Wandelanleihen sind eine Anlageklasse, die den meisten Anlageportfolios Diversifikationsvorteile bieten kann. Eine Wandelanleihe ist eine Art von festverzinslichen Wertpapieren, die der Inhaber in eine vorgegebene Anzahl von Stammaktien der emittierenden Gesellschaft oder in gleichwertigen Geldbetrag umwandeln kann. Wandelanleihen haben meist hohe Renditen. Sie bieten einen gewissen Schutz vor Kursverlusten, da der Wert der Wandelanleihe nur auf den Wert des Bondfloors fallen kann. Wandelanleihen erhalten das Aufwärtspotenzial der Aktienrenditen und sind in der Regel weniger volatil als die Aktienanteile des Unternehmens.

Lord Abbett-Wandelfonds (LACFX)

Der Lord Abbett-Wandelfonds ("LACFX") strebt die Erzielung von laufenden Erträgen und die Möglichkeit des Kapitalwachstums an, indem er vorwiegend in wandelbare Wertpapiere anlegt. Es wird von 48 Investmentfachleuten unterstützt, die jeweils durchschnittlich 13 Jahre Erfahrung in der Investmentbranche haben. Die aktuelle Allokation des Fonds ist 87. 1% Wandelanleihen, 7,9% Eigenkapital, 3. 4% Hochzinsanleihen und 1,7% Cash und Äquivalente. In Bezug auf die Kreditqualität sind 55,5% der 105 einzelnen Anlagen des Fonds mit einem Rating von B oder höher bewertet. Allerdings sind 45,5% der verbleibenden Wertpapiere nicht bewertet. Der durchschnittliche Kupon der Wertpapiere beträgt 2,44% und die durchschnittliche Laufzeit beträgt 8,49 Jahre. Die 30-Tage-Rendite des Fonds beträgt 3. 05%. Der Lord Abbett Convertible Fund weist eine Kostenquote von 1, 06% auf, insbesondere unter der durchschnittlichen Ausgabekostenquote der Lipper-Kategorie von Wandelanleihen-Investmentfonds.

Der Lord Abbett Convertible Fund hat eine gestaffelte Verkaufsgebühr von 2.25% für Personen, die 100.000 $ oder weniger investieren. Dies verringert sich und erreicht schließlich 0% für diejenigen, die $ 500, 000 oder mehr in den Fonds investieren.

Fidelity Advisor Convertible Securities Fund (FACVX)

Der Fidelity Advisor Convertible Securities Fund ("FACVX") strebt eine hohe Gesamtrendite durch kombinierte laufende Erträge und Kapitalzuwachs an, indem er mindestens 80% seines Vermögens in Wandelanleihen anlegt. Wertpapiere und manchmal Stammaktien. Dies ist einer der größten Wandelanleihen-Investmentfonds auf dem Markt, mit 1 $. 7 Milliarden Assets under Management (AUM). Der Fonds verfügt über 89 verschiedene Anlagen, die von 80 verschiedenen Emittenten begeben werden. Die Top-10-Anlagen entsprechen 42,73% des Gesamtportfolios. Das aktuelle Portfolio verteilt sich wie folgt: 39. 03% in Wandelanleihen, 36. 79% in wandelbare Vorzugsaktien, 22. 69% in Aktien und 1. 49% in flüssigen Mitteln und sonstigen Vermögenswerten. Die 30-Tage-Rendite des Fidelity Advisor Convertible Securities Fund beträgt 2.28% und seine Kostenquote beträgt 0.84%. Der Fonds hat eine anfängliche Mindestanlage von $ 2 500 und eine Mindestbilanz von $ 1 000. Der Fonds hat eine maximale Belastung von 5.75%, aber laut Prospekt können Anleger Rabatte auf Verkaufsgebühren erhalten.

Vanguard Convertible Securities Fund (VCVSX)

Der Vanguard Convertible Securities Fund ("VCVSX") strebt die Erzielung von laufenden Erträgen und langfristigem Kapitalzuwachs an, indem er in ein breit diversifiziertes Portfolio von US- und US-Dollar investiert. ausländische wandelbare Wertpapiere und ein Bottom-up-Investmentansatz. Dieser Fonds hat 1 $. 5 Milliarde AUM und bilden es eine der größten vorhandenen Wechselkursbondkapitalfonds.

Der Vanguard Convertible Securities Fund hat deutliche Vorteile gegenüber dem Lord Abbett Convertible Fund, dem Fidelity Advisor Convertible Securities Fund und vielen anderen, die ihn zu einem der günstigsten Wandelanleihenfonds auf dem Markt machen. Es hat keine Last, und es hat eine sehr niedrige Kostenquote von 0,38%.

Der Vanguard Convertible Securities Fund investiert in 159 verschiedene Wertpapiere und hat einen durchschnittlichen Kupon von 2,1% und eine durchschnittliche Laufzeit von 5,6 Jahren. Die aktuelle Allokation beträgt 93,3% in Anleihen, 5,1% in Aktien und 1,6% in kurzfristigen Reserven. Die Anlagen in den wandelbaren Wertpapieren verteilen sich auf alle Sektoren, aber der Großteil der Anlagen entfällt auf die Sektoren Informationstechnologie, Finanzen, Gesundheitswesen und Nicht-Basiskonsumgüter.