Mittlerweile erhält dieses lästige, kleine Akronym Augerollen und die gleiche irritierte Reaktion, die viele Menschen empfinden, wenn sie das gleiche Lied zum tausendsten Mal im Radio hören. Wenn die Compliance-Abteilung des Department of Labour (DOL) diese Reaktion nicht erbittet, fordern Sie sich heraus, sich stärker auf diese Branchenveränderung zu konzentrieren, denn der Geist dieser Regel wird nicht verschwinden - egal was während der aktuellen Überprüfung der Regel passiert. Darüber hinaus droht es derzeit für viele Firmen in einem gefährlich engen Zeitrahmen.

Die Gefahren der Suche nach einer "Snap on" -Lösung für die DOL-Compliance

Seitdem die Branche auf die bevorstehende Entscheidung aufmerksam gemacht wurde, begann ein vertrauter Trend in der gesamten Finanzdienstleistungsbranche. das begann mit einer ersten Phase der Verwirrung. Hier kamen alle Fragen auf. "Was bedeutet die DOL-Treuhänderregel? Was bedeutet das konkret für meine Firma und meine täglichen Arbeitsabläufe? Wie genau habe ich vor diesem Urteil nicht als Treuhänder gehandelt? Was muss ich an meinen Prozessen ändern und welche Tools brauche ich? "(Mehr dazu unter: DOL-Regel oder nicht, Es gibt eine neue Treueerwartung .)

Die häufigste Frage, die Advicent gehört hat: "Was ist das Nötigste, was meine Firma tun kann, um konform zu sein? "Diese Frage zu stellen, hat zu einem sichtbaren Anstoß für ein spezifisches Werkzeug geführt, um sofort alle DOL-Sorgen zu lindern. Viele Firmen suchen nach einer "Schnapp-Lösung", die schnell implementiert werden kann, damit sie sicher sein können, dass sie in jeder Situation konform sind.

Lassen Sie uns jedoch aus dieser Denkweise einen Schritt zurückgehen und überlegen, was wir über die Finanzdienstleistungsbranche und -regulierung wissen - sie sind oft überwältigend komplex. Wie kann es sein, dass das Drücken einer einzigen Taste möglicherweise das Ende der Besorgnis über die DOL-Compliance bedeutet?

Finanzfachleute und die Unternehmen, die sie vertreten, müssen sich herausfordern, in Bezug auf die Treuhandregel in größerem Maßstab zu denken. Im tiefsten Inneren wissen die Firmen, dass das Anklicken eines einzigen Werkzeugs es einfach nicht schneidet.

Verlagerung Ihres Fokus auf einen ganzheitlichen Ansatz

Die DOL-Compliance muss mit einem ganzheitlichen Ansatz beginnen. Sie müssen Ihren gesamten Workflow umgestalten und sicherstellen, dass die Systeme und Prüfpunkte einen wiederholbaren Prozess gewährleisten, der eine umfassende Dokumentation rund um den Kunden erzeugt. Beraterbeziehung. Ja, das kann bedeuten, neue Technologien zu kaufen und zu implementieren, die Lücken füllen und das fehlende Puzzleteil in Ihrem Workflow werden. Realistischer für viele bedeutet dies die Neubewertung und Implementierung eines gesamten Prozesses, der sich auf Ihre gesamte DOL-Strategie konzentriert. Einfach nur ein Finanzplanungstool hinzuzufügen, ist für keine Firma da draußen die magische Antwort.

Mit der richtigen Kombination von Technologie- und Workflow-Anpassungen kann ein Unternehmen weiter sicherstellen, dass es im besten Interesse seiner Kunden handelt. Damit ein Berater oder eine Firma diesen "besten Rat" geben kann, muss er ein Verständnis für die Kunden entwickeln - einschließlich ihrer aktuellen finanziellen Situation, ihrer Ziele, ihrer Risikotoleranz und ihrer Werte. Darüber hinaus gibt es eine Fülle von Tools, die Finanzdienstleister nutzen können, um die Effizienz und die Produktivität von Beratern zu steigern. Aufgrund der sich verändernden Erwartungen von Beratern, Kunden und Branchen kann es schwierig werden, zu bestimmen, welche Tools es dem Unternehmen ermöglichen, die verschiedenen Belastungen in der gesamten Branche zu bekämpfen.

Schließlich müssen Unternehmen die Berater befähigen, mehr Umsatz zu erzielen, wettbewerbsfähig zu bleiben und die Einhaltung effizienter und wiederholbarer Prozesse sicherzustellen. Es ist unerlässlich, die wichtigsten Branchentrends zu berücksichtigen, wenn es darum geht, die Tools zu finden, die am besten zu der digitalen Strategie eines Unternehmens passen und diese verbessern. (Weitere Informationen finden Sie unter: DOL-Treuhandregel, erklärt am 3. Februar 2017 .)

Hier erfahren Sie mehr darüber, wie Sie angesichts des zunehmenden Wettbewerbs und der zunehmenden Regulierung wettbewerbsfähig bleiben können. Dieser Artikel wurde von Rachel Schlawin geschrieben, einer Beraterin für Lösungen bei Advicent.