Victory Capital Asset Management ist ein über 120-jähriges Beratungsunternehmen und Broker-Dealer mit Niederlassungen in Ohio, Michigan, New York, Boston, Colorado und Tennessee. Es agiert als ein Konglomerat von neun anderen unabhängigen Vermögensverwaltern, genannt Investment-Franchise, und ist stolz auf seine Unabhängigkeit und tiefe Forschungsressourcen. Ihre Muttergesellschaft ist die in Ohio ansässige KeyBank, eine Tochtergesellschaft von KeyCorp (NYSE: KEY KEYKeyCorp18. 58 + 0. 38% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ).

Überblick

Victory Capital ist ein selbst beschriebener Vermögensverwalter im Multi-Boutique-Stil. Dieser Stil ist eine direkte Herausforderung für ältere, größere integrierte Fondsverwaltungsmodelle. Konzeptionell sollte ein Multi-Boutique-Unternehmen weniger bürokratisch, spezialisierter und fragmentierter sein.

Bei Victory Capital manifestiert sich die Multi-Boutique-Struktur als eine Ansammlung größtenteils autonomer Einheiten, der Franchises, durch die Investmentprofis einen besseren Anreiz erhalten, einzigartige Ideen und Lösungen zu generieren. Kurz gesagt, die einzelnen Einheiten sind weniger durch ein übergreifendes Thema, eine Strategie oder einen Führungsstil eingeschränkt.

In Cleveland ist der zentrale Knotenpunkt von Victory Capital für den Betrieb, die Einhaltung von Vorschriften und die Verteilung zuständig und verfügt über eine größere und stabilere Bilanz. Dies ermöglicht es jedem Anlageverwalter, mehr Zeit und Freiheit zu haben, um seine speziellen Fonds für seine speziellen Märkte anzupassen.

Um die Jahrtausendwende gibt es nur wenige und weit entfernte Multi-Boutique-Vermögensverwalter, die sich für jüngere Fonds entscheiden. Was Victory einzigartig macht, ist seine Langlebigkeit. Es wurde 1894 gegründet und hat Verbindungen im ganzen Land etabliert.

Im Dezember 2015 gab Victory Capital einen Kaufvertrag mit der in San Francisco ansässigen RS Investments bekannt, einem aktiv verwalteten Fondsanbieter, der laut Business Wire für "tiefe Forschung" bekannt ist. Vor der Ankündigung meldete Victory Capital 34 Dollar. 8 Milliarden Assets under Management (AUM). Mit dem Deal wird Victory Capital voraussichtlich seine AUM-Basis auf etwa 54 Milliarden US-Dollar erhöhen.

Führungskräfte und Investmentteam

Ab dem Geschäftsjahr 2015 hatte das Cleveland-Drehkreuz für Victory Capital sechs Investment Executive-Positionen und fünf Board-Sitze. Da Victory Capital ein privat geführtes Unternehmen ist, ist es schwierig, Entschädigungszahlen für Schlüsselakteure zu finden. Chief Executive David Craig Brown trat 2004 in das Unternehmen ein. Laut der Website des Unternehmens gehören zu seinen Hauptaufgaben "Entwicklung, Umsetzung und Überwachung der Unternehmensstrategie". Brown war zuvor bei Ernst & Young als Manager in der Business Unit Services und Advisory Business Services tätig und war Chief Financial Officer (CFO) und Chief Executive Officer (CEO) von Gartmore Global Investments.

Michael Policarpo ist Chief Operating Officer (COO) und CFO. Seine Amtszeit bei Victory Capital begann 2005. Er ist auch Präsident von Victory Capital Advisers, Inc., dem Broker-Dealer des Unternehmens. Paul G. Pasicznyk leitet das institutionelle Anlageteam und ist seit 2007 bei Victory Capital. Mark Van Meter ist als Head of Capital Markets und Trading tätig und ist "die Hauptquelle für alle auf Kapitalmärkte fokussierten Research-Aktivitäten". Mannik Dhillon ist ein gecharterter alternativer Investmentanalyst (CAIA) und ein gecharterter Finanzanalyst (CFA) und leitet den Bereich Produktentwicklung und Strategie. Das neueste Mitglied des primären Investment-Führungsteams ist Kelly S. Cliff, die Präsidentin von Investment-Franchise-Unternehmen, die im Jahr 2014 beigetreten ist.

Asset-Klassen

Die verschiedenen Victory Capital-Investment-Franchises, von denen die meisten bereits existierende externe Fonds waren und gekauft von Victory Capital auf dem Weg, umfassen Aktien, Fixed-Income und gemischte Asset-Klassen-Strategien. Victory Capital unterscheidet seine Aktienanlagestrategien nach Marktkapitalisierung, Stil und geografischen Standorten. Die börsennotierten Anlageklassen umfassen diversifiziertes inländisches Eigenkapital, Large-Cap-Core-Select-Aktien, Large-Cap-Wachstum, globales Eigenkapital, Mid-Cap-Wert und Small-Cap-Wert. Zu den Anlageklassen gehören außerdem Multi-Cap-Wachstum, Mid-Cap-Kernwachstum, Small / Mid-Cap-Kern, Micro-Cap-Kern, International Small Cap, Small Cap für Schwellenländer, International Microcap und International Large Cap. Fixed-Income-Klassen umfassen steuerpflichtige und steuerbefreite, hypothekenbesicherte Wertpapiere (MBS), Staatsanleihen mit kurzer Laufzeit und Investment-Grade-Wandelanleihen.

Product Review

Die Mehrheit der Vermögenswerte von Victory Capital ist über Investmentfonds und andere börsengehandelte Produkte organisiert. Das Unternehmen bietet auch nicht gepoolte Fondskonten an, auf denen Kunden Anlageberatungsgebühren auf der Grundlage des AUM-Prozentsatzes zahlen. Für separat verwaltete Konten können Gebühren auf der Grundlage von "Monatsendkontowerten" berechnet werden. Zu den Beratungskunden gehören institutionelle Kunden, gemeinnützige Organisationen, öffentliche Fonds und Einzelpersonen. Die Website bietet Ressourcen für andere Investmentprofis, denen Victory Capital ihre Investment-Franchises vermarktet.