldmarktoperationen und Daten- / Wirtschaftsanalysen. Der Hauptausschuss für Geldpolitik tendiert dazu, auf wirtschaftliche Stabilität hinzuarbeiten, sich ständig mit der herrschenden Regierung auszutauschen und gleichzeitig auf seine eigene Unabhängigkeit und Transparenz hinzuarbeiten. 12-14 Mal im Jahr trifft sich der Gouverneur mit einem Team von neun politischen Mitgliedern, darunter zwei ernannte stellvertretende Gouverneure.

Der japanische Yen (JPY) tendiert dazu, unter der Identität einer Carry-Trade-Komponente zu handeln. Mit einem niedrigen Zinssatz wird die Währung gegenüber höher rentierenden Währungen, insbesondere den neuseeländischen und australischen Dollar und dem britischen Pfund, ausgefeilt. Infolgedessen tendiert der Basiswert dazu, sehr unberechenbar zu sein, was die Devisenhändler veranlasst, längerfristig technische Perspektiven einzunehmen. Die durchschnittlichen täglichen Reichweiten liegen im Bereich von 30-40 Pips, mit Extremen von bis zu 150 Pips. Um diese Währung mit einem Biss zu handeln, konzentrieren Sie sich auf den Crossover von London und den USA (6.00 - 11.00 Uhr EST).

4. Britisches Pfund (GBP)
Zentralbank: Bank of England (BoE)
Aktueller Zinssatz: // www. Bank von England. co. uk /

Die Währung der Königin
Als Hauptverwaltungsorgan im Vereinigten Königreich dient die Bank of England als monetäres Äquivalent zum Federal Reserve System. Auf die gleiche Weise gründet das Leitungsgremium einen Ausschuss, der vom Gouverneur der Bank geleitet wird. Der Ausschuss besteht aus neun Mitgliedern und besteht aus vier externen (vom Schatzkanzler ernannten) Teilnehmern, einem Chefvolkswirt, einem Direktor für Marktoperationen, einem Ausschusschef und zwei stellvertretenden Gouverneuren.

In jedem Monat des Jahres beschließt der geldpolitische Ausschuss (MPC) über Zinssätze und eine breitere Geldpolitik mit primären Überlegungen zur Preisstabilität in der Gesamtwirtschaft. Daher hat der MPC auch einen Richtwert für die Verbraucherpreisinflation von 2%. Wenn diese Benchmark kompromittiert wird, hat der Gouverneur die Verantwortung, den Schatzkanzler durch ein Schreiben zu benachrichtigen, von denen eines im Jahr 2007 kam, als der Verbraucherpreisindex USA deutlich auf 3,1% anstieg. Die Veröffentlichung dieses Briefes ist tendenziell ein Vorbote für die Märkte, da sie die Wahrscheinlichkeit einer kontraktiven Geldpolitik erhöht.

Ein bisschen volatiler als der Euro tendiert das britische Pfund (GBP, manchmal auch als "Pfund Sterling" oder "Kabel" bezeichnet) dazu, über den Tag hinweg eine größere Bandbreite zu traden. Mit Schaukeln, die 100-150 Pips umfassen können, ist es nicht ungewöhnlich, das Pfund Handel so eng wie 20 Pips zu sehen. Schwankungen in nennenswerten Wechselkursen tendieren dazu, diesem Major einen volatilen Charakter zu geben, wobei Händler sich auf Paare wie das Britische Pfund / Japanische Yen und das Britische Pfund / Schweizer Franken konzentrieren. Infolgedessen kann die Währung sowohl in London als auch in den USA als am volatilsten angesehen werden, mit minimalen Bewegungen während der asiatischen Stunden (17.00 Uhr bis 1.00 Uhr EST).

5. Schweizer Franken (CHF)
Zentralbank: Schweizerische Nationalbank (SNB)
Aktueller Zinssatz: // www. snb. ch / en / iabout / stat / statpub / zidea / id / current_interest_exchange_rates

Eine Bankierwährung
Im Gegensatz zu allen anderen wichtigen Zentralbanken gilt die Schweizerische Nationalbank als ein Organ mit privatem und öffentlichem Eigentum. Dieser Glaube rührt von der Tatsache her, dass die Schweizerische Nationalbank technisch eine Aktiengesellschaft unter Sonderregulierung ist. Infolgedessen ist etwas mehr als die Hälfte des Dachverbandes im Besitz der souveränen Staaten der Schweiz. Es ist diese Regelung, die die vom Direktorium der SNB diktierte Wirtschafts- und Finanzstabilitätspolitik betont. Die geldpolitischen Entscheidungen, die kleiner sind als die meisten Verwaltungsgremien, werden von drei großen Bankchefs erstellt, die vierteljährlich zusammentreten.

Der Verwaltungsrat legt die Bandbreite (plus oder minus 25 Basispunkte) des Zinssatzes fest.

Der Euro und der Schweizer Franken haben eine interessante Beziehung. Ähnlich wie der Euro macht der Schweizer Franken (CHF) in den einzelnen Sitzungen kaum signifikante Bewegungen. Infolgedessen suchen Sie nach dieser bestimmten Währung, um im durchschnittlichen täglichen Bereich von 35 Pips pro Tag zu handeln.Das Hochfrequenzvolumen für diese Währung ist normalerweise für die Londoner Sitzung (2:00 bis 8:00 Uhr EST) vorgesehen.

6. Kanadischer Dollar (CAD)
Zentralbank: Bank of Canada (BoC)
Aktueller Zinssatz: // www. bankofcanada. ca / de / raten / zinsenblick. html

Die Loonie
Durch die Bank of Canada Act von 1934 gegründet, dient die Bank of Canada als Zentralbank mit dem Ziel, "sich auf die Ziele einer niedrigen und stabilen Inflation, einer sicheren Währung, zu konzentrieren" Finanzstabilität und die effiziente Verwaltung von Staatsgeldern und öffentlichen Schulden. " Die kanadische Zentralbank ist unabhängig und zieht Ähnlichkeiten mit der Schweizerischen Nationalbank, da sie manchmal als Kapitalgesellschaft behandelt wird, wobei das Finanzministerium direkt Aktien hält. Trotz der Nähe zu den Interessen der Regierung liegt es in der Verantwortung des Gouverneurs, die Preisstabilität von der gegenwärtigen Regierung aus auf Distanz zu halten und gleichzeitig die Bedenken der Regierung zu berücksichtigen. Mit einem Inflations-Benchmark von 2-3% tendiert die BoC dazu, bei Kursabweichungen tendenziell eher restriktiv als akkommodierend zu bleiben.

Der kanadische Dollar (CAD) bleibt in Kontakt mit den Hauptwährungen und tendiert dazu, in ähnlichen täglichen Spannen von 30-40 Pips zu handeln. Viele Währungspreise und Rohstoffe bewegen sich zusammen, und ein einzigartiger Aspekt des CAD ist seine Beziehung zu Rohöl. Das Land bleibt ein wichtiger Exporteur der Ware, und infolgedessen nutzen viele Händler und Investoren diese Währung als Absicherung gegen aktuelle Rohstoffpositionen oder reine Spekulation und verfolgen Signale vom Ölmarkt.

7. Australischer / Neuseeländischer Dollar (AUD / NZD)
Zentralbank: Reservebank von Australien / Reservebank von Neuseeland (RBA / RBNZ) < Aktueller Zinssatz:
// www. rba. reg. au / und // www. rbnz. Regierung. nz / Immer Favorit sein

Die Reserve Bank of Australia, die eines der höheren Zinssätze in den wichtigsten globalen Märkten anbietet, hat die Preisstabilität und die Wirtschaftskraft stets als Eckpfeiler ihres langfristigen Plans hochgehalten. Unter der Leitung des Gouverneurs besteht der Vorstand der Bank aus sechs Mitgliedern, einem stellvertretenden Gouverneur und einem Finanzminister. Zusammen arbeiten sie daran, Inflation zwischen 2-3% zu zielen, während sie sich neun Male während des Jahres treffen. In ähnlicher Weise versucht die neuseeländische Zentralbank, das Inflationsziel zu fördern, in der Hoffnung, eine Grundlage für die Preise zu erhalten.
Beide Währungen standen im Fokus der Carry-Trader, da die australischen und neuseeländischen Dollar (AUD und NZD) die höchsten Renditen der sieben wichtigsten Währungen bieten, die auf den meisten Plattformen verfügbar sind. Infolgedessen kann bei diesen Paaren eine Volatilität auftreten, wenn ein Deleveraging-Effekt auftritt. Ansonsten tendieren die Währungen ähnlich wie andere Majors zu ähnlichen Durchschnittswerten von 30-40 Pips. Beide Währungen unterhalten auch Beziehungen zu Rohstoffen, insbesondere zu Silber und Gold.

8.

Südafrikanischer Rand (ZAR) Zentralbank: South African Reserve Bank (SARB)
Aktueller Zinssatz:
// www. Reservebank. co. za / Emerging

Opportunity Die South African Reserve Bank, die früher der britischen Bank of England nachgebildet wurde, ist die Währungsbehörde, wenn es um Südafrika geht. Die SARB, die ähnliche Aufgaben wahrnimmt wie andere Zentralbanken, wird in bestimmten Situationen auch als Gläubiger bezeichnet, als Clearingbank und als Hauptverwahrer von Gold. Die Zentralbank ist vor allem für "die Erreichung und Aufrechterhaltung der Preisstabilität" zuständig. Dies beinhaltet auch Interventionen an den Devisenmärkten, wenn die Situation eintritt.
Interessanterweise bleibt die South African Reserve Bank eine hundertprozentige Tochtergesellschaft. Privatunternehmen mit mehr als 600 Anteilseignern, die durch einen Anteil von weniger als 1% an der Gesamtzahl der ausstehenden Aktien reguliert werden, um sicherzustellen, dass die Interessen der Wirtschaft denen anderer Privatpersonen vorausgehen. -Vorstand leitet die Aktivitäten der Bank und arbeitet an monetären Zielen. Der Vorstand trifft sich sechs Mal im Jahr.

Als relativ volatil angesehen, kann die durchschnittliche tägliche Bandbreite des südafrikanischen Rand (ZAR) bis zu 1 000 Pips betragen. Aber lassen Sie sich nicht von der großen täglichen Bandbreite täuschen, denn die Bewegungen sind in Dollar-Pips umgerechnet und entsprechen einem durchschnittlichen Tag im britischen Pfund, was die Währung zu einem tollen Paar gegen den US-Dollar macht (vor allem y unter Berücksichtigung des Übertragspotentials). Trader berücksichtigen auch die Beziehung der Währung zu Gold und Platin. Da die Wirtschaft bei den Exporten beider Metalle weltweit führend ist, ist es nur natürlich, dass eine ähnliche Korrelation zwischen CAD und Rohöl besteht. Betrachten Sie als Ergebnis die Rohstoffmärkte, um bei geringen Wirtschaftsdaten Chancen zu schaffen.

The Bottom Line

Da sich die Finanzmärkte weiter entwickeln und weltweit wachsen, werden Devisen und Währungen bei den alltäglichen Transaktionen eine immer größere Rolle spielen. Die fiktiven Volumen für den Marktsektor liegen bereits bei durchschnittlich 3 Billionen Dollar pro Tag. Infolgedessen bieten Währungen sowohl dem Privatanleger als auch dem institutionellen Anleger weiterhin eine größere Chance, unabhängig davon, ob eine Umrechnung für den physischen Handel oder eine einfache Portfoliodiversifizierung stattfindet.