Stand 31. Mai 2015, SPDR Fund des Energy Select Sector (XLE XLESel Sct En69. 92-0. 47% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 >) hat seit seiner Auflegung am 16. Dezember 1998 eine durchschnittliche Rendite von 9. 36%. Dieser börsengehandelte Fonds (ETF) verfolgt das Ziel, den Preis und die Performance des Standard- und Poor's Energy Select Sector Index zu verfolgen. Seit dem 3. Juli 2015 hat der Energy-Select-Sektor-SPDR-Fonds 81,76% des Fonds in Unternehmen für Ölgas und verbrauchbare Brennstoffe investiert; 18. 10% in Energieanlagen und Dienstleistungsunternehmen; und 0. 10% nicht zugewiesen.

Der SPDR-Fonds des Energy-Select-Sektors zielt darauf ab, den Energy-Select-Sektor-Index zu verfolgen, indem er seine Fonds ähnlich wie die Top-Positionen des Index ausrichtet. Die fünf größten Positionen des Energy Select Sector SPDR Fund sind die Exxon Mobil Corporation (XOM), die Chevron Corporation (CVX), die Schlumberger NV (SLB), die Kinder Morgan Incorporated Class P (KMI) und die EOG Resources Incorporated (EOG). Seit dem 3. Juli 2015 belaufen sich diese Gewichte auf 15.79, 12.40, 7.49, 4.44 und 3.86%.

Eigenschaften

Der SPDR Fund des Energy Select Sektors ist an der New Yorker Börse Arca oder NYSE notiert und Anleger können den ETF auf mehreren Plattformen handeln. XLE ist eine offene Investmentgesellschaft, die von SSGA Funds Management Incorporated oder SPDR verwaltet wird. Der Distributor von XLE ist ALPS Portfolio Solutions Distributor Incorporated, und der Fonds wird vierteljährlich verteilt.

Die Bandbreite der Brutto-Kostenquoten von Energieaktien-ETFs liegt zwischen 0. 12% und 0. 75%. XLE bietet eines der niedrigsten Bruttokostenquoten seiner Anlageklasse, ein bemerkenswerter Wert von 0,15%. XLEs Bruttokostenquote von 0,15% ist die jährliche Gesamtkostenquote, vor Gebührenverzicht und Aufwandsentschädigungen. In diesem Verhältnis sind keine Maklergebühren enthalten. Anleger sollten dies berücksichtigen.

Eignung und Empfehlungen

Da der Energy-Select-Sektor SPDR ETF Energieunternehmen verfolgt, sollten Anleger auf die Preise für Rohöl und Erdgas sowie auf Berichte zu Mineralöl und Erdgas achten. die US Energy Information Association. Investoren und potenzielle Investoren sollten jede Woche besonders auf die Schwankungen der Barrel Rohöl, Erdgas und Destillate achten.

Nach der modernen Portfoliotheorie eignet sich XLE für Value-Investoren. Aufgrund des weltweit gestiegenen Rohölangebots sind die Preise für Rohöl-Futures von Juni 2014 bis Juni 2015 um mehr als 50% gesunken. Dies führte dazu, dass XLE sich unterdurchschnittlich vom Gesamtmarkt absetzte und zum 31. Mai 2014 um 15. 89% zurückging. Die Anleger sehen dies möglicherweise als Value-Investing-Option und betrachten diese Aktien als überverkauft und unterbewertet.

Zum 29. Juni 2015 hat der SPDR-Fonds des Energy Select Sector einen nachlaufenden Alpha-Wert von -7 für drei Jahre. 21, Beta von 1,14 und ein R-Quadratwert von 48,44 gegenüber dem Standardindex. Die Standardabweichung oder Volatilität und das Sharpe-Verhältnis von XLE im gleichen Zeitraum beträgt 14,25 bzw. 0,50.

In den letzten drei Jahren hat der Energy-Select-Sektor SPDR laut Alpha von XLE aufgrund fallender Rohölpreise eine Underperformance von 7,2% gegenüber dem Markt erzielt, was bei vielen Energieunternehmen zu einer Abwertung des Marktwerts geführt hat.

Mit einem Beta von 1.14 ist XLE theoretisch volatiler als der Markt, weshalb der Fonds ein höheres Risiko trägt. Entsprechend der modernen Portfoliotheorie hat die Sharpe-Ratio von XLE in den letzten drei Jahren angesichts der Höhe des eingegangenen Risikos den Anlegern keine angemessene Rendite beschert.

Folglich kann es für einige Investoren keine geeignete Anlage sein. Der Energy-Select-Sektor SPDR Fund wird für Anleger empfohlen, die an einem Engagement im Öl- und Energiesektor interessiert sind und ein moderates Risiko eingehen möchten.