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Der Elektroniksektor ist eng mit dem breiteren Markt verbunden, was ihn zu einem zyklischen Sektor mit durchschnittlicher Volatilität macht. Elektronik ist einer von mehreren Sektoren, zusammen mit Pharmazeutika, Gesundheitsprodukten, Krankenhäusern und Haushaltsprodukten, die die Gruppe von Branchen bilden, die den Großteil (50 bis 60%) eines diversifizierten Portfolios eines typischen Anlegers ausmachen. Innerhalb dieses Betrags bestimmen individuelle Präferenzen, wie viel Elektronik im Vergleich zu den anderen Sektoren vergeben wird, die eng mit dem breiteren Markt übereinstimmen.

Diversifikation ist die effektivste Portfoliomanagementmethode, um Anleger vor einem starken Rückgang in einem einzelnen Unternehmen oder Sektor zu schützen. Durch die Verteilung von Wohlstand in einer heterogenen heterogenen Mischung von Industrien sorgen die Investoren dafür, dass ein einziger Sektorrückgang, wie etwa die Technologie in den frühen 2000er Jahren, ihre Ersparnisse nicht zerstört.

Im Rahmen der Diversifikationsstrategie hat ein Investor viel Raum, um sein Portfolio an seine individuellen Anlagestile anzupassen und zu strukturieren. Ob ein Investor sich als traditionell, wachstumsorientiert oder konservativ begreift, spielt eine große Rolle, in welchen Branchen die größten Allokationen innerhalb seines diversifizierten Portfolios erzielt werden.

Der traditionelle Investor investiert mindestens die Hälfte seines Portfolios in traditionelle Sektoren, also solche, die eng mit dem breiteren Markt zusammenarbeiten. Ein als Beta-Koeffizient bekannter Wert repräsentiert die Beziehung eines Sektors zum breiteren Markt. Je näher die Beta eines Sektors an 1 ist, desto genauer folgen ihre Bewegungen denen des breiteren Marktes. Elektronik gehört mit einer Beta von 1. 03 zu dieser Gruppe. Dieser breite Sektor umfasst alles von Haushaltsfernsehgeräten, Radios und Stereoanlagen bis hin zu High-Tech-Produkten wie Halbleitern.

Während die Hälfte oder mehr des Portfolios eines traditionellen Anlegers in Sektoren mit Betas nahe 1 fällt, gibt es keine endgültige Antwort darauf, wie diese Mehrheit zwischen den Sektoren innerhalb dieser Gruppe aufgeteilt werden sollte. Geschickte Investoren führen gründliche Industrieforschung durch, um diese Bestimmung zu treffen. Basierend auf dieser Untersuchung kann ein Investor bullish, bearish oder eine neutrale Meinung über Elektronik haben. Daher kann sein Portfolio mit weniger als 5% bis mehr als 25% der Elektronik belastet werden.

Wachstumsinvestoren setzen weniger Portfolio-Flächen auf Sektoren mit durchschnittlicher Volatilität, wie zum Beispiel Elektronik, um Platz für eine höhere Allokation in volatilen Sektoren mit größerem Wachstumspotenzial zu schaffen, wie z. B. Tech-Startups. Während Sektoren mit hoher Volatilität in der Regel 20% oder weniger des diversifizierten Portfolios eines traditionellen Anlegers ausmachen, geben Wachstumsinvestoren diesen Sektoren häufig 40% oder mehr ihrer Portfolios.

Der konservative Investor verschiebt die Glockenkurve in die andere Richtung. Wie der Wachstumsinvestor teilt er weniger von seinem Portfolio Sektoren zu, die eng mit dem breiteren Markt zusammenarbeiten. Anstatt diesen Bereich jedoch auf wachstumsstarke und risikoreiche Anlagen zu verlagern, widmet er ihn stabilen, konservativen Sektoren mit niedrigen Betas wie Versorgern und Banken.