Milliardär-Investor Warren Buffett erklärte, dass "Diversifizierung Schutz vor Unwissenheit ist. Es macht wenig Sinn, wenn man weiß, was man tut." Nach Ansicht von Buffet ist es lukrativer, ein oder zwei Branchen in großer Tiefe zu studieren, ihre Ins und Outs zu lernen und dieses Wissen zu nutzen, um von diesen Branchen zu profitieren, anstatt ein Portfolio über ein breites Spektrum von Sektoren zu verteilen. Andere.
Der Bedarf an Diversifikation ist eine Portfoliotheorie, die auf der Idee beruht, dass ein Investor, der sein gesamtes Geld in ein Unternehmen oder eine Branche steckt, mit einer Katastrophe flirtet, wenn diese Firma oder Branche stürzt. Ein berühmtes Beispiel aus dem 21. Jahrhundert ist der Enron-Skandal. Viele Mitarbeiter des unglückseligen Energiekonzerns wurden ermutigt, ihr gesamtes Portfolio in Aktien des Unternehmens zu investieren. Als das Unternehmen 2002 stürzte, wurden die Einsparungen dieser Mitarbeiter über Nacht ausgerottet.
Vor allem im Gefolge von Skandalen wie Enron gilt die Diversifikation als Teil der Anlagegrundlagen. Persönliche Finanzkurse lehren es als Evangelium, Verhöhnung einzelner Aktien als gleichbedeutend mit Casino-Glücksspiel. In der Tat investieren viele Anleger nicht einmal in eine einzelne Aktie. Stattdessen wenden sie sich an Publikumsfonds und börsengehandelte Fonds (Exchange Traded Funds, ETFs). Beide bündeln Hunderte von Aktien verschiedener Unternehmen und verkaufen sie als Einheit.
Diese Händler diversifizieren weiter, indem sie Investmentfonds und ETFs aus verschiedenen Sektoren auswählen, die unterschiedlichen Trends folgen. Einige folgen den Höhen und Tiefen des breiteren Marktes, während andere relativ flach bleiben. Wieder andere bewegen sich umgekehrt mit dem breiteren Markt und erleben Höhenunterschiede, wenn die meisten Sektoren rückläufig sind und umgekehrt. Die Idee hinter dieser Strategie ist, dass ein Teil des Portfolios des Anlegers, egal was der Markt tut, wahrscheinlich gut abschneiden wird.
Das Problem mit der Diversifizierung besteht nach Ansicht von Buffett und anderen gleichgesinnten Anlegern darin, dass das Risiko zwar durch Sektorgewinne ausgeglichen wird, aber das Gegenteil ist der Fall: Sektorverluste gleichen Sektorgewinnen aus und reduzieren Renditen.
Buffett hat ein Vermögen angehäuft, indem er sich unkalkulierbares Wissen über alle Dinge des Finanzwesens und über bestimmte Unternehmen und Branchen angeeignet hat und dieses Wissen nutzt, um seine Investitionen von Hand auszuwählen. Nur wenige Anleger waren besser in der Lage, Aktien zu kaufen und Ein- und Ausstiegspunkte zu timen. Ein unwissender Anleger - jemand mit wenig bis gar keinen Finanz- oder Branchenkenntnissen - ist gezwungen, Fehler zu machen, wenn er oder sie versucht, den Markt so zu spielen, wie Buffett es tut.
Ein Investor, der Trends studiert und ein genaues Verständnis davon hat, wie verschiedene Unternehmen und Branchen auf verschiedene Markttrends reagieren, profitiert viel stärker von diesem Wissen als durch passives Investieren in ein breites Spektrum von Unternehmen und Sektoren. Ein solcher Investor kann lange auf ein Unternehmen oder einen Sektor setzen, wenn die Marktbedingungen eine Preiserhöhung unterstützen; In ähnlicher Weise kann der Anleger seine Long-Position verlassen und short gehen, wenn die Indikatoren einen Sturz prognostizieren. Der Anleger profitiert in beiden Szenarien, und diese Gewinne werden nicht durch Verluste in nicht verwandten Branchen ausgeglichen.
Diversifikation: Schutz von Portfolios vor Massenvernichtung
Diese Anlagestrategie behält ihren Charme als Schutz vor zufälligen Ereignissen in der Markt.
Mein Onkel ist vor kurzem gestorben. Er bezeichnete 1997 meine Mutter und meinen Vater nach seiner Scheidung als seine Begünstigten und nahm nach seiner Wiederverheiratung im Jahr 2000 keine Änderungen vor. Der derzeitige Ehepartner meines Onkels kämpft nun um Geld aus dem Plan. Hat sie ein Bein
Hängt es davon ab. Wenn der Pensionsplan ein qualifizierter Plan ist, würde der Planverwalter auf das Plandokument verweisen, um festzustellen, wer der designierte Begünstigte ist. Das Plandokument erläutert die Regeln, denen der qualifizierte Plan unterliegt. Im Allgemeinen sehen qualifizierte Pläne vor, dass der überlebende Ehegatte des Verstorbenen der Begünstigte ist, es sei denn, der überlebende Ehegatte hat eine Verzichtserklärung unterzeichnet, die eine andere Regelung zulässt.
Macht es Sinn, eine traditionelle IRA in eine Roth umzuwandeln, wenn der Markt unten ist?
Wenn Ihr geänderte angepasste Bruttoeinkommen (MAGI) $ 100 000 oder weniger beträgt und Sie nicht getrennt verheiratet sind, können Sie eine steuerpflichtige Umwandlung einer traditionellen IRA in eine Roth IRA einleiten. Sie können einen direkten Treuhänder-zu-Treuhänder-Transfer durchführen oder eine Verteilung Ihrer traditionellen IRA erhalten und diese dann in die Roth IRA übertragen; Der Rollover muss innerhalb von 60 Tagen ab dem Zeitpunkt abgeschlossen sein, an dem Sie die Distribution er