Eine Momentum-Strategie versucht, von einem hohen Kauf zu profitieren und auf der langen Seite höher zu verkaufen, während sie auf der kurzen Seite niedrig verkauft und niedriger abdeckt. Die meisten Händler scheitern in diesem Unternehmen, weil sie die fünf Elemente eines perfekten Momentum-Handels nicht gemeistert haben. Sobald die Gewinn- und Verlustrechnung in Kraft ist, kann sie sich dramatisch verbessern und dem Endresultat signifikantes Kapital hinzufügen.

Trading-Momentum-Märkte erfordern ausgeklügelte Risikomanagement-Regeln, um Volatilität, Überfüllung und versteckte Fallen anzugehen, die Profite stehlen. Marktteilnehmer ignorieren diese Regeln routinemäßig, geblendet von einer überwältigenden Angst, dass sie die Rallye oder den Ausverkauf verpassen werden, während alle anderen Windfall-Profite verbuchen. Die Regeln können in fünf Elemente unterteilt werden: Auswahl, Risiko, Eintritt, Verwaltung und Ausstieg.

Richtige Sicherheitsauswahl

Wählen Sie liquide Wertpapiere, wenn Sie sich an Momentum-Strategien beteiligen. Halten Sie sich von fremdfinanzierten oder inversen ETFs fern, da ihre Kursschwankungen die zugrunde liegenden Indizes oder Terminmärkte aufgrund komplexer Fondskonstruktionen nicht genau verfolgen. Reguläre Fonds sind ausgezeichnete Handelsinstrumente, tendieren jedoch dazu, im Vergleich zu einzelnen Wertpapieren kleinere prozentuale Gewinne und Verluste zu erzielen.

Suche nach Wertpapieren, die nach Möglichkeit täglich mehr als fünf Millionen Aktien handeln. Viele populäre Aktien erfüllen diese Kriterien, aber selbst geringe Float-Emissionen können zu hochliquiden Instrumenten werden, wenn Nachrichten und intensive emotionale Reaktionen Marktteilnehmer aus verschiedenen Quellen anziehen. Sie können diese Spiele aufdecken, indem Sie zwei einfache Marktscans anwenden:

1. Aktien, die mindestens 75% ihres durchschnittlichen Tagesvolumens in der ersten Stunde der Sitzung aufweisen.
2. Aktien, die mindestens das Fünffache ihres durchschnittlichen Tagesvolumens in dieser Sitzung gehandelt haben.

Achten Sie auch auf den Geschmack des Tages, , wenn neue Produkte, Abteilungen oder Konzepte die Fantasie der Öffentlichkeit einfangen, Analysten dazu zwingen, Berechnungen zu verwerfen und Gewinnschätzungen neu zu berechnen. .. Biotech-Unternehmen und kleine bis mittelgroße Technologie-Unternehmen schaffen eine großzügige Versorgung mit diesen Story-Aktien, was sie zu einer ausgezeichneten Wahl für das Momentum-Spiel macht.

Enge Risikokontrolle

Das gierige Auge passt routinemäßig zu Kundgebungen und Ausverkäufen, da es Hunderte von Möglichkeiten gibt, wie imaginäre Positionen Gewinne verbuchen, während die Shakeouts, Umkehrungen und Running-Übungen ignoriert werden, um die Mehrheit der Trader von ihrem Geld zu trennen. Diese Risikoseite der Gleichung muss detailliert behandelt werden, oder die Impulsstrategie wird fehlschlagen.

Halten Sie die vielversprechendsten Setups ein, während Sie die meisten beliebten Spiele weitergeben. Suchen Sie nach Wertpapieren mit einem Verhältnis von Belohnung zu Risiko von 3: 1 oder höher und legen Sie diese Variablen fest, indem Sie Unterstützung und Widerstand finden, die während der Laufzeit des Handels zum Tragen kommen können.Verwenden Sie Bollinger Bands und relative Stärkeindikatoren für Wertpapiere mit neuen Höchstständen, um abzuschätzen, wie weit sich der Kurs strecken kann, bevor ein Gegentrend die Kontrolle übernimmt.

Perfect Entry Timing

Die besten Momentum-Trades kommen, wenn ein Nachrichtenschock einsetzt und schnelle Bewegungen von einer Preisstufe zur nächsten auslösen. Im Gegenzug führt dies zu Kauf- oder Verkaufssignalen für aufmerksame Spieler, die einspringen und mit sofortigen Gewinnen belohnt werden. Ein weiterer Satz von Momentum-Kapital tritt ein, wenn der Handel sich entwickelt, Gegen-Schwankungen erzeugt und aufhört zu laufen, die schwache Hände schütteln. Die heiße Geldpopulation erreicht schließlich ein Extrem und löst flüchtige Whipsaws und Hauptumkehrungen aus.

Frühe Positionen bieten die größte Belohnung mit dem geringsten Risiko, während Alterungstrends um jeden Preis vermieden werden sollten. Das Gegenteil geschieht in realen Szenarien, weil die meisten Trader die Möglichkeit erst spät im Zyklus sehen und dann nicht handeln, bis alle anderen einspringen. Diese schwachen Positionen bringen große Verluste mit sich, weil sie in der Menge sitzen, die angegriffen wird. von starken Händen.

Positionsverwaltung

Geben Sie die gesamte Position auf einmal ein, wenn (1) früh in der neuen Opportunity und (2) ein Stop in der Nähe des Eintrages, aber hinter einer Unterstützungsstufe wie einer Hoch / Tief-Trendlinie oder gleitender Durchschnitt. In die Position einsteigen, wenn ein Kurs bereits beträchtlichen Boden gewonnen hat, und Tranchen hinzufügen, sobald das vorherige Stück einen Gewinn erzeugt hat. Bewegen Sie den Stopp zum Breakeven, sobald er bequem außerhalb der Grenzen der natürlichen Gegentrendbewegung sitzen kann.

Das Positionsmanagement braucht Zeit, um zu beherrschen, da diese Wertpapiere häufig breite Geld- / Briefspannen aufweisen, die eine größere Bewegung zu Ihren Gunsten erfordern, um Profitabilität zu erreichen, während sie auch durch intraday-Bereiche streichen. Verzögert man neue Tranchen, bis sich der Kurs weit genug bewegt, um die Wahrscheinlichkeit zu senken, dass man aufhört zu laufen, wird dieses zusätzliche Risiko ausgeglichen.

Wählen Sie Ihre Wartezeit mit Bedacht aus, da das Risiko steigt, je länger Sie positioniert bleiben. Day-Trading funktioniert gut mit Momentum-Strategien, zwingt die Spieler jedoch, größere Positionen einzunehmen, um das größere Gewinnpotenzial von Mehrtages-Holds auszugleichen. Umgekehrt ist es am besten, die Positionsgröße zu reduzieren, wenn Sie mehrere Sitzungen durchhalten, um eine größere Bewegung zu ermöglichen und die Platzierung weiter weg von der aktuellen Aktion zu stoppen.

Profitable Exits

Beenden, wenn sich der Preis schnell in einen überbeanspruchten technischen Zustand bewegt, der oft durch eine Reihe vertikaler Balken auf dem 60-Minuten-Chart oder durch die dritte oder vierte Standardabweichung eines oberen oder unteren 20 -Tag Bollinger Band. Ziehen Sie Stopps an oder ziehen Sie einen Blind Exit in Betracht, wenn technische Hindernisse wie eine große Trendlinie oder ein früher Hoch / Tief betroffen sind. Verwenden Sie einen relativen Stärke-Oszillator wie Stochastics oder Wilders RSI, um partielle Gewinne zu erzielen, wenn Crossover potenzielle Trendänderungen signalisiert.

The Bottom Line

Fünf strategische Elemente bauen Gewinne in Momentum-Trading-Strategien auf: die richtige Sicherheit auswählen, strenge Risikokontrolle ausüben, zur richtigen Zeit eintreten, offene Positionen verwalten und passende Ausgänge nehmen.