Direxion Erdgashebel 3x ETF (GASL)

Direxion 2X and 3X Leveraged and Inverse ETFs (November 2024)

Direxion 2X and 3X Leveraged and Inverse ETFs (November 2024)
Direxion Erdgashebel 3x ETF (GASL)

Inhaltsverzeichnis:

Anonim

Der Direxion Daily Natural Gas bezogen Bull 3X (GASL GASLDx Dly NG Rel26. 67 + 11. 26% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ) Austausch Traded Fund (ETF) verfolgt 3x oder 300% der Performance des ISE-Revere Natural Gas Index. Der Index bietet auf globaler Ebene ein Exposure in Bezug auf Erdgas, besteht jedoch aus Unternehmen in Nordamerika.

GASL bietet erhebliches kurzfristiges Aufwärtspotenzial, wenn Sie in die Position ein- und aussteigen möchten. Dies ist jedoch selten eine gute Idee, besonders wenn Sie nicht erfahren sind und über keine fortgeschrittenen Werkzeuge verfügen. Wenn Sie in und aus einer Position hüpfen, werden Handelsgebühren in Ihre Gewinne essen. Da es sich bei GASL um einen gehebelten ETF mit einer Kostenquote von 0,5% handelt, ist eine langfristige Haltung wahrscheinlich keine gute Idee. Das ist ein Problem. Gibt es eine Lösung? (Weitere Informationen finden Sie unter: Einführung in Leveraged ETFs ).

Die schlechten Nachrichten

Bevor Sie etwas mehr in GASL eintauchen, betrachten Sie zunächst die Fünf-Jahres-Chart für Erdgas:

(Quelle: www. Infomine.com)

As Sie können sehen, es gab keine nachhaltige Traktion nach oben. Angesichts der nachlassenden globalen Nachfrage wäre es überraschend, wenn Erdgas in naher Zukunft auf einem nachhaltigen Niveau steigen würde. (Weitere Informationen finden Sie unter: Ein Erdgas-Primer ).

Das sind schlechte Nachrichten für GASL. Und es gab nicht viele gute Nachrichten. Betrachten Sie seine Performance in den letzten drei Jahren (Stand: 30. Januar 2015):

  • Total Return für das gesamte Jahr: -34. 19%

  • 1-Jahres-Gesamtrendite: -91. 56%

  • 3-Jahres-Gesamtrendite: -56. 63%

Um ein besseres Beispiel zu geben, schloss GASL bei 38 $. 57 am 20. Juni 2010. Am 1. Januar 2014 schloss es bei 2 $. 67. Einige Händler könnten argumentieren, dass sie nicht für einen langen Zeitraum gehalten werden sollen, aber es ist sicherlich besser, aktiv etwas zu handeln, das höher tendiert, nicht tiefer. Vielleicht gibt es einen besseren Weg, Erdgas zu spielen.

Eine weitere Option

Der ISE Revere Natural Gas Indexfonds (FCG FCGFTr Natural Gas22. 91 + 3. 85% Mit Highstock 4. 2. 6 erstellt) besserer Weg, Erdgas zu spielen. Während die potenziellen Gewinne mit einer Kostenquote von 0.60% und einer jährlichen Dividendenrendite von 1.33% nicht so hoch sind, ist sie viel attraktiver. Auf der anderen Seite war seine Performance im vergangenen Jahr "nicht so schlecht" wie die von GASL (Stand: 30. Januar 2015):

  • Gesamtertragsrendite seit Jahresbeginn: -10. 53%

  • 1-Jahres-Gesamtrendite: -47. 99%

  • 3-Jahres-Gesamtrendite: -16. 43%

Nachfolgend sind die Top-5-Bestände und die Jahresperformance der FCG aufgeführt (Stand: 24. Februar 2015):

Talisman Energy Inc. (TLM)

Beteiligungen: 6,70% von Vermögenswerte

1-Jahres-Gesamtrendite: -22. 55%

Matador Resources Co. (MTDR MTDRMatador Ressourcen Co28. 19 + 4. 41% Erstellt mit Highstock 4.2. 6 )

Bestand: 5. 41% des Vermögens

1-Jahres-Gesamtrendite: -0. 44%

Newfield Exploration Co. (NFX NFXNewfield Exploration Co.33. 07 + 7. 86% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 )

Bestand: 4. 72 % der Vermögenswerte

1-Jahres-Gesamtertrag: 28. 42%

SM Energy Co. (SM SMSM Energy Co22. 50 + 3. 16% Erstellt mit Highstock 4. 2 6 )

Bestand: 4. 69% des Vermögens

1-jähriger Gesamtertrag: -36. 63%

Devon Energy Corp. (DVN DVNDevon Energy Corp40. 86 + 4. 05% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 )

Bestand: 4. 35 % der Vermögenswerte

1-Jahres-Gesamtrendite: 2. 43%

Andere Beteiligungen - alles bei etwa 4% des Gesamtvermögens - umfassen Anadarko Petroleum Corp. (APC APCAnadarko Petroleum Corp. 51. 83 + 4. 69 % Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ), Chesapeake Energy Corp. (CHK CHKChesapeake Energy Corp. 18 + 11. 77% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ), Apache Corp. (APA APAApache Corp. 45. 74 + 6. 99% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ), Noble Energy Inc. (NBL NBLNoble Energy Inc29. 00+ 2. 47% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ), Cimarex Energy Co. (XEC XECCarex Energy Co125. 36 + 2. 31% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ).

Obwohl es attraktiver ist als GASL - wenn der Kapitalerhalt eine Priorität ist - sieht FCG immer noch nicht wie eine gute Investitionsoption aus. Zumindest ist das jetzt der Fall. In der Vergangenheit war Erdgas sehr zyklisch. Im Mikrobereich kann dies für die Jahreszeiten gelten, und Erdgas ist im Winter stärker gefragt. Das ist aber auch im Makro-Sinn gemeint. Leider gibt es zurzeit keine starken und unbestreitbaren Wachstumskatalysatoren für Erdgas. Angesichts der globalen Wirtschaftslage (reduzierte Nachfrage) ist es viel einfacher, einen Bärenfall zu machen. Das verheißt nichts Gutes für GASL oder FCG. (Weitere Informationen finden Sie unter: Investieren in Erdgas? Eye ETFs, Saisonalität ).

The Bottom Line

Wenn Sie nach dem Potenzial von schnellem Geld bei einem schnellen Pop oder vielleicht nach einem toten Kater Ausschau halten, sollten Sie GASL in Betracht ziehen. Aber das wäre ein sehr gefährliches Spiel und wahrscheinlich nicht umsichtig. Wenn Sie sich entschlossen haben, Erdgas zu exponieren, könnte FCG eine bessere Wahl sein. Die Hochs werden nicht so hoch sein, aber dein Kapital wird besser erhalten. (Weitere Informationen finden Sie unter: Zukunftsprospekte für Erdgas-ETFs ).

Dan Moskowitz besitzt keine Positionen in GASL oder FCG.