Small-Cap-Aktien haben sich in den letzten drei Monaten erhöht. Der erste Funke für die Rallye war, dass die Federal Reserve ihre Zinserhöhungserwartungen für 2016 von vier auf zwei herabstufte. Das bedeutete, dass Small-Cap-Unternehmen grünes Licht bekamen, um weiterhin billige Schulden aufzunehmen, um das Wachstum anzukurbeln oder zumindest zu versuchen.

Als die US-Notenbank anfing, aggressiver zu werden, unterstützte sie auch Small-Cap-Aktien, da die meisten von ihnen heimische Unternehmen sind, die ein begrenztes Engagement in US-Dollar-Stärke haben. Wenn die Federal Reserve die Zinsen anhebt, stärkt sie den US-Dollar. Einige Investoren haben sich aus multinationalen Konzernen herausbewegt, um eine Sensibilität gegenüber einem stärkeren US-Dollar zu vermeiden, obwohl die stärksten Unternehmen immer noch in der Lage sein werden, große Gewinne zu erzielen und die Aktionäre über Dividenden und Rückkäufe zu belohnen. (Mehr dazu unter: Die Top 3 Small Cap ETFs für 2016 .)

Sie sollten auch wissen, dass, selbst wenn der US-Dollar stärker wird und multinationale Unternehmen betrifft, es trotz der Tatsache, dass es sich um einheimische Unternehmen handelt, aus dem einfachen Grund, dass höhere Zinssätze als Gewicht auf Aktien. Mit jeder Wanderung wird das Gewicht schwerer und Small-Caps sind riskant. In diesem Umfeld werden versierte Anleger nicht in riskante Small-Cap-Aktien investieren.

Das heißt, der Trend ist dein Freund und der Trend ist gerade für Small Caps positiv. Seien Sie vorsichtig, wenn Sie sich diesem potenziellen Handel nähern.

Small-Cap-ETFs

Viele Anleger bevorzugen börsengehandelte Fonds (ETFs) gegenüber einzelnen Titeln zur Diversifizierung. Das ist sinnvoll, wenn die Kostenquote niedrig ist. Es hilft auch, wenn es eine Dividendenrendite gibt. Es gibt mindestens drei solcher Small-Cap-ETFs: iShares Russell 2000 (IWM IWMiSh Russ 2000148. 85 + 0. 16% Created with Highstock 4. 2. 6 ), Schwab US Small-Cap ETF (SCHA SCHASchw US Sm-Cp67. 87 + 0. 13% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ) und iShares Core S & P Small-Cap (IJR IJRiShs Cr S & P SC74. 12 + 0, 24% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ).

Die große Mehrheit der ETF-Anleger und -Anleger entscheidet sich für IWM, das den Russell-2000-Index nachbildet. Wir wissen, dass IWM beliebter ist, da es in den letzten drei Monaten ein durchschnittliches tägliches Handelsvolumen von rund 29 Millionen hat. Es hat auch 7. 51% in den letzten drei Monaten geschätzt. Es ergibt 1. 78%. Trotz alledem ist es nicht der beste Small-Cap-ETF. (Weitere Informationen finden Sie unter: 5 Möglichkeiten für erfolgreiche Anleger, sich für ETFs zu entscheiden. )

SCHA bildet den Dow Jones US Small Cap-Gesamtmarktindex ab. Das durchschnittliche tägliche Handelsvolumen für SCHA liegt bei nur 270.000. Es hat in den letzten drei Monaten 7.32% zugelegt und bringt nur 1.55% ein. Es scheint, als ob IWM die bessere Option wäre, aber das wäre zumindest historisch falsch.SCHA verfügt über eine außergewöhnlich niedrige Kostenquote von 0, 07%. Dies hat es SCHA ermöglicht, IWM auf lange Sicht zu übertreffen. In den letzten fünf Jahren haben SCHA und IWM 56,73% bzw. 48,65% geschätzt. Beeindruckend, aber immer noch nicht die beste Small-Cap-ETF-Option.

IJR verfolgt den S & P SmallCap 600 Index. Die Kostenquote ist mit 0.12% höher als bei SCHA, aber das Design von IJR hat zu einer lukrativeren Fünfjahresrendite von 68.76% geführt. Dies entspricht einer laufenden Dividendenrendite von 1. 43%. IJR hat ein durchschnittliches tägliches Handelsvolumen von ungefähr 864.000, was flüssig genug ist.

Gehen Sie beim Handel vorsichtig vor. Wenn Sie beabsichtigen, langfristig in Small Caps zu investieren, dann könnte IJR die beste Option sein. (Mehr dazu unter: Die 4 größten Small-Cap-ETFs .)

Dan Moskowitz hat keine Positionen in IWM, SCHA oder IJR.