Die sorgfältigsten Pläne und die Vorbereitung auf den Ruhestand können aufgrund eines unerwarteten Todes, einer Krankheit, eines Börsencrashs oder eines in Konkurs geratenen Pensionsplans auseinanderfallen. Darüber hinaus ist es nicht ungewöhnlich, dass Menschen mehr als 30 Jahre im Ruhestand leben, da die Vorruhestandssätze steigen und die Lebenserwartung steigt. Dies birgt ein großes Risiko, dass Rentner ihr Vermögen überleben.

Je länger die Zeit im Ruhestand ist, desto schwieriger wird es, über das finanzielle Ergebnis eines Rentners sicher zu sein. Bei der Planung für den Ruhestand - oder das Leben - müssen Sie die Risiken verstehen, die vor Ihnen liegen und wie sie Ihre finanzielle Sicherheit untergraben könnten.

Arten von Risiken nach dem Eintritt in den Ruhestand

Die Society of Actuaries (SOA) in den Vereinigten Staaten hat eine Reihe von Risiken nach der Pensionierung identifiziert, die Rentner und ihre finanzielle Sicherheit beeinträchtigen können. Sie sind in vier Kategorien eingeteilt. Menschen, die sich auf den Ruhestand vorbereiten oder bereits in den Ruhestand gehen, sollten sie sorgfältig prüfen:

• Persönlich und Familie - Veränderungen in Ihrem Leben oder im Leben eines geliebten Menschen können Ihre Einkommensquelle beeinflussen.
• Gesundheit und Wohnungswesen - Dazu gehört auch das Risiko, dass ein Gesundheitsproblem den Umzug in eine Einrichtung mit professionellen Betreuungspersonen erfordert.
• Finanziell - Diese Risiken drehen sich um Inflation, Investitionen und Börsenaktivitäten.
• Öffentliche Ordnung - Die Regierung kann Entscheidungen treffen, die Rentner betreffen können.

"Es gibt viele unerwartete Anforderungen an die Gelder eines Rentners. Aus diesem Grund braucht jeder einen realistischen Notfallfonds. Wenn ein Rentner große Beträge an Steuerbegünstigung vorzeitig in Rente nehmen muss, kann dies dazu führen, dass heute noch Dollar ausgegeben werden. Es verringert nicht nur die Menge an verfügbarem Lifestyle-Geld; Das Geld ist weg, zusammen mit dem Potenzial, eine Rendite zu erzielen (Compounding-Effekt), die den Rentner in der Zukunft unterstützen sollte. Die Ausgabe von Geldern hebt heute das zukünftige Wachstum dieses Geldes auf, das für die Aufrechterhaltung eines bestimmten Lebensstils oder das Ausleben Ihres Geldes von entscheidender Bedeutung gewesen sein könnte ", sagt Peter J. Creedon, CFP®, ChFC, CLU, CEO von Crystal Brook Advisors. New York, NY

Personal- und Familienrisiken

Beschäftigungsrisiko

Viele Rentner planen, ihr Einkommen zu ergänzen, indem sie entweder in Teilzeit oder Vollzeit im Ruhestand arbeiten. In der Tat bevorzugen einige Organisationen ältere Arbeitskräfte aufgrund ihrer Stabilität und Lebenserfahrung. Der Erfolg auf dem Arbeitsmarkt kann jedoch auch von technischen Fertigkeiten abhängen, die Rentner nicht ohne weiteres erlangen oder aufrechterhalten können. Die Beschäftigungsaussichten unter den Rentnern werden aufgrund der Nachfrage nach unterschiedlichen Qualifikationen sehr unterschiedlich sein und sich mit den gesundheitlichen, familiären oder wirtschaftlichen Bedingungen ändern.

Die Wahl des Punktes, an dem Sie in Rente gehen wollen, ist für die Altersvorsorge unerlässlich.Eine spätere Pensionierung ist eine Alternative zu einer höheren Ersparnis, aber es gibt keine Gewissheit, dass eine angemessene Beschäftigung verfügbar sein wird. Die Teilzeitbeschäftigung ist eine Alternative zur Vollzeitbeschäftigung, und Teilzeitarbeitsplätze sind möglicherweise leichter zu erhalten. (Lesen Sie mehr über die Arbeit nach dem Rentenalter in Dehnen Sie Ihre Einsparungen durch Arbeiten in Ihre 70er Jahre .)

"Wenn Sie zu keinem Zeitpunkt eine Anstellung haben, können Sie Ihr Renteneinkommen aus der Sozialversicherung reduzieren. Rente von Ihrem Arbeitgeber. Es kann auch länger dauern, Ihre Rente einzuziehen, wenn eine Vorschrift bezüglich der Dienstjahre vorliegt ", sagt Allan Katz, CFP®, Präsident der Comprehensive Wealth Management Group, LLC, Staten Island, NY

Langlebigkeitsrisiko

. Geld vor dem Tod ist eines der Hauptanliegen der meisten Rentner. Das Langlebigkeitsrisiko ist heute noch größer, da die Lebenserwartung gestiegen ist. Die Lebenserwartung im Ruhestand ist nur ein Durchschnittsalter, wobei etwa die Hälfte der Rentner länger lebt und einige über 100 Jahre alt sind. Wenn Sie nur genug Einkommen planen, um Ihre voraussichtliche Lebenserwartung zu halten, ist dies für etwa die Hälfte der Rentner nicht ausreichend. Aber der Nachteil, länger zu leben, ist eine erhöhte Gefährdung durch andere Risiken, die unten aufgeführt sind.

Wer ein Leben lang eigene Vorsorgefonds verwaltet, muss einen schwierigen Balanceakt vollziehen. Wenn Sie vorsichtig sind und zu wenig ausgeben, können Sie Ihren Lebensstil unnötigerweise einschränken - vor allem in der Frühverrentung, wenn Sie am gesündesten und mobilsten sind -, aber zu viel auszugeben, erhöht die Gefahr, dass Ihnen das Geld ausgeht.

Eine Rente oder Rente kann einen Teil des Risikos abmildern, weil sie einen Einkommensstrom für das Leben bietet. Es gibt jedoch einige Nachteile, darunter Verlust der Kontrolle über Vermögenswerte, Verlust der Fähigkeit, Erben Geld zu hinterlassen und Kosten. Obwohl es unklug ist, dass Menschen ihr gesamtes Vermögen verjagen, sollten Annuitäten bei der Altersvorsorge berücksichtigt werden. (Für weitere Informationen darüber, wie Annuitäten im Ruhestand ein stabiles Einkommen bieten können, lesen Sie Inflationsgeschützte Renten: Teil eines soliden Finanzplans und Private Renten: Die Rente neu verpacken .) Aber auch sorgfältig untersuchen Sie jedes Unternehmen, bei dem Sie eine Rente platzieren würden, seien Sie vorsichtig bei Gebühren und ziehen Sie andere Optionen in Betracht, wie z. Es gibt auch Zinssätze, die beim Kauf einer Annuität berücksichtigt werden müssen (siehe unten).

Tod eines Ehegatten

Die Trauer über den Tod eines Ehegatten oder eine tödliche Krankheit trägt zu einer hohen Rate von Depressionen und Selbstmord bei älteren Menschen bei. Dann gibt es die finanziellen Auswirkungen: Der Tod eines Ehepartners kann zu einer Reduzierung der Rentenleistungen führen oder zusätzliche finanzielle Belastungen mit sich bringen, einschließlich anhaltender medizinischer Schulden. Auch kann der überlebende Ehegatte nicht in der Lage oder gewillt sein, die Finanzen zu verwalten, wenn sie normalerweise vom verstorbenen Ehegatten behandelt würden.

Finanzielle Mittel stehen zur Verfügung, um die Einkommen und Bedürfnisse der Hinterbliebenen nach dem Tod eines Partners oder Ehegatten zu schützen, wie zum Beispiel Lebensversicherungen, Hinterbliebenenrenten und Pflegeversicherungen.Nachlassplanung ist auch ein wichtiger Aspekt bei der Versorgung von Überlebenden. (Informationen zur Nachlassplanung finden Sie unter Top 7 Estate Planning Mistakes .)

Änderung des Familienstandes

Die Scheidung oder die Trennung eines zusammenlebenden Paares kann für beide Parteien große finanzielle Probleme bedeuten. Sie kann sich auf den Leistungsanspruch aus öffentlichen und privaten Altersvorsorgeplänen sowie auf das verfügbare Einkommen der Einzelnen auswirken. (Weitere Informationen finden Sie unter Scheidung? Der richtige Weg zur Aufteilung von Altersvorsorgeplänen .)

Die Aufteilung des Vermögens der Ehegatten wird mit ziemlicher Sicherheit zu einem allgemeinen Verlust an Lebensstandard führen, insbesondere Einkommen und Ressourcen zur Erhaltung des Lebensstandards, an den sich beide Parteien gewöhnt hatten. Einige Experten glauben, dass eine Person etwa 60% bis 75% des Einkommens eines zusammenlebenden Paares benötigen kann, um seinen Lebensstandard zu erhalten. Dies liegt daran, dass einige Ausgaben, wie Miete und Nebenkosten, gleich bleiben, unabhängig von der Anzahl der Personen, die in einem Haushalt leben.

Obwohl die Scheidungsrate bei älteren Ehepaaren weit geringer ist als bei jüngeren Paaren, ist es nicht ungewöhnlich, dass sich ein Ehepaar im Ruhestand scheiden lässt. Eheverträge können verwendet werden, um das Eigentumsrecht jeder Partei vor der Eheschließung zu definieren. (Lesen Sie mehr über Eheverträge in Ehe, Scheidung und die gepunktete Linie . Oder vielleicht ist eine Nacheile-Vereinbarung für Sie - lesen Sie Erstellen Sie eine schmerzfreie Postnuptions-Vereinbarung , um es herauszufinden.) < Unerwartete Bedürfnisse von Familienmitgliedern

Viele Rentner finden sich bei der Unterstützung anderer Familienmitglieder, einschließlich Eltern, Kindern, Enkelkindern und Geschwistern. Eine Änderung des Gesundheits-, Erwerbs- oder Familienstandes eines jeden von ihnen könnte eine größere persönliche oder finanzielle Unterstützung durch den Rentner für diese Person erfordern. Beispiele für finanzielle Unterstützung sind die Zahlung von Gesundheitskosten für einen älteren Elternteil, die Zahlung von Hochschulgebühren für Kinder oder die Bereitstellung kurzfristiger finanzieller Unterstützung für erwachsene Kinder im Falle von Arbeitslosigkeit, Scheidung oder anderen finanziellen Widrigkeiten.

"Wenn Sie Ihre erwachsenen Kinder aus ihren wiederholten finanziellen Fehlern befreien, können Sie Ihren Ruhestand entgleisen. Für einige Leute ist es wie eine unerwartete Kreuzfahrt jedes Jahr mit all den Kosten und ohne den Spaß. Es ist wichtig, Grenzen für übermäßige Geschenke oder Notfallkontrollen festzulegen, wenn Sie Ihren regelmäßigen Gehaltsscheck hinter sich lassen. Oder, wenn Sie denken, dass dies ein Problem sein könnte, sagen Sie Ihrem Finanzberater darüber, damit Sie diese Ausgaben in Ihren Ruhestandseinkommensplan einarbeiten können ", sagt Kristi Sullivan, CFP®, Sullivan Financial Planning LLC, Denver, Colorado.

Die Altersvorsorge sollte die Möglichkeit anerkennen, Familienangehörige in Zukunft finanziell zu unterstützen, auch wenn dies bei oder vor der Pensionierung nicht wahrscheinlich ist.

Gesundheits- und Wohnungsrisiken

Unerwartete Gesundheitsbedürfnisse und -kosten

Dies ist für viele Rentner ein wichtiges Anliegen. Verschreibungspflichtige Medikamente sind ein wichtiges Thema, insbesondere für chronisch Kranke. Ältere Menschen haben in der Regel größere Gesundheitsbedürfnisse und benötigen möglicherweise eine häufige Behandlung für eine Reihe von verschiedenen gesundheitlichen Problemen.Medicare ist die Hauptversorgungsquelle für Gesundheitsdienste für viele Rentner. Private Krankenversicherung ist auch verfügbar, aber es kann kostspielig sein. (Lesen Sie

Durch die Medicare Teil D Labyrinth und 20 Möglichkeiten, auf medizinische Rechnungen zu speichern für Tipps zur Verwaltung von Rezepten und anderen Kosten im Gesundheitswesen.) Die Gesellschaft der Aktuare (SOA) sagt, dass Gesundheitskosten in gewissem Maße gemildert werden können, indem man sich zu einer gesunden Lebensweise verpflichtet, die richtiges Essen, regelmäßiges Training und vorbeugende Pflege einschließt. Darüber hinaus kann die Pflegeversicherung die Kosten für die Pflege behinderter Senioren übernehmen.

Veränderung der Wohnbedürfnisse

Rentner müssen möglicherweise vom eigenen Leben auf andere Wohnformen umsteigen, wie z. B. betreutes Wohnen, das Betreuung mit Unterkunft kombiniert, und unabhängiges Wohnen, das eine gewisse Unterstützung mit Wohnraum kombiniert. Unterkunft, die Pflege beinhaltet, kann sehr kostspielig sein, und die am besten geeignete Wohnform für eine Person in einer gegebenen Situation ist möglicherweise nicht in dem gewählten geographischen Gebiet verfügbar oder kann eine lange Wartezeit auf den Eingang haben.

Die Wahrscheinlichkeit, tägliche Unterstützung oder Betreuung zu benötigen, steigt mit dem Alter erheblich an. Wann dies geschehen muss, ist oft schwer vorherzusagen, weil es von den körperlichen und geistigen Fähigkeiten abhängt, die sich mit dem Alter ändern. Veränderungen können plötzlich, aufgrund einer Krankheit oder eines Unfalls, oder nach und nach, vielleicht als Folge einer chronischen Erkrankung, auftreten. (Lesen Sie mehr über Ihre Optionen in

Langzeitpflege: Mehr als nur ein Pflegeheim .) Mangel an verfügbaren Einrichtungen oder Betreuern

Einrichtungen oder Betreuer sind manchmal nicht verfügbar für akute oder langfristige Pflege, auch für Einzelpersonen, die dafür bezahlen können. Paare können möglicherweise nicht zusammenleben, wenn einer von ihnen ein höheres Maß an Pflege benötigt. Für Menschen, die jahrzehntelang zusammengelebt haben, kann dies nicht nur zu erhöhten Kosten, sondern auch zu emotionalem Stress führen.

Im Allgemeinen gibt es vom Staat oder der Finanzdienstleistungsbranche kaum Ratschläge zur Planung von Langzeitpflegekosten. Dies kann dazu führen, dass Verbraucher uninformierte Entscheidungen treffen oder sie aufschieben und auf das Beste hoffen.

Finanzielle Risiken

Inflationsrisiko

Die Inflation sollte für jeden, der von einem festverzinslichen Geld lebt, eine ständige Sorge sein. Selbst niedrige Inflationsraten können das Wohlbefinden von Rentnern, die viele Jahre leben, ernsthaft untergraben. Eine Periode unerwartet hoher Inflation kann für diejenigen, die von einem festen Einkommen leben, verheerend sein.

Gemäß der SOA sollten Rentner und potenzielle Rentner in Aktien, Wohneigentum und andere Vermögenswerte wie z. B. inflationsgeschützte Wertpapiere (TIPS) und Rentenprodukte mit Lebenshaltungskostenanpassung investieren. Diese Arten von Produkten helfen, die Inflation auszugleichen. Darüber hinaus können angehende Rentner wählen, ob sie weiterarbeiten möchten - auch wenn sie nur Teilzeit arbeiten. (Erfahren Sie, wie inflationsgeschützte Wertpapiere bei

helfen können, die Auswirkungen der Inflation einzudämmen .) Zinssatzrisiko

Niedrigere Zinssätze senken das Renteneinkommen, indem sie die Wachstumsraten von Sparkonten und Vermögenswerten senken.Infolgedessen müssen Einzelpersonen möglicherweise mehr sparen, um angemessene Rentenfonds zu akkumulieren. Annuitäten ergeben weniger Einkommen, wenn die langfristigen Zinssätze zum Zeitpunkt des Kaufs niedrig sind. Niedrige Realzinsen werden auch dazu führen, dass die Kaufkraft schneller abnimmt.

"Im heutigen Zinsumfeld hält ein Rentner für den Rest seines Lebens eine Auszahlung fest, die auf den heutigen Zinssätzen basiert. Der für die Berechnung Ihrer Auszahlung verwendete Zinssatz liegt im Bereich von 2%. Die Frage lautet: "Sind Sie wirklich bereit, diesen niedrigen Zinssatz für den Rest Ihres Lebens zu nutzen? ", Sagt William DeShurko, Chief Investment Officer von Fund Trader Pro, LLC, Centerville, Ohio.

Niedrigere Zinssätze können das Renteneinkommen schmälern und können besonders riskant sein, wenn Menschen auf die Inanspruchnahme von Ersparnissen angewiesen sind, um ihren Ruhestand zu finanzieren. Auf der anderen Seite besteht ein Problem auch bei steigenden Zinsen, da der Marktwert von Anleihen sinkt.

"Bei so niedrigen Zinssätzen müssen Rentner verstehen, welche Auswirkungen höhere Inflation und höhere Zinsen auf ihre Anleiheninvestitionen haben werden. Die Anleihepreise bewegen sich umgekehrt zu den Zinssätzen. Zum Beispiel, wenn eine Anleihe eine Laufzeit von sieben Jahren hat und die Zinsen um 1% steigen, könnten sie den Wert ihrer Anleihe um etwa 7% fallen sehen ", sagt Dan Timotic, CFA, Managing Director von T2 Asset Management in Oakbrook Terrace. Ill.

Zinserhöhungen können sich auch negativ auf den Aktienmarkt und den Wohnungsmarkt auswirken und damit das verfügbare Einkommen des Rentners beeinträchtigen. Hohe Realzinsen, über die Inflationsraten hinaus, machen den Ruhestand erschwinglicher. (Siehe

Warum tendieren Zinssätze dazu, eine umgekehrte Beziehung zu den Anleihekursen zu haben? für die entsprechende Lesung.) Aktienmarktrisiko

Aktienverluste können die Rentenspareinlagen erheblich reduzieren. Stammaktien haben sich im Zeitverlauf deutlich besser entwickelt als andere Anlagen und werden daher Rentnern im Rahmen einer ausgewogenen Asset-Allokationsstrategie empfohlen. Die Rendite, die Sie aus Ihrem Aktienportfolio erzielen, kann jedoch deutlich unter den langfristigen Trends liegen. Börsenverluste können das Altersguthaben erheblich reduzieren, wenn der Marktwert Ihres Portfolios sinkt.

Die Abfolge von guten und schlechten Aktienmarktrenditen kann auch unabhängig von den langfristigen Renditen einen Einfluss auf Ihr Altersguthaben haben. Ein Rentner, der zum Beispiel in den ersten Jahren im Ruhestand schlechte Marktrenditen erlebt, wird ein anderes Ergebnis haben als ein Rentner, der in den ersten Jahren des Ruhestands gute Marktrenditen erlebt, obwohl die langfristigen Renditen könnte ähnlich sein. Frühzeitige Verluste können im Ruhestand weniger Einkommen bedeuten. Spätere Verluste können weniger negative Auswirkungen haben, da eine Person einen viel kürzeren Zeitraum haben kann, über den die Vermögenswerte Bestand haben müssen.

Unternehmensrisiken

Der Verlust von Pensionsfonds kann eintreten, wenn der Arbeitgeber, der den Vorsorgeplan sponsert, in Konkurs geht oder der Versicherer, der Renten anbietet, insolvent wird.

Beitragsplankonten sind nicht garantiert und Planteilnehmer tragen direkt Verluste. Im Gegensatz zu Pensionsplänen hängen die Salden dieser Konten jedoch in der Regel nicht von der finanziellen Sicherheit des Arbeitgebers ab, mit Ausnahme der Fähigkeit des Arbeitgebers, künftige Beiträge zu leisten, und in Fällen, in denen die Planbestände Arbeitgeberaktien umfassen. Abhängig von der Zuweisung einer Einzelperson basiert das Risiko solcher Verluste auf der Marktleistung der Anlagen oder auf einem möglichen Ausfall des Geschäfts des Arbeitgebers, wenn sich das Konto auf den Arbeitgeberbestand konzentriert. Letztendlich unterliegen die meisten Investitionen immer einem Geschäftsrisiko.
Public Policy Risk

Die Regierungspolitik betrifft viele Aspekte unseres Lebens, einschließlich der finanziellen Situation von Rentnern. Diese Politik ändert sich oft im Laufe der Zeit mit der Regierungspolitik. Zu den politischen Risiken zählen mögliche Steuererhöhungen oder die Senkung der Anspruchsleistungen von Medicare oder der sozialen Sicherheit.

Die Altersplanung sollte nicht auf der Annahme basieren, dass die Regierungspolitik für immer unverändert bleiben wird. Es ist auch wichtig, Ihre Rechte zu kennen und sich Ihrer Ansprüche auf staatliche und kommunale Leistungen bewusst zu sein.

Das Endergebnis

Selbst die besten Ruhestandspläne können aufgrund unerwarteter Ereignisse fehlschlagen. Obwohl einige Risiken durch sorgfältige Planung minimiert werden können, liegen viele potenzielle Risiken völlig außerhalb unserer Kontrolle. Wenn Sie jedoch wissen, welche potenziellen Risiken nach der Pensionierung bestehen und sie in der Phase der Altersvorsorge berücksichtigt werden, können Sie sicherstellen, dass sie gemindert und ordnungsgemäß verwaltet werden.

"Das größte Risiko ist das Fehlen eines Plans für den Ruhestand. Ohne einen Plan wird die Reise keine Chance haben, das zu sein, was Sie sich

vorstellen, "sagt Kimberly J. Howard, CFP®, Gründer von KJH Financial Services, Newton, Massachusetts.