Während Robo-Berater in der Finanzberatungsbranche noch relativ neu sind, zeigen sie Wirkung. Größtenteils konnten traditionelle oder menschliche Berater konkurrieren, weil sie aktives Management anbieten, während Robo-Berater automatisiert sind und sich primär auf passive Investitionen konzentrieren. Bis vor kurzem konnten Sie nur investieren, einen Finanzberater anstellen oder sich an einen Robo-Berater wenden. Die Welle dreht sich wieder. Neue Robo-Berater, die nach einem Weg suchen, sich in den Markt zu drängen, bieten ein aktives Management an, um sich von Robo-Beratern zu unterscheiden, die nur passives Management anbieten. (Mehr dazu unter: Robo-Berater und eine menschliche Berührung: Besser zusammen? )

Warum passive Anlagen?

Passive Fonds wie börsengehandelte Fonds (ETFs), die Indizes nachbilden, haben niedrigere Gebühren, was eines der Markenzeichen von Robo-Beratern ist. Menschen wollen keine hohen Gebühren zahlen, ohne die persönliche Dienstleistung eines Finanzberaters in Anspruch zu nehmen. Durch den Einsatz passiver Fonds können Robo-Berater Gebühren von weniger als 1% erheben. (Weitere Informationen finden Sie unter: Ein Leitfaden zur Auswahl des besten Robo-Advisor .)

Robo-Berater, die passive Anlagen anbieten, verlassen sich auf zwei Denkschulen für ihre Forschung: Moderne Portfoliotheorie und die effiziente Markthypothese. Während aktive Investitionen mehr kundenspezifische Optionen und Ratschläge bieten können, sind Robo-Berater so konzipiert, dass sie eine Einheitsgröße für alle Systeme darstellen. Robo-Berater befragen Investoren, bevor sie ihre Anlagen auswählen (zum Beispiel Fragen zu Risikotoleranz und Zeithorizont), um herauszufinden, welche Anlagen geeignet sind. (Weitere Informationen finden Sie unter: Robo-Advisors stellen sich dem ersten Marktabwärtstest gegenüber .)

Verwenden Sie aktiv gemanagte Anlagen?

Für Leute, die ein aktiveres Management wünschen, aber sich nicht leisten können oder nicht genug Vermögen haben, um mit einem traditionellen Berater zu investieren, gibt es eine kleine Nische. Alpha Architect ist ein Robo-Berater, der aktives Management in die Robo-Berater-Erfahrung einbringt. Während viele Robo-Berater niedrige Mindestinvestitionen haben, benötigt Alpha Architect leider mindestens $ 50.000. (Mehr dazu unter: Robo-Advisors 'Next Frontier: 401 (k) Pläne .)

Das ist viel im Vergleich zu Diensten wie Betterment, das kein Minimum hat, und Wealthfront, das nur 500 Dollar benötigt. .. Die hohe Eintrittsbarriere von Alpha Architect macht es für Millennials in den ersten Jahren außerhalb des Colleges weniger zum Ziel und mehr für Menschen, die mit mehr Geld investieren wollen. Da viele traditionelle Berater ein Vermögen von mindestens sechs Prozent investieren müssen, strebt Alpha Architect immer noch eine Nische an, die viele Finanzberater nicht berühren werden.(Für mehr, siehe: Betterment vs. Wealthfront: Ein Vergleich von Gebühren und Fonds .)

Die Firma belohnt jedoch diejenigen, die sich für ihre Dienstleistungen qualifizieren können. Sie laden nur ein. 25% Verwaltungsvergütung, vergleichbar mit vielen Robo-Beratern und noch weniger als andere. Je mehr Sie normalerweise investieren können, desto weniger Gebühren sollten Sie sehen. (Mehr dazu unter: Robo-Advisors: 5 Vorhersagen für 2016 .)

Die Bottom Line

Robo-Beraterplattformen wurden ursprünglich entwickelt, um Anleger mit moderaten Anlagen anzusprechen, eine interessierte Bevölkerung bei der Anlage, aber nicht qualifiziert für einen traditionellen Finanzberater. Bei niedrigen Preisen verwenden Robo-Advisors passiv verwaltete Fonds, die geringere Gebühren haben als aktiv verwaltete Anlagen. Aber jetzt versuchen einige Robo-Berater einen Markt anzusteuern, der sich noch keinen traditionellen Berater leisten kann, aber aktiv gemanagte Anlagen wollen. Robo-Berater, die aktive Investitionen anbieten, könnten auch Millennials ansprechen, die mit "traditionellen" Robo-Beratern begonnen haben, aber jetzt mehr investieren und sich mehr persönlichen Service leisten können. Da Robo-Berater noch neu sind, ist es schwer zu sagen, welche die bessere Wahl ist. Es wird von Investor variieren. Aber jeder kann wahrscheinlich zustimmen, dass je mehr Optionen für den Durchschnittsverbraucher verfügbar sind, desto besser werden sie sein. (Weitere Informationen finden Sie unter: Was kommt als Nächstes für den Robo-Advisor Space? )