Die Chip-Aktien entwickelten sich im Jahr 2015 unterdurchschnittlich, könnten aber kurz vor großer Ausbruch, der 2016 Marktführerschaft bietet. Während Intel (INTC INTCIntel Corp47. 01 + 0. 66% Created with Highstock 4. 2. 6 ) und seine Blue-Chip-Lieferkette in einem neuen Aufwärtstrend beeindruckende Ergebnisse erzielen dürften, könnten Small-Cap-Halbleiter bieten die größten Gewinne aufgrund ihrer vertikalen Wachstumstrajektorien. In diesem Sinne wollen wir die fünf stärksten Sektor-Spiele auf dieser Kapitalisierungsebene identifizieren.

Small-Caps sind in börsengehandelten Fondsfonds (ETFs) nur schwach vertreten, daher ist eine sorgfältige Titelauswahl erforderlich, um die stärksten Wertpapiere zu finden. Dies trifft insbesondere zu, da das Segment der Kapitalisierung zu gleichen Teilen aus kleinen Unternehmen besteht, die schnell wachsen, und ehemaligen Flugbesuchern, die nach fehlenden Umsätzen und EPS-Schätzungen auf die Erde gestürzt sind.

Diese Gruppe sollte auch große Gewinner hervorbringen, weil sie aggressive Angebote in starken Märkten anzieht, wobei die spekulative Gier die Preise schnell in die Höhe treibt. Betrachten Sie Ambarella (AMBA AMBAAmbarella Inc56. 78-2. 12% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ), ein früher Small-Cap-Chip-Hersteller, der Video-Capture- und Display-Lösungen entwickelt. Er hat 2014 mit der Momentum-Crowd Feuer gefangen und stieg um mehr als 600% auf den Höchststand von Juli 2015 bei 129.

Das nachfolgende Verhalten ist ebenfalls lehrreich: Die Aktie gibt in nur drei Monaten mehr als 60% ihres Wertes ab. Dieser Zusammenbruch veranlasst uns, ein aggressives Risikomanagement in einem Small-Cap-Halbleiterportfolio zu nutzen, da die Schwerkraft die Kontrolle übernehmen kann, sobald das Momentum-Publikum aufhört zu kaufen und zu einem weiteren heißen Spiel überzugehen.

Der SOX für einen Ausbruch

Der PHLX Semiconductor Index (SOX) sollte frühe Kaufsignale für einen Ausbruch liefern, der das gesamte Kapitalisierungsspektrum untermauert. Der Index hat sich den größten Teil des Jahres 2015 seitwärts bewegt und notierte Anfang Dezember immer noch unter dem Niveau von Januar. Diese schwache Preisbewegung macht Sinn, weil sie nach einer zweijährigen Rallye einen überkauften technischen Zustand abarbeitet.

Der Index erreichte knapp 750 Punkte und markiert damit das 50% -Retracement des massiven Rückgangs der Jahre 2000 bis 2002, der durch den Zusammenbruch der Dotcom-Blase ausgelöst wurde. Ein Ausbruch über 800 im Jahr 2016 sollte den Sektor in Brand setzen und alle Kapitalisierungsniveaus einschließlich Small Caps untermauern. Es werden jedoch nicht alle Wertpapiere gleichberechtigt teilnehmen. Betrachten wir also die Top-Auswahlkriterien.

Die Top 5 Small Cap Chip Stocks

Die folgende Liste wurde nach Kapitalisierung, relativer Stärke und Preisstruktur gefiltert, um Kandidaten mit dem größten Preissteigerungspotenzial im Jahr 2016 zu finden. Sie ist zu gleichen Teilen auf neuere Unternehmen aufgeteilt, die handeln. bei oder in der Nähe von Allzeithochs und Niederschlag von Aktien, die ihre Talsohle erreicht haben und in neue Aufwärtstrends eingetreten sind

Oclaro International (OCLR OCLROclaro Inc6.16-0. 32% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ) verfügt über eine Marktkapitalisierung von 312 Millionen US-Dollar und ist an der Entwicklung, Herstellung und Vermarktung von Glasfaserkabeln beteiligt. Sie profitiert von einem stetigen Anstieg der Konsensschätzungen, die auf höhere Wachstumsraten im Jahr 2016 hindeuten. Die Aktie notiert derzeit nahe bei 3.50, was auch die Spitze einer 3. 5-jährigen Handelsspanne darstellt. Die Kumulation, gemessen am On Balance Volume (OBV), ist auf ein Fünfjahreshoch gestiegen, was auf ein stetiges institutionelles Interesse hindeutet.

NeoPhotonics Corp (NPTN NPTNNeoPhotonics Corp5. 44 + 14. 53% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ) entwirft und fertigt photonische Schaltkreise oder PIC-Module und Subsysteme, die in bandbreitenintensiven, Hochgeschwindigkeits-Kommunikationsnetze. In fünf aufeinander folgenden Quartalen war es profitabel und deutete auf ein starkes Wachstum 2016 hin. Das 453-Millionen-Dollar-Unternehmen übertraf den S & P-500 und den Nasdaq-100 deutlich und verdreifachte sich im Jahr 2015. Derzeit testet es den Widerstand zwischen 10 und 11. 25, wobei ein Ausbruch über dieser Zone die Tür für die Mitte der Teens öffnet.

Photronics (PLAB PLABPhotronics Inc9. 25 + 0. 54% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ), mit einer Kapitalisierung von 695 Millionen US-Dollar, wird mit einem niedrigeren Multiple gehandelt als seine Vergleichsgruppe in der Fotomaske. und Flachbildschirmproduktionssegment der Halbleiterindustrie und profitiert auch von einer Reihe von Gewinnrevisionen nach oben. Es ist international aufgestellt, mit koreanischen, taiwanesischen und europäischen Niederlassungen, obwohl es seinen Hauptsitz in Connecticut hat. Die Aktie brach vor kurzem über den Widerstandswert von vier Jahren bei 10,15 hinaus, womit sie einen Boden für einen Aufwärtstrend 2016 bieten würde, der die Mitte der Teens erreichen könnte.

Maxlinear (MXL MXLMaxLinear Inc23. 64-3. 63% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ) Die Kapitalisierung stieg auf $ 1. 041 Milliarden im Jahr 2015, mit Momentum-Spielern, die die Aktie zu einem wichtigen Test auf dem Post-IPO-Hoch bei 19,50 aufheben. OBV hat ein Allzeithoch erreicht, nachdem der Kaufdruck das ganze Jahr über stark ausgeprägt war. 2016 Breakout und starke Rallye in die 20er oder 30er Jahre. Das Unternehmen produziert integrierte Hochfrequenz- und Mixed-Signal-Schaltkreise für Breitband- und Rechenzentrumsanwendungen.

Inphi Corporation (IPHI IPHIInphi Corp.40. 08-0. 65% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ) profitierte ebenfalls von einem starken Aufwärtstrend mit einer Kapitalisierung von derzeit 1 USD. 202 Milliarden. Es bietet analoge Hochgeschwindigkeitsprodukte und Mixed-Signal-Halbleiterprodukte für Kommunikations-, Rechenzentrums- und Computeranwendungen. Sie brach im Oktober 2015 über dem Februar-Hoch vom 27. Oktober 2015 aus und notiert in der Nähe eines Allzeithochs. Der Aufwärtstrend könnte 2016 an Fahrt gewinnen und die Aktie in die 40er-Jahre heben.

The Bottom Line

Die Halbleiterführerschaft im Jahr 2016 könnte einen starken Effekt auf Small Caps im breiten Technologiesektor haben, indem ein Korb dieser Spiele in hochprozentige Rallys gehoben wird.