5 Besten Investmentfonds in einem Umfeld mit steigenden Zinsen

5 Besten Investmentfonds in einem Umfeld steigender Zinsen

Nach mehreren Fehlstarts im Jahr 2015 sieht es so aus, als ob die Fed bereit ist, eine kurzfristige Zinserhöhung auszulösen. Niemand ist von der seit über einem Jahr erwarteten Wanderung überrascht. Es bleibt jedoch die Frage, wie die Märkte reagieren werden. Viele Analysten erwarten, dass ein Teil der Luft aus dem Aktienmarkt kommt, der sich seit sechs Jahren weitgehend über künstlich niedrige Zinsen erholt hat.

Bond-Analysten haben gesagt, dass die lang erwartete Zinserhöhung bereits in die Zinsstrukturkurve aufgenommen wurde, was bedeutet, dass die Anleiherenditen nicht sehr schnell steigen werden. Viele Experten erwarten einen allmählichen Anstieg der langfristigen Renditen, aber der Effekt ist derselbe: niedrigere Anleihekurse und Druck auf Aktien, da sie mit höheren Anleiherenditen konkurrieren. Bereiten Sie Ihr Portfolio auf steigende Zinsen vor; Sie sollten jedoch keine Großhandelsänderung vornehmen müssen. Bestimmte Arten von Investmentfonds können Ihrem Portfolio hinzugefügt werden, um eine Absicherung gegen Zinsrisiken zu bieten. Die folgenden fünf sind die besten, die Sie berücksichtigen sollten.

Fidelity Floating Rate High Income Fund

Bei variabel verzinslichen Wertpapieren, z. B. Bankdarlehen, handelt es sich um eine selbstanpassende Funktion, die alle 30 bis 90 Tage ihre Kurse zurücksetzt. Da die Zinssätze weiter steigen, steigt die Rendite für variabel verzinsliche Anleihen weiter an und bietet den Anleihegläubigern steigende Renditen. Es besteht jedoch das Risiko, variabel verzinsliche Schuldverschreibungen zu halten, wenn die Zinssätze zu sinken beginnen. Darüber hinaus tendieren die Kreditnehmer dazu, Unternehmen mit einem niedrigen Investment-Grade-Rating zu sein. Aus diesem Grund sollten Sie den Fidelity Floating Rate High Income Fund in Betracht ziehen, der nur in Kredite investiert, die an Unternehmen mit einem höheren Cashflow, einem verbesserten Kreditprofil und einer soliden Sicherheitenabdeckung vergeben werden. Ein Beispiel ist HCA, die größte Krankenhausverwaltungsgesellschaft in den Vereinigten Staaten. Es hat ein starkes Managementteam, einen großen Cashflow und befindet sich in einem defensiven Sektor. Der Fonds ist unter fast 400 Beteiligungen diversifiziert. Es hat 2. 98% in den letzten fünf Jahren zurückgegeben.

Lord Abbett Short Duration Income Fund

In einem Umfeld steigender Zinsen können kurzfristige Rentenfonds aufgrund der kürzeren Laufzeiten der zugrunde liegenden Anleihen besser abschneiden als längerfristige Rentenfonds. Mit Laufzeiten von ein bis drei Jahren sind kurzfristige Anleihenpreise weit weniger anfällig für steigende Zinsen, und da sie schneller umgesetzt werden können, kann die Rendite des Fonds zusammen mit den höheren Kuponzinsen von neu hinzugekommenen Anleihen steigen.

Nur wenige kurzfristige Fonds haben diese Strategie besser im Griff als der Lord Abbett Short Duration Income Fund, der seit mehreren Jahren auf oder nahe dem obersten Dezil seiner Fondskategorie liegt. Ihr Ziel ist es, ein hohes Einkommensniveau zu schaffen, das mit der Erhaltung des Kapitals vereinbar ist.Es verfügt über ein Vermögen von mehr als 35 Milliarden US-Dollar, das in kurzfristige Schuldverschreibungen und festverzinsliche Wertpapiere investiert ist, wobei mehr als zwei Drittel in Wertpapiere mit Anlagequalität investiert sind. Sie hat ihr Engagement in kreditsensitiveren Anlagen, einschließlich Mortgage-Backed Securities (MBS) und Junk-Unternehmensanleihen, erhöht, wodurch sich das Gesamtrisiko erhöhen kann. Im Dezember 2015 erzielte der Fonds beeindruckende Renditen in einem Niedrigzinsumfeld und erzielte in den letzten fünf Jahren eine Rendite von 2. 89% und in 10 Jahren von 4. 51%. Es hat eine Kostenquote von 0. 59%.

Fidelity Select Retailing Portfolio

Steigende Zinssätze bedeuten im Allgemeinen, dass sich die Wirtschaft verbessert oder erwartet wird, sich zu verbessern, was gut für zyklische Aktien ist. Verbraucher haben mehr Geld auszugeben und ihr Vertrauen in die Wirtschaft steigt. Das Fidelity Select Retailing Portfolio ist ein großartiges zyklisches Spiel, da es in einen breiten Querschnitt zyklischer Unternehmen mit großer und mittlerer Marktkapitalisierung wie Home Depot und der Priceline-Gruppe investiert. Der Fonds liegt mit einer Rendite von 21.9% in den letzten drei Jahren und einer Rendite von 20.67% in den letzten fünf Jahren an erster Stelle. Für einen leistungsfähigen, aktiv gemanagten Fonds hat es eine sehr vernünftige Kostenquote von 0.81%.

Schwab Financial Services Fund

Ein weiterer Wirtschaftszweig, der in Zeiten steigender Zinsen sehr gut abschneiden kann, sind Finanzunternehmen, insbesondere Banken, die mehr für die Kreditvergabe verlangen können. Auch Versicherungen und Wertpapierfirmen können von einer stärkeren Konjunktur profitieren. Der Schwab Financial Services Fund investiert in einen breiten Querschnitt von Finanzdienstleistungsunternehmen, von denen die meisten Large-Cap-Value-Aktien sind. Es hat zwei Drittel seiner Mitbewerber mit einer Fünfjahresrendite von 10. 50% outperformed. Der Fonds hat eine angemessene Kostenquote von 0.90%, aber es gibt eine Rücknahmegebühr von 2%.

Vanguard Intermediate-Term Investment Grade Fonds

Wenn Sie Ihr Portfolio benötigen, um Erträge zu erzielen, können Sie Unternehmensanleihen nicht ganz aufgeben. Der Vanguard Intermediate-Term Investment-Grade-Fonds investiert mehr als 90% seines Vermögens in erstklassige Unternehmensanleihen und begrenzt sein Engagement in Unternehmen mit übergroßen Verbindlichkeiten. Seine kürzeren Laufzeiten von fünf bis zehn Jahren vermindern eine gewisse Zinssensitivität, aber der Fonds ist auch breit diversifiziert, was die Preisvolatilität reduziert. Es hat sich in den letzten Wirtschaftszyklen seit seiner Gründung bewährt. In den letzten 10 Jahren hat der Fonds 5. 40% zurückgegeben, und in den letzten fünf Jahren hat er 4. 14% zurückgegeben.