Der Aufbau eines diversifizierten Portfolios von Unternehmen, die in Immobilienunternehmen investieren, könnte zeitaufwendig und teuer sein. Immobilien-Investmentfonds stellen für Anleger eine attraktive Möglichkeit dar, sich zu vertretbaren Kosten in der US-Immobilienbranche engagieren zu können. Immobilien-Investmentfonds investieren typischerweise in Immobilien-Investment-Trusts (REITs), die sich auf die Entwicklung, den Kauf und den Besitz verschiedener Immobilien wie Hotels, Wohngebäude, Büros und Industrieimmobilien spezialisiert haben. Immobilienbestände sind bei Anlegern aufgrund ihrer Diversifizierungsansprache und der teilweisen Absicherung gegen Inflation beliebt.

Fidelity Real Estate Investment- Portfoliofonds

Der Fidelity Real Estate Investment- Portfoliofonds bietet ein breites Engagement in der Immobilienbranche. Der Fonds wendet Fundamentalanalysen an, indem er Bottom-up- und Top-down-Anlagestrategien verwendet, um unterbewertete REITs zu identifizieren. Rund 39% des Fondsvermögens sind in große REITs mit Marktkapitalisierung investiert, während mittelgroße Immobilienaktien eine Allokation von 45% haben. Seit Oktober 2015 besteht sein Vermögen aus Industrie- / Büro-REITEN mit 25,8% Zuteilung, Einzelhandels-REITs mit 24,1% Zuteilung und Wohn-REITs mit 22,9% Zuteilung. Da sich der Fonds auf die fundamentale Seite konzentriert, werden die Gewinne, die Bilanzen und die finanzielle Solidität der Unternehmen genau untersucht. Bis zu einem gewissen Grad verwendet der Fonds einen Top-Down-Ansatz, um seine Bestände basierend auf makroökonomischen Faktoren auszuwählen, die die Immobilienbranche beeinflussen.

Von 2005 bis 2015 erzielte der Fonds eine durchschnittliche jährliche Rendite von 6,6% und eine Standardabweichung von 26,5%, was einer Sharpe-Ratio von 0,33 entspricht. Speicher- und Rechenzentren-REITs verschaffen dem Fonds einen Vorteil in Bezug auf die zukünftigen Wachstumsaussichten, da die öffentlichen Lager- und Rechenzentrumsimmobilien bereit sind, eine wachsende Nachfrage von der allgemeinen Bevölkerung und Unternehmen zu erfahren. Der Fonds hat eine Aufwandsquote von 0.78% und eine Vier-Sterne-Bewertung von Morningstar. Der Fidelity Real Estate Investment-Portfoliofonds eignet sich am besten für Anleger, die mit sehr geringem Aufwand ein breit diversifiziertes Engagement in der Immobilienbranche anstreben.

Baron Real Estate Fund

Der Baron Real Estate Fund investiert in Immobilien und immobiliennahe Unternehmen mit einem breiten Engagement in vielen Branchen und Kapitalisierungsbereichen mit Fokus auf Wachstumspotenzial. Das Portfolio des Fonds konzentriert sich auf Nicht-Basiskonsumgüter mit einer Allokation von rund 36% und umfasst Hotels, Casinos und verschiedene Freizeitunternehmen. Darüber hinaus werden 38,1% des Vermögens den Finanzwerten mit Schwerpunkt auf REITs zugeteilt. Da es nicht nur in Aktien von REITs investiert, sondern auch in Unternehmen, die eigene Immobilien besitzen und betreiben, hängt die Performance des Fonds etwas davon ab, wie gut sich die zugrunde liegenden Geschäfte auf diesen Immobilien entwickeln.

Der Baron Real Estate Fund wurde im Jahr 2009 gegründet. Seit seiner Gründung hat er eine durchschnittliche jährliche Rendite von 16.8% und eine Standardabweichung von 16. 5% bei einer Sharpe Ratio von 1. 02 erzielt. Die starke Performance ist hauptsächlich auf die starke Titelauswahl und eine Mischung aus REITs und Nicht-REITs-Aktien zurückzuführen. Da es viele Nicht-Basiskonsumgüter enthält, kann sich eine Verlangsamung der Verbraucherausgaben in der Zukunft negativ auf die Wertentwicklung des Fonds auswirken. Der Fonds hat eine Kostenquote von 1. 06% und eine Fünf-Sterne-Bewertung von Morningstar. Es ist am besten geeignet für Anleger, die ein Engagement in Immobilienaktien und immobilienbezogenen Aktien mit geringerer Volatilität im Vergleich zu reinen Immobilien-Investmentfonds wünschen.

REMS Real Estate Value-Opportunity Fund

Der REMS Real Estate Value-Opportunity Fund strebt Wertanlagen in Stamm- und Vorzugsaktien von börsennotierten REITs und Immobiliengesellschaften an. Sie konzentriert sich auf mittelständische und kleine Marktkapitalisierungsgesellschaften. Der Fonds investiert einen großen Teil seines Vermögens in Immobiliengesellschaften, die Bürogebäude, Hotels und Industriegebäude entwickeln und betreiben. Die fünf größten Positionen des Fonds machen 18,3% des Portfolios aus und umfassen WCI Communities, Inc., iStar, Inc., Brandywine Realty Trust, Hersha Hospitality Trust und Plum Creek Timber Co., Inc.

The REMS Der Real Estate Value-Opportunity Fund hat von 2005 bis 2015 eine durchschnittliche jährliche Rendite von 8.35% und eine Standardabweichung von 23.7% erzielt, was zu einer Sharpe Ratio von 0.41 führt. Da das Portfolio in hohem Maße Bei Luxushotels und Wohnimmobilien spielt der diskretionäre Konsum eine wichtige Rolle für die Wertentwicklung des Fonds. Da sich das Wachstum der Konsumausgaben im Jahr 2015 verlangsamt hat und möglicherweise in Zukunft weiter schleppend verlaufen wird, könnte dies zu Gegenwind für den Fonds führen. Es hat eine Kostenquote von 1. 61% und eine Vier-Sterne-Bewertung von Morningstar. Dieser Fonds eignet sich am besten für Anleger, die Zugang zu Aktien einer Vielzahl von Immobilien- und immobiliennahen US-Unternehmen erhalten möchten.