Es gibt eine Vielzahl von Ideen zur Regulierung des Marktes. Viele sagen, der Markt sollte sich selbst regulieren, während andere argumentieren, dass die Regierung die Finanzmärkte regulieren sollte. Einige behaupten, dass Selbstregulierung die beste Option ist.

Im Laufe der Jahre gab es viele finanzielle Vorschriften. Diese werden verwendet, um Börsencrashs abzumildern, sicherzustellen, dass der Kunde fair behandelt wird und diejenigen abschrecken, die darauf aus sind, das System zu betrügen. Hier sind die bedeutenden finanziellen Regulierungen vom letzten Jahrhundert oder so, und wie sie dem Markt und den Einzelpersonen helfen.

Das Bankengesetz von 1933: Das Glass-Steagall-Gesetz

29. Oktober 1929, ist bekannt als Schwarzer Dienstag. Der große Crash an diesem Tag wirkte als Katalysator für die Weltwirtschaftskrise, von der Millionen von Menschen in den USA betroffen waren. Während das Land kämpfte, um die Wirtschaft wieder in Gang zu bringen, wurden viele Vorschriften erlassen, um eine weitere Depression einzudämmen. Eines davon war das Bankengesetz von 1933, besser bekannt als Glass-Steagall Act (GSA).

Viele waren sich einig, dass der Aktienmarkt zusammenbrach, was den Dow von einem Hoch von 381. 17 am 3. September 1929 auf ein Tief von 41 reduzierte. 22 am 8. Juli 1932 war die Ergebnis der übereifrigen Banken mit ihren Investitionen. Die Idee war, dass Geschäftsbanken mit ihrem Geld und dem Geld ihrer Kunden zu viel Risiko eingingen.

Die GSA erschwerte es den Geschäftsbanken, die Geld zu verleihen, spekulativ zu investieren. Die Banken waren darauf beschränkt, nur 10% ihres Einkommens aus Anlagen (mit Ausnahme von Staatsanleihen) zu machen. Das Ziel war es, diese Banken einzuschränken, um einen weiteren Zusammenbruch zu verhindern. Die Regelung wurde mit viel Rückschlag getroffen, blieb aber bis zur Aufhebung im Jahre 1999 bestehen.

Das Bankengesetz von 1935

Teil der GSA war die Gründung der Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC). Die FDIC wurde im Bankengesetz von 1935 zu einer dauerhaften Struktur. Diese bedeutende Verordnung hat jedoch mehr getan. Es half, den Offenmarktausschuss (Federal Open Market Committee, FOMC) einzurichten, den Hauptakteur in der Geldpolitik, und strukturierte die Vorstandsmitglieder der Reservenbank um und wie diese Ausschüsse geführt wurden.

Die Auswirkungen davon sind in unserer gegenwärtigen Geld- und Finanzpolitik so tief verwurzelt, dass es schwierig ist, das System ohne diesen Akt zu sehen. Durch die Einrichtung dieser Boards werden die geldentscheidenden Entscheidungen aus der Politik entfernt. Das heißt, wenn Republikaner, Demokraten, Unabhängige oder eine andere Partei das Weiße Haus kontrollieren, können sie die Geldpolitik der Nation nicht kontrollieren.

Das Federal Deposit Insurance Act von 1950

Obwohl die FDIC 1933/1935 gegründet wurde, war die Versicherung, von der wir heute wissen, dass sie unsere Einlagen erhält, erst 1950 vollständig entwickelt.Das Federal Deposit Insurance Act von 1950 machte es so, dass Einlagensicherung durch den vollen Glauben und Kredit der US-Regierung unterstützt wird.

Dies soll nicht heißen, dass die Einlagen 1933 nicht versichert waren. Vielmehr waren sie anders versichert. Im Laufe der Zeit hat sich die Versicherungssumme geändert, um mit der Inflation Schritt zu halten. Im Jahr 1934, als die ursprüngliche Versicherung in Kraft trat, wurden Menschen für $ 2, 500 gedeckt. Heute wurde dieser Betrag auf $ 250, 000 angehoben.

Gesetz über die Reform, Rückforderung und Durchsetzung von Finanzinstituten von 1989

In den 1980er Jahren durchliefen die USA eine Spar- und Kreditkrise. Diese Krise ist einer der größten Finanzskandale in der Geschichte der USA und trägt massgeblich zu den hohen Zinsen der 80er Jahre bei. In diesem Jahrzehnt verlegten die Leute ihr Geld von Spar- und Kreditinstituten und setzten es in Geldmarktfonds um, um Regulation Q zu entgehen (eine Vorschrift, die den Zinsbetrag begrenze, den ein Einleger bei einem Sparkasseninstitut verdienen könnte). Um zu versuchen, Einleger zurückzugewinnen, investierten die Spareinlagen und Kredite in risikoreichere Anlagen, während sie gleichzeitig von der Federal Savings and Loan Insurance Corporation (der FDIC für Spar- und Kreditinstitute) unterstützt wurden. Das Ergebnis war eine Finanzkrise.

Die Reaktion bestand darin, das Reform-, Sanierungs- und Vollstreckungsgesetz der Finanzinstitute (FIRREA) in Kraft zu setzen. Dieses Gesetz trug dazu bei, die Resolution Trust Corporation zu gründen, um Sparten zu schließen, die nicht länger solvent waren. Es half auch, Einzahler zurückzuzahlen, die während des Prozesses Geld verloren hatten.

Alles in allem vereinfachte es den Spar- und Kreditprozess und half bei der Gestaltung unseres Geldes und hat heute Zinsen verdient.

Verbesserungsgesetz der Federal Deposit Insurance Corporation von 1991

Teil der FIRREA war es, Ersparnisse und Darlehen zu haben, die von der FDIC unterstützt wurden. Dieses Gesetz von 1991 trug dazu bei, die Macht der FDIC zu stärken, indem es ihnen erlaubte, Einlagen in Spar- und Kreditinstituten zu garantieren. Es ermöglichte es der FDIC auch, beim Finanzministerium Kredite aufzunehmen, wenn sie eine große Forderung hatten.

Dodd-Frank-Gesetz von 2010

Die Große Rezession ist eine Finanzkrise, die vielen von uns sehr vertraut ist. Es ist die jüngste Krise, die zu vielen Regulierungen, einer beträchtlichen Gegenreaktion und einem Streben nach mehr Macht für den Verbraucher geführt hat. Die Große Rezession wurde durch die Hypothekenkrise angespornt und trotz ihrer Größe relativ schnell abgeschlossen.

Ein Ergebnis der Krise war das Dodd-Frank-Wall-Street-Reform- und Verbraucherschutzgesetz von 2010. Das Gesetz umfasst eine Vielzahl von unterschiedlichen Regelungen und Gesetzen, die alle ein Ziel verfolgen: "Die finanzielle Stabilität von die Vereinigten Staaten durch die Verbesserung der Rechenschaftspflicht und Transparenz im Finanzsystem, um "zu groß, um zu scheitern" zu beenden, den amerikanischen Steuerzahler durch Beendigung von Rettungsaktionen zu schützen, Verbraucher vor missbräuchlichen Finanzdienstleistungen zu schützen und für andere Zwecke. "

Die Einrichtung des Verbraucherschutzbüros (CFPB) hat erhebliche Auswirkungen auf die Verbraucher.Diese Abteilung ist der Fürsprecher für den Verbraucher. Sie sind die Wachhunde, die helfen, den Missbrauch der Gesetze zu verhindern und sicherzustellen, dass der Verbraucher nicht ausgenutzt wird.

The Bottom Line

Dies sind einige der wichtigsten Vorschriften, die im vergangenen Jahrhundert in Kraft getreten sind. Sie sind einige der größten Regulierungen, die unsere Geldpolitik, Wirtschaftspolitik, Anlagepolitik und wie Geld insgesamt in den Vereinigten Staaten funktioniert, mitgeprägt haben. Als Verbraucher können wir unseren Finanzberatern, Bankiers, der Federal Reserve und der CFPB vertrauen, da die Aufsicht diese Vorschriften vorsieht.

Selbst wenn einige nicht wie beabsichtigt funktionieren, können sie aufgehoben, angepasst oder geändert werden. Letztendlich ist es das Ziel dieser Vorschriften, die Wirtschaft stabiler zu machen und sicherzustellen, dass der Verbraucher die treibende Kraft ist. (Lesen Sie mehr über das Thema, hier: Was war das Glass-Steagall-Gesetz?).