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Die besten Optionsstrategien für Investitionen in den Luft- und Raumfahrtsektor nutzen die Volatilität und Neigung des Sektors für große Bewegungen in die eine oder andere Richtung aus. Der lange Straddle und der lange Strangle ermöglichen es den Anlegern, von einer Luft- und Raumfahrt zu profitieren, ob sie steigt oder sinkt.

Mit einem Beta von 1.16 ist der Luft- und Raumfahrtsektor, der sich aus Flugzeugherstellern und Fluggesellschaften zusammensetzt, anfällig für große Preiserhöhungen, wenn der Markt im Aufwind ist, und große Einbrüche, wenn der Markt fällt. Seine Gesamtvolatilität ist um 16% höher als die des breiteren Marktes. Anleger, die diese Volatilität ausnutzen wollen, sollten Optionsstrategien anwenden, die darauf abzielen, Geld zu verdienen, wenn sich der Markt unabhängig von der Richtung bewegt.

Eine solche Strategie ist der lange Straddle. Diese Optionsstrategie beinhaltet den Kauf einer Call-Option und einer Put-Option für dasselbe Wertpapier. Eine Kaufoption ist die Option zum Kauf eines Wertpapiers und eine Verkaufsoption zum Verkauf eines Wertpapiers zu einem vorher vereinbarten Preis zu einem zukünftigen Zeitpunkt. Bei einer Call-Option profitiert der Anleger von einer Preiserhöhung, da er Aktien zu einem Abschlag kaufen kann. Bei einer Put-Option profitiert er, wenn der Kurs durch den Verkauf von Aktien mit einer Prämie sinkt.

Der vorher festgelegte Preis, zu dem das Wertpapier gekauft oder verkauft werden kann, wird Ausübungspreis genannt. Das Datum, an dem der Anleger kaufen oder verkaufen muss, falls er dies wünscht, ist das Ablaufdatum. Auf lange Sicht kauft der Anleger eine Call-Option und eine Put-Option auf ein Wertpapier, die jeweils denselben Ausübungspreis - normalerweise den aktuellen Handelspreis - und das Ablaufdatum des Wertpapiers haben. Jede Option kostet eine Prämie. Wenn er eine Option verfällt, sind seine Verluste auf das beschränkt, was er für die Prämie gezahlt hat.

Ein Long-Straddle-Anleger profitiert von der Ausübung der Call-Option, wenn der Preis steigt, und von der Ausübung der Put-Option, wenn der Preis sinkt. Er verliert die Prämie, die er für die Option bezahlt hat, die er nicht ausübt. Wenn sich der Markt jedoch genug bewegt, gleicht der Gewinn aus der Option, die er ausübt, den Prämienverlust des anderen mehr als aus.

Eine Alternative zum langen Straddle ist der lange Strangle. Wie beim Long Straddle beinhaltet diese Strategie den Kauf einer Call-Option und einer Put-Option für dasselbe Wertpapier. Wo es Unterschiede gibt, kauft der Long-Strangle-Investor die Optionen zu unterschiedlichen Basispreisen. Die Call-Option wird mit einem Ausübungspreis gekauft, der höher ist als der aktuelle Handelspreis des Wertpapiers, und die Put-Option mit einem niedrigeren Ausübungspreis. Profitieren Sie von einem langen Strangle, dann erfordert dies eine größere Marktbewegung in beide Richtungen im Vergleich zu einem Long Straddle. Der Vorteil für den langen Strangle ist, dass der Premium-Preis für jede Option aufgrund einer Preisbewegung niedriger ist, bevor eine Option wertvoll wird.