Hypotheken und Eigenheimkredite sind Darlehen, bei denen der Darlehensnehmer sein Haus als Sicherheit verpfändet. Mit anderen Worten, der Kreditgeber kann das Haus des Kreditnehmers als Rückgriff auf Nichtzahlung beschlagnahmen. Während die beiden Darlehensarten diese wichtige Ähnlichkeit teilen, bestehen Unterschiede zwischen ihnen, und die Verbraucher sollten ihre Optionen verstehen, wenn sie gegen den Wert ihres Eigenheims Kredite aufnehmen.

Mortgage Basics

Wenn Leute den Begriff Hypothek verwenden, sprechen sie im Allgemeinen von einer traditionellen Hypothek, bei der eine Bank einem Kreditnehmer Geld leiht, um ein Haus zu kaufen. In den meisten Fällen leiht die Bank bis zu 80% des geschätzten Wertes des Eigenheims oder des Kaufpreises aus, je nachdem, welcher Betrag niedriger ist. Zum Beispiel ist eine Person, die ein $ 200, 000 Haus kauft, für eine Hypothek von bis zu $ ​​160, 000 berechtigt. Er muss mit den restlichen $ 40, 000 allein kommen.

Der Zinssatz für eine Hypothek kann fest oder variabel sein. Der Darlehensnehmer zahlt den Darlehensbetrag zuzüglich Zinsen über eine feste Laufzeit zurück, wobei die gängigsten Laufzeiten 30 oder 15 Jahre betragen. Wenn der Kreditnehmer auf Zahlungen zurückkommt, kann der Kreditgeber das Haus in einem Prozess als Zwangsvollstreckung bekannt übernehmen. Der Verleiher verkauft dann das Haus, oft bei einer Auktion, um sein Geld zurückzuerhalten.

Im Falle eines Zahlungsausfalls hat diese Hypothek Vorrang vor nachfolgenden Darlehen, die gegen die Immobilie vergeben wurden, wie zum Beispiel Eigenheimkredite oder Eigenheimkreditlinien (HELOCs). Der ursprüngliche Kreditgeber muss in voller Höhe ausgezahlt werden, bevor nachfolgende Kreditgeber Erlöse aus einer Zwangsversteigerung erhalten.

Home-Equity Loan Basics

Ein Home-Equity-Darlehen ist auch eine Hypothek. Der Unterschied zwischen einem Eigenheimkredit und einer traditionellen Hypothek besteht darin, dass ein Kreditnehmer ein Eigenheimdarlehen abschließt, nachdem er bereits das Eigentum besitzt, während er eine Hypothek erhält, um das Eigentum zu kaufen. Ein Eigenheimkredit wird durch das Eigenkapital in der Eigenschaft gesichert, das die Differenz zwischen dem Wert der Eigenschaft und dem vorhandenen Hypothekenguthaben des Eigenheimbesitzers ist. Zum Beispiel hat eine Person, die $ 150.000 an einem Haus im Wert von $ 250.000 schuldet, 100.000 $ Eigenkapital. Unter der Annahme, dass sein Kredit gut ist und er sich anderweitig qualifiziert, kann der Kreditnehmer einen zusätzlichen Kredit aufnehmen, indem er das Eigenkapital seines Hauses als Sicherheit verwendet.

Wie bei einer traditionellen Hypothek handelt es sich bei einem Home-Equity-Darlehen um einen über eine bestimmte Laufzeit zurückgezahlten Ratenkredit. Verschiedene Kreditgeber haben unterschiedliche Standards in Bezug auf den Prozentsatz des Eigenkapitals, das sie bereit sind zu verleihen, und der Kredit des Kreditnehmers spielt eine Rolle bei dieser Entscheidung.

In vielen Fällen wird ein Home-Equity-Darlehen als zweite Hypothek betrachtet, da es zusätzlich zu einer bestehenden Hypothek aufgenommen wird. Wenn das Haus in Zwangsvollstreckung geht, wird der Darlehensgeber, der den Eigenheimkredit hält, nicht bezahlt, bis der erste Hypothekenkreditgeber bezahlt ist. Infolgedessen ist das Risiko des Home-Equity-Darlehensgebers höher, weshalb diese Kredite typischerweise höhere Zinssätze als herkömmliche Hypotheken aufweisen.

Nicht alle Wohnungsbaudarlehen sind Zweithypotheken. Ein Kreditnehmer, der sein Eigentum frei und klar besitzt, kann sich entscheiden, ein Darlehen gegen den Wert seines Hauses aufzunehmen. In diesem Fall gilt der Darlehensgeber, der das Home-Equity-Darlehen gewährt, als erster Pfandgläubiger.

Hypothekendarlehen vs. Eigenheimdarlehen

Ein Eigenheimbesitzer, der das Eigenkapital seines Eigenheims nutzen möchte, um höhere Zinsen wie Kreditkarten abzutragen oder Eigenheimverbesserungen vorzunehmen, steht vor einer Entscheidung. Er kann entweder sein gesamtes Hypothekenguthaben plus die zusätzliche Auszahlung mit einer traditionellen Hypothek refinanzieren, oder er kann seine ursprüngliche Hypothek in Ruhe lassen und zusätzlich ein Eigenheimdarlehen aufnehmen.

Die Zinssätze bestimmen, welche Art von Darlehen in dieser Situation besser ist. Ein Kreditnehmer, der einen extrem niedrigen Zinssatz für seine bestehende Hypothek hat, sollte ihn in Ruhe lassen und einen Eigenheimkredit verwenden, um die zusätzlichen Mittel aufzunehmen, die er benötigt. Wenn jedoch die Hypothekenzinsen seit dem Entzug des Darlehensnehmers erheblich gesunken sind, sollte er eine vollständige Refinanzierung in Erwägung ziehen. Im letzteren Fall spart der Kreditnehmer das zusätzliche Geld, das er sich leiht, da traditionelle Hypotheken niedrigere Zinssätze als Eigenheimkredite tragen, und er kann eine niedrigere Rate auf der Bilanz sichern, die er bereits schuldet.