Selbstverwaltete IRAs, bei denen ein Verwahrer das Geld eines Einzelnen hält und es entsprechend dem Mandat seines Mandanten anlegt, bieten ein breiteres Spektrum an Anlagemöglichkeiten als das traditionelle Stock-and-Bond-Make-up von Investmentfonds-basierte IRAs. Selbstverwaltete IRAs können in Geschäftsinteressen, Immobilien, Private Placement-Anliegen und andere Sachanlagen investieren.

Aber Do-it-yourself-Investoren sind anfällig für Fallstricke, wenn sie nicht innerhalb strenger regulatorischer Richtlinien arbeiten. Einfach ausgedrückt: Vermögen von steuerbegünstigten Altersvorsorgekonten können einem Investor keinen persönlichen Gewinn bringen, bis nach sie bei der Pensionierung ausgeschüttet werden. Aber solche Konformität ist nicht immer so offensichtlich. (Zum diesbezüglichen Lesen siehe: Selbstgerichteter IRA: Die richtige Bewegung für Sie? )

Selbstgesteuerte IRA-Fehltritte

IRA-Experte Ed Slott, der für die Finanzplanung schreibt, berichtet von einem solchen Beispiel. Vor zehn Jahren beendete Terry Ellis seine langjährige Anstellung beim Arzneimittelhersteller Aventis Pharmaceuticals. Während seiner Zeit bei der Firma sammelte er $ 254, 206 in seinem 401 (k) Planportfolio an, das er später in seine eigene IRA rollte und die "Terry Ellis IRA" nannte. "Bereits am nächsten Tag nutzte Ellis 254.000 Dollar seines IRA-Bargeldes, um eine 98% -Beteiligung an einer von ihm gegründeten Gebrauchtwagenfirma, CST LLC, zu finanzieren, in der Ellis sowohl als General Manager als auch als Floor Salesman fungierte. Für die ehemalige Rolle sammelte Ellis $ 9, 754 als Entschädigung, bezahlt direkt von einem CST Girokonto von seiner IRA gesät. Dies stellte sich als massives regulatorisches No-No heraus, gemäß Section 4975 (c) (1) (D) (E) des Internal Revenue Code, das es Unternehmen untersagt, eine Entschädigung zu erhalten, wenn sie die Treuhänder von IRAs mit 50% oder mehr von dem verbundenen Geschäft. Infolgedessen sah das US-Finanzgericht im Jahr 2013 Ellis als "disqualifizierte Person" an, die eine verbotene Transaktion durchführte und Ellis zur Zahlung zusätzlicher Steuern in Höhe von 10% verurteilte und ihm eine 20% ige genauigkeitsbezogene Strafe auferlegte. Das US-Berufungsgericht in St. Louis bestätigte das Urteil.

Ellis ist nicht der einzige, der mit seiner selbstgesteuerten IRA stolpert. Im Jahr 2008 besaßen Barry Kellerman und seine Frau Dana jeweils 50% der Anteile an der Panther Mountain Land Development, LLC. Um ein neues Entwicklungsprojekt zu finanzieren, wurde eine Partnerschaft gegründet, in der Panther zu 50% beteiligt war und Kellerman's selbstgesteuerte IRA die restlichen 50% finanzierte. Als Teil dieser Vereinbarung, Panther beigetragen $ 160, 000 während Kellerman den Verwalter seiner persönlichen IRA requiriert, um seine Vermögenswerte zu liquidieren, um einen $ 40, 523. 93 Bargeld Beitrag zu machen, während Liefern $ 122, 830 von Immobilien mit Plänen zu trichter zusätzliche Mittel in die Partnerschaft in den nächsten Jahren.Unglücklicherweise war die Partnerschaft 2009 zum Erliegen gekommen, und sowohl die Kellermans als auch der Panther-Berg landeten im Konkursgericht. (Für weitere Informationen siehe: Retirement Tips: Wie wählt man den besten IRA Custodian. )

Die Kellermans versuchten, die IRA als Steuerbefreiung zu bezeichnen. Aber wie bei dem Fall Ellis hatte Kellerman die Verfügungsgewalt über seine IRA und wurde daher als Treuhänder angesehen. Seine Nutzung seiner persönlichen IRA als Kreditgeber für den Erwerb von Immobilien wurde als eine verbotene Transaktion angesehen, die den Anspruch seiner IRA auf Insolvenzschutz effektiv aufhob.

Wie man solche Probleme vermeidet

Sowohl Ellis als auch die Kellermans stießen auf Probleme mit ihren selbstgesteuerten IRAs. Aber diese Fahrzeuge haben nicht automatisch unglückliche Enden. Wer konform bleibt, kann in hohem Maße von dem steuerbegünstigten Status profitieren, den selbstregulierte IRAs mit sich bringen - insbesondere mit umsichtigen Immobilieninvestitionen. Im Zweifelsfall sollten Anleger daran denken, dass ein Individuum und seine selbstorganisierten IRAs zwei diskrete Einheiten sind. Die Trennlinien zwischen einer Person und ihrem Alterskonto sollten deutlich voneinander getrennt bleiben. Und IRA-geförderte Immobilieninvestoren können dies erreichen, indem sie die folgenden einfachen Regeln befolgen:

• Vermeiden Sie die Annahme von Mieteinnahmen. Ignorieren Sie die Versuchung, Mieteinnahmen von den Mietern persönlich einzustreichen, die stattdessen die Monatsmiete direkt auf ein IRA-Konto zurückführen sollten. Wenn Sie einen Mietscheck akzeptieren, der auf Ihr persönliches Girokonto getätigt wird, dann scheint es, als ob Sie einen Scheck für die gleiche Summe bei Ihrer IRA als harmlose, keine üble Praxis ansehen würden, was leicht eine rote Flagge werfen könnte.

• Vermeiden Sie Transaktionen mit "disqualifizierten Personen". " Seien Sie vorsichtig, mit wem Sie in all Ihren selbstgesteuerten IRA-Transaktionen umgehen. Zum Beispiel wird das Kaufen von Eigentum von einem Ihrer direkten Nachkommen, oder sogar das Anwerben von einem, um Ihre Immobilien zu pflegen, als eine verbotene Transaktion betrachtet und könnte Strafen nach sich ziehen. Infolgedessen beauftragen die meisten selbstverwalteten Immobilien-IRA-Investoren externe Hausverwaltungsgesellschaften, um Vor-Ort-Wartungsarbeiten durchzuführen.

• Pflegen Sie ein Bargeldpolster. Alle Ausgaben, die mit einer selbstgesteuerten IRA-Liegenschaft verbunden sind, müssen strikt durch Barmittel innerhalb der IRA finanziert werden. Also, wenn es eine dringende $ 10, 000 Reparatur benötigt auf einem Apartment-Komplex, aber die IRA nur eine $ 1, 000 Reserve hat, könnte ein Investor ein erhebliches Dilemma konfrontiert, das leicht vermieden werden kann durch die Aufrechterhaltung angemessener Erhaltung Kapital in der IRA-Konto.

The Bottom Line

Die umfassenderen Investitionsentscheidungen machen selbstgesteuerte IRAs zu einer attraktiven Option für Anleger, die ein Notgroschen mit diversen Steuervorteil-Portfolios aufbauen möchten. Anleger sollten jedoch Vorsicht walten lassen, wenn sie verbotene Transaktionen vermeiden, die sie mit unterdrückenden Steuerstrafen belasten könnten. (Zum diesbezüglichen Lesen siehe: Selbstgesteuerte IRAs vs. traditionelle IRAs. )