Die Gold-Futures stiegen im August 2011 bei 1911, am Ende eines historischer Aufwärtstrend. Die Kursentwicklung seit dieser Zeit zeigt einen steilen Rückgang, gefolgt von einem sanften, aber anhaltenden Abwärtstrend, der keine Anzeichen für ein Aufgehen zeigt. Die Aufwärtstrends der Gegentrends sind seit 2014 kleiner geworden, weil Goldwanzen und andere Rohstoff-Bullen Positionen aufgegeben und verkauft haben, während potenzielle Käufer an der Seitenlinie auf einen günstigeren Risiko-Rendite-Tradeoff warten.

Das gelbe Metall, das sich nun im fünften Jahr seines abschweifenden Abwärtstrends befindet, nähert sich langsam 1000. Dies ist aus drei Gründen ein kritisches Preisniveau.

1. Runde Zahlen markieren psychologische Linien im Sand, die natürliche Unterstützungsniveaus identifizieren, die wahrscheinlich neues Kaufinteresse anziehen.
2. 1000 markierte zwischen Anfang 2008 und Mitte 2009 18 Monate lang große Widerstände und brachte schließlich den historischen Durchbruch, der die Ware in Brand setzte.
3. Das Niveau stimmt ungefähr mit dem 50% Fibonacci Retracement des Aufwärtstrends zwischen 2000 und 2011 überein. Diese Platzierung deutet auf versteckte Unterstützung zwischen 1000 und 1050 hin.

Stalking Ein neuer Goldaufwärtstrend

Die große runde Zahl könnte das Ende des Abwärtstrends und den Beginn eines signifikanten Aufwärtstrends markieren. Während Gold in diesem Jahrzehnt möglicherweise nicht auf das Hoch von 2011 zurückkehrt, ist eine Rallye über 1500 technisch sinnvoll und bietet bei sorgfältig festgelegten Long-Positionen hohe prozentuale Gewinne. Der Trick besteht darin, eine Einstiegsstrategie zu verfolgen, die dieses Preisniveau voll ausnutzt.

Es gibt drei Möglichkeiten, wie Anleger und Markttimer Gold spielen können, wenn sie schließlich 1000 erreichen. Jede Strategie enthält einzigartige Belohnungs- und Risikoerwägungen, die ein aktives Management gegen einen anhaltenden Zusammenbruch erfordern, was möglich aber nicht wahrscheinlich ist. In der Tat erfordert eine Strategie vor dem Eintritt einen vorübergehenden Zusammenbruch, wobei dieses Ereignis eine endgültige Kapitalisierung signalisiert.

CME Gold-Futures oder SPDR Gold-Aktien (GLD GLDSPDR Gold Trust121. 08-0. 47% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ) nützliche Instrumente, um von einer Goldumkehr zu profitieren. Viele Trader werden zu Market Vectors Gold Miners ETF (GDX GDXVanEck Vct Gold22. 76-0. 68% erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ) gezogen, aber es kann eine minderwertige Wahl bieten, weil Bergleute haben ein erhebliches Absicherungsrisiko eingenommen, um sich gegen Preisschwankungen zu schützen. Diese werden die Industrieperformance während einer Erholungswelle verzerren.

Strategie 1: Kaufen Sie das Level

Gold-Futures 1996-2015

Marktteilnehmer können darauf warten, dass Gold in 1000 verkauft und sofort gekauft wird. Diese Strategie wird den einfachsten Einstieg mit dem größten Risiko bieten, insbesondere wenn der Preis schnell auf dieses Niveau fällt, da die Dynamik die Chancen für noch niedrigere Preise vor einem größeren Aufprall oder einer Umkehr erhöht.Dieser Ansatz birgt ein geringeres Risiko, wenn Gold in einem faulen Muster auf dieses Niveau abfällt und weniger als das durchschnittliche Volumen zugrunde liegender Derivate gedruckt wird.

Kontrollieren Sie das Risiko in beiden Szenarien, indem Sie die Positionsgröße verringern und Verkaufsstopps unter 975 oder dem ETF-Äquivalent platzieren. Es ist unwahrscheinlich, dass der erste Test bei 1000 einen neuen Aufwärtstrend ohne langes Basieren und Testen auf dieser Unterstützungsstufe erzeugen wird. Infolgedessen wird die Strategie Geduld erfordern, während die Preisaktion in der Nähe des gewählten Eintrags hin und her schwingt.

Strategie 2: Kaufen Sie das Scheitern eines Scheiterns

Die Marktteilnehmer sitzen auf ihren Händen, wenn Gold in der zweiten Strategie 1000 prüft und auf einen Zusammenbruch wartet, der die Fesselung verbleibender Stiere und neuer Unterfischer erzwingt. Dieses technische Versagen löst oft ein letztes Tief in einem Abwärtstrend aus, gefolgt von einer Erholungswelle, die über das umkämpfte Niveau zurückgeht. Dieser bullische Abschluss signalisiert einen neuen Aufwärtstrend und einen langen Einstieg.

Kontrollieren Sie das Risiko in diesem Szenario, indem Sie beiseite stehen, während Sie nach Gold Ausschau halten, das bei hohen Volumina in Futures und Aktienderivaten so niedrig wie 975 gehandelt wird. Suchen Sie gleichzeitig nach einer Welle bärischer Stimmung in den Finanzmedien, mit Schlagzeilen, die das Ende des gelben Metalls verkünden. Sobald diese Kriterien erfüllt sind, markiert der nächste Aufprall, der über 1000 liegt, ein Kaufsignal für eine große Trendumkehr.

Strategie 3: Buy The Bounce

Die letzte Strategie bietet ein geringeres Risiko, aber weniger Belohnungspotenzial. Warten Sie, bis Gold zum ersten Mal 1000 erreicht hat und lösen Sie einen Abprall, eine Panne oder einen Zusammenbruch aus, gefolgt von einer Erholung über der magischen Zahl. Sobald eines dieser Kriterien erfüllt ist, markiert der nächste Sprung über der blauen Trendlinie ein Kaufsignal für eine bedeutende Erholung. Diese Trendlinie ging Ende 2015 durch 1200 und wird in den kommenden Monaten näher an 1100 liegen.

Kontrollieren Sie das Risiko in dieser Strategie, indem Sie Gold ein Basismuster über der blauen Trendlinie aufbauen lassen, bevor Sie eine Langzeit-Exposition vornehmen. Ein Rollover und ein erfolgreicher Test bei einer neuen Unterstützung erhöhen die Zuverlässigkeit einer Position und erfordern zusätzliche Anteile oder Kontrakte, da sie einen starken Vorschuss voraussagen. 1500 bis 1600 markiert das Gewinnziel, wo Exits aggressiv genommen werden sollten.

Das Endergebnis

Gold endete 2015 innerhalb von 100 Punkten von 1000 und sollte dieses psychologische Niveau im Jahr 2016 testen. Dieses magnetische Preisverhalten könnte eine Reihe von gewinnbringenden Long-Side-Strategien für aufmerksame Investoren und Market-Timer schaffen.