Kauf- und Verkaufszyklen decken verborgene Absichten der größten Marktteilnehmer auf, da sie makroökonomische Strategien verfolgen, die sich auf die Kursrichtung auswirken. Investoren und Händler können diese Zyklen durch technische Tools identifizieren, die das Fortbestehen des Pushs hinter diesen Zyklen messen und mithilfe dieser Messungen vorhersagen können, wann solche Zyklen von Kauf zu Verkauf und umgekehrt überschlagen werden. Diese natürlichen Rhythmen zeigen ihre größte Stärke in wichtigen Indizes und Futures-Kontrakten, die Tausende von zugrunde liegenden Aktien, Anleihen und Devisenkreuzen leiten.

Die SP-500, Nasdaq-100 und Russell-2000 dienen diesem Zweck für einen breiten Aktienkorb und schleifen durch leicht beobachtbare Zyklen, die den Teilnehmern zeigen, wie aggressiv oder defensiv sie sein müssen, wenn sie eintreten. der Markttag. (Siehe: Eine Einführung in Börsenindizes.) Beliebte Analysetools wie Stochastics und Wilders RSI messen diese Impulse oft mit erstaunlicher Genauigkeit. Im Gegenzug können Anleger und Händler diese Messwerte verwenden, um Einstiegs-, Exit- und Risikomanagementstrategien zu bewerten, unabhängig davon, ob sie sich auf die Intraday-, tägliche, wöchentliche oder sogar monatliche Haltedauer konzentrieren. (Zum diesbezüglichen Lesen siehe: Stochastik: Ein genauer Kauf- und Verkaufsindikator.)

Stochastics

Der Wertpapierhändler George Lane machte in den 1950er Jahren den Stochastikindikator populär. Es ist eine täuschend einfache Formel, die die aktuelle Preisleiste mit einer voreingestellten Auswahl von Hochs und Tiefs vergleicht. Vielleicht aufgrund ihrer Einfachheit verstehen es viele Techniker des 21. Jahrhunderts nicht, ihre immense Kraft bei der Vorhersage zyklischer Umdrehungen auf Indizes und einzelnen Instrumenten zu begreifen. Das macht es zu einem idealen Werkzeug, um verborgene Kräfte zu dekonstruieren, die moderne Märkte bewegen. Wie immer führt die Analyse aus mehreren Richtungen zu verlässlicheren Ergebnissen, und Stochastik funktioniert am besten, wenn sie mit Preismustern, gleitenden Durchschnitten und Momentum-Tools wie dem MACD kombiniert wird. (Siehe MACD und Stochastik: Eine Doppelkreuzstrategie.)

Stochastik definiert überkaufte und überverkaufte Werte, wenn die Zyklen ihre Spitzen erreichen und bereit sind, sich umzudrehen. Wir wissen jedoch aus Erfahrung, dass Märkte über lange Zeiträume überkauft oder überverkauft bleiben können. Dieser Vorbehalt verwirrt Marktteilnehmer, die nach Indikatoren vom Heiligen Gral-Typ suchen, die in allen Fällen einfache und eindeutige Signale auslösen. Diese natürliche Unsicherheit erfordert spezielle Preis- und Zeitfilter, um die Vorhersagbarkeit zu verbessern. Die zwei vom Indikator erzeugten Linien dienen diesem Zweck und verzögern die Validierung von zyklischen Windungen, bis sie sich in extremen Niveaus überkreuzen und dann in Richtung des Mittelpunktes des Analysegitters stoßen.

Insbesondere die wöchentlichen Zyklen zeigen einen enormen Wert für das Markttiming sowohl für wichtige Instrumente als auch für einzelne Positionen.Stochastik ist nahezu kugelsicher, wenn es um diese Makro-Marktanalyse geht, vor allem dann, wenn breite Durchschnitte in wichtige Unterstützungs- oder Widerstandsniveaus eindringen und Techniker sich darum bemühen, einen Ausbruch oder ein Versagen zu fordern, das eine größere Umkehr auslöst. (Siehe: Grundlagen zu Unterstützung und Widerstand.)

Investoren und Händler stehen bei diesen Wendepunkten viel auf dem Spiel, wenn sie entscheiden, ob sie in Erwartung eines Ausbruchs oder Zusammenbruchs kaufen oder in die aktuelle Richtung einblenden und eine gegenteilige Position einnehmen. Gewinne bei einer Umkehrung.

Sehen wir uns zwei wöchentliche Stochastik-Anwendungen an, mit denen Sie Ihr Market Timing verbessern können.

Kreuze und Bestätigung

Es ist ein Augustwochenende und Sie überprüfen den Marktfortschritt, um zu sehen, ob Anpassungen an Ihre umfangreiche Long-Side-Exposition erforderlich sind. Der SP-500 und der Nasdaq-100 haben gerade die Bullenmarkt-Hochs erreicht, aber der Russell-2000 ist unterdurchschnittlich, gefangen in einer großen Handelsspanne. Die Stochastik auf allen drei Instrumenten ist auf ein überkauftes Niveau gestiegen. (Zum diesbezüglichen Lesen siehe: Überkauft oder Überhöht: Verwenden Sie den Relative Strength Index, um herauszufinden.)

Es ist nicht nötig, sich Sorgen zu machen, wenn Stochastics zuerst über die magische überkaufte Linie steigt. In der Tat verbuchen die Märkte ihre stärksten Gewinne, wenn die Indikatoren auf diesen extremen Niveaus zermahlen. Jetzt heißt es aber, sich aufzumachen und aufmerksam zu bleiben, weil ein bärisches Crossover in einen neuen Verkaufszyklus von 6 bis 12 Wochen jederzeit möglich ist.

Die nächste Änderung der technischen Bedingungen kommt zustande, wenn Stochastics schnelle Linien (blau) die langsamen Linien (rot) in den ersten beiden Septemberwochen kreuzen. Dies löst frühe Warnsignale für neue Verkaufszyklen aus, die unbestätigt bleiben, bis die schnellen Linien unter überkaufte Niveaus und in Richtung der Mittelpunkte des Analyserasters ansteigen. Das passiert schnell nach den Crossovers und bestätigt den Beginn neuer Verkaufszyklen.

Wenn Sie Indizes direkt über Futures oder börsengehandelte Fonds handeln, sollten diese bärischen Signale zum Verkauf von Long-Positionen und / oder zur Eröffnung neuer Leerverkäufe verwendet werden. Es ist eine andere Geschichte, wenn Sie Aktienpositionen halten, weil der Einfluss von zyklischen Indexzügen von der Korrelation abhängt, die die Tendenz einer einzelnen Aktie angibt, die Kursrichtung mit den am stärksten verwandten Indizes zu vergleichen. Ihre Positionen zeigen eine Korrelation, wenn zwischen den Trends und Mustern, die Sie handeln, und den Kursbewegungen in den Hauptindizes eine beobachtbare Übereinstimmung besteht.

Zum Beispiel korrelieren die meisten Small-Cap-Aktien stark mit den zyklischen Schwankungen von Russell-2000, was uns sagt, dass das Risiko stark zunimmt, wenn man in der entgegengesetzten Richtung des Crossover hält. Es ist die gleiche Geschichte mit Big Tech und der Nasdaq-100, sowie Finanzen und der SP-500. Fazit: Zykluswechsel sind in der Regel Weckrufe, um Risiken zu kontrollieren, sei es durch Exits, Stopps, Optionsschutz oder Positionsausgleich.

Wöchentliche Zyklen und Kreuzverifizierung

Kein Indikator funktioniert gut im Vakuum und die wöchentliche Stochastik ist keine Ausnahme. Die Zuverlässigkeit mit diesem Tool erhöht sich geometrisch in Kombination mit Kursmustern, Fibonacci-Analysen und gleitenden Durchschnitten.Zusätzlich zu der Bestätigung oder Widerlegung von zyklischen Drehungen bestimmen die ergänzenden Werkzeuge bestimmte Ebenen, in denen Zwischenober- und -unterseiten gedruckt werden, und sagen voraus, wie weit neue Kauf- oder Verkaufsimpulse übertragen werden, bevor Gegenimpulse in Gang gesetzt werden.

Google (GOOG

GOOGAlphabet Inc1, 032. 48 + 0. 67%

Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ) erreichte Anfang 2014 ein Allzeithoch über 600 und wurde verkauft. mit wöchentlichen Stochastics, die vom überkauften Niveau stürzen. Ein paar Wochen später (A) traf es die überverkauften Werte, während der Kurs deutlich über der 50-Wochen-EMA nahe 500 gehandelt wurde. Der Indikator wechselte im April auf die Käuferseite (B) und wurde als Doornail tot, während der Rückgang frühzeitig einsetzte. Kann. Die Aktie erholte sich dann zwei Wochen in Folge auf der 50-wöchigen EMA, die sich am 50% Fibonacci-Retracement ausgerichtet hatte. Die Stochastics Fast Line (blau) stieg während der zweiten Testwoche im gleitenden Durchschnitt über das überverkaufte Niveau und gab ein bestätigtes Kaufsignal ab, das perfekt mit einem starken Sprung passte, der in den nächsten vier Wochen fast 50 Punkte einbrachte. Risiken bei der Verwendung von wöchentlicher Stochastik

Schließlich wollen wir einige Risiken bei der Verwendung von wöchentlichen Stochastiken für das Markttiming betrachten. Der Indikator kann Schwingungen herausschleifen, die eine genaue Vorhersage herausfordern, da er Monate verbringen kann, ohne überkaufte oder überverkaufte Signale zu treffen. Und selbst wenn zyklische Oszillationen in Größe und Zeit schön proportioniert sind, kann die schnelle Linie immer noch Midstream und Reverse stoppen, Umkehrstrategien kurzschließen und Trader einfangen.

Die beste Verteidigung angesichts dieser natürlichen Komplexität besteht darin, auf Preismuster und andere technische Hilfsmittel zurückzugreifen, wenn die Stochastik kein stark gerichtetes Signal ausstrahlt. Der Indikator liefert wiederum eine wertvolle Information über den aktuellen Zustand dieses Marktes, d.h. e. Es durchschlägt eine verworrene Periode, in der weder Bullen noch Bären einen beträchtlichen Vorteil haben.

The Bottom Line

Der wöchentliche Stochastik-Indikator deckt sich wiederholende Muster des Kauf- und Verkaufsdrucks auf, die von beobachtenden Investoren und Händlern vorhergesagt und genutzt werden können. Der Trick ist, mit dem Fluss zu gehen und Ihre Positionierung mit diesen natürlichen Oszillationen wann immer möglich auszurichten.

Ein kluger Investor wird seine Marktbewegungen entsprechend den Signalen, die durch die Muster von Kauf- / Verkaufszyklen gesendet werden, zeitlich abstimmen und diese nutzen, um Umkehrungen oder Gelegenheiten zur Anpassung seiner oder ihrer Exponierung zu antizipieren, aber auch seinen Ansatz mäßigen. mit dem Bewusstsein, dass die Verwendung anderer Chart-Tools zur Ergänzung der Stochastik-Analyse eine narrensicherere Methode ist, um Genauigkeit zu gewährleisten, wenn er oder sie die Bewegungen der Märkte verfolgt.