Der USAA Precious Metals and Minerals Fund (" USAGX ") strebt langfristigen Kapitalzuwachs und Schutz vor Inflation an. Sie investiert fast ausschließlich in Unternehmen, die Gold, Silber, Platin und andere Edelmetalle fördern. Es handelt sich ausschließlich um einen Aktienfonds, der ausschließlich in Aktienwerte und keine Anleihen oder festverzinslichen Wertpapiere investiert. Die Gesamtzahl der Positionen beträgt 58.

Im letzten Jahrzehnt hat sich der Fonds deutlich schlechter entwickelt als der breitere Standard & Poor's (S & P) 500 Index. Ein Betrag von 10 000 Dollar, der in den S & P 500 investiert wurde, wäre im März 2016 etwa 18 600 Dollar wert gewesen. Der gleiche Betrag, der in USAGX investiert wurde, wäre auf 8 867 Dollar geschrumpft. Von 2008 bis 2011 stieg Gold und die Börse kämpfte inmitten einer brutalen Finanzkrise. USAGX bietet mit seinen antizyklischen Tendenzen eine gute Absicherung gegen die traditionelleren Aktienfonds in Ihrem Portfolio. Es erfordert eine Mindestinvestition von $ 3.000 und trägt eine Kostenquote von 1. 25%.

Sektorportfolio-Trend

USAGX ist nicht nach Sektoren diversifiziert. Vielmehr ist es seinem Namen treu und bietet nur den Edelmetallsektor an. Anstatt in Goldbarren oder andere physische Metalle zu investieren, investiert sie in die Stammaktien der Unternehmen, die für sie abbauen. Die einzigen Vermögenswerte, die der Fonds nicht dem Sektor der Nicht-Energie-Mineralien zuteilt, bestehen aus dem, was er zu einem bestimmten Zeitpunkt in bar hält, was in der Regel weniger als 5% des Fonds ausmacht. Im März 2016 wurden 97. 6% der USAGX dem Nicht-Energie-Mineraliensektor zugeteilt, während die verbleibenden 2,4% vorübergehend in Barmitteln gehalten wurden. Im März 2015 hielt der Fonds etwas mehr in bar, nur 94,8% entfielen auf Nichtenergiemineralien.

Länderportfolio-Trend

Kanada ist mit einer Allokation von rund der Hälfte das am stärksten vertretene Land des Fonds. Die andere Hälfte verteilt sich auf sechs Länder: die Vereinigten Staaten, Australien, das Vereinigte Königreich, Südafrika, Peru und Mexiko. Im März 2016 lag die kanadische Allokation bei 49,1%, gegenüber 53,4% im März 2015. Die Vereinigten Staaten lagen mit 14,1% auf dem zweiten Platz, gegenüber 16% im März 2015. Australien lag 13. 6%, stark von nur 7,9% im März 2015. Keines der verbleibenden Länder wurde mit mehr als 10% zugeteilt. Südafrika hatte mit 7,5% (März 2014: 6,3%) die höchste Allokation der Schwellenländer.

Top 15 Positionen Portfolio Trend

Von den 58 Positionen des Fonds erhält keiner einen ungewöhnlich großen Teil des Kuchens. In der Tat, ab März 2016 erhielt kein Unternehmen mehr als 6.5% der gesamten Investition des Fonds. Randgold Resources Ltd. ADR (NASDAQ: GOLD GOLDRandgold Resources92. 18 + 1. 01% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ), eine Goldminengesellschaft, die in Mali mit Hauptsitz im Kanal tätig ist Islands führten mit 6,5% leicht an, von 6,4% im März 2015. Danach folgte Newcrest Mining Ltd. (ASX: NCM), ein australischer Gold- und Kupferbergbau, mit 5,2% leicht rückläufig. von 5,3% im März 2015. Silver Wheaton Corp. (NYSE: SLW), das weltweit größte Silber-Streaming-Unternehmen, wurde wie im März 2015 mit 4,4% zugeteilt. Insgesamt wurden 10 zusätzliche Bergbauunternehmen zugeteilt. bei 3% oder höher.

Distribution Portfolio Trend

USAGX bevorzugt kleine Unternehmen. Diejenigen, die als Small Caps bezeichnet werden, erhalten mit 41,1% die höchste Allokation von 34,3% im März 2015. Die Mid Caps liegen mit 37,4% knapp unter dem Wert von 38,2% im März 2015. Large Caps erhalten eine bescheidene 16. 2% -Vertretung, verglichen mit 18,4% im März 2015. Mikrokapseln mit einer Zuteilung von 2,9%, geringfügig von 3% im März 2015, sind minimal vertreten. Die verbleibenden 2,4% des Fonds werden in Barmitteln oder anderen kurzfristigen Anlagen gehalten.