Die neuen Treuhandvorschriften des Department of Labour dürften enorme Auswirkungen auf die Finanzdienstleistungsbranche haben. Morningstar zufolge könnten die neuen Regeln Einkünfte von Einzelpersonen in Höhe von 3 Billionen US-Dollar und Vermögenseinkommen von 19 Milliarden US-Dollar betreffen. Diese großen Veränderungen haben viele Finanzberater, die nach neuen Technologien suchen, um die Komplexität zu managen und Verluste zu mindern.

In diesem Artikel werden wir einen Blick darauf werfen, warum Treuhandplanung die nächste große Sache in der Beratungstechnologie werden könnte, wenn Kunden-Dashboards und andere technische Integrationen den Markt überziehen. (Mehr dazu unter: Treuhandregel fordert neue Technologieprodukte .)

Neue Anforderungen

Präsident Obama hat im Februar 2015 neue Regeln zur Eindämmung von Interessenkonflikten und überhöhten Gebühren eingeführt. Im Weißen Haus könnten die Reformen die Anlegerrenditen um einen vollen Prozentpunkt pro Jahr steigern und amerikanische Familien jährlich 17 Milliarden Dollar einsparen. Diese neuen Vorschriften wurden schließlich vom Arbeitsministerium umgesetzt und als Treuhänderregel bekannt.

Die neuen Treuhänderregeln des Finanzministeriums verlangen von den Finanzberatern, im besten Interesse ihrer Kunden zu handeln und nicht nur Finanzprodukte zu verkaufen. In der Praxis bedeutet das, dass Berater entweder Low-Cost-Fonds anbieten oder sich bei teureren Optionen wehren können müssen. Die Regeln verbieten keine Provisionen oder Umsatzbeteiligung, aber Kunden müssen in diesen Fällen einen "Best Interest Exemption" - oder "BICE" -Vertrag unterzeichnen. (Zum diesbezüglichen Lesen, siehe: Wie Berater Änderungen der Treuhänderregel planen können. )

Registrierte Anlageberater (RIAs) werden von den Neuregelungen am wenigsten betroffen sein - zumindest im Vergleich zu Broker-Dealern. Sie müssen zusätzliche Unterlagen aufbewahren, aus denen hervorgeht, wie die Interessen der Kunden am besten behandelt werden, und sich gegebenenfalls mit BICE-Lite-Verträgen befassen, wenn sie 401 (k) s oder andere Konten von billigeren Anbietern nutzen. Dennoch werden einige kleinere RIAs wahrscheinlich mit größeren Firmen fusionieren, um den Prozess zu vereinfachen.

Wie Technologie hilft

Es gibt zwei Bereiche, in denen Beratungstechnologien bei Compliance-Problemen hilfreich sein können, die sich aus den neuen Regeln des Arbeitsministeriums ergeben.

Erstens können Finanzberatungsplattformen Technologien nutzen, um ihre Onboarding-Prozesse so zu modifizieren, dass sie bei Bedarf die sofortige Lieferung und Genehmigung von BIZs (Best Interest Contract Exemptions) beinhalten. Dies hilft den Beratern sicherzustellen, dass alle ihre Grundlagen abgedeckt sind und dass die Verträge im Falle eines Audits schnell abgerufen werden können. Die automatisierte Art der Transaktion könnte auch die Kundenangst reduzieren und erklären, was der Vertrag unter Laien bedeutet.

Zweitens können Finanzberatungsplattformen Bildungsprodukte hinzufügen, die sicherstellen sollen, dass Kunden alle Informationen erhalten, die sie benötigen, um informierte Entscheidungen zu treffen. Einige Plattformen können Notizen für alle Investmenttransaktionen und Kundeninteraktionen archivieren, um zu zeigen, dass Berater im besten Interesse des Kunden handeln. Kundenbestätigungen auf dem Weg könnten die Verteidigungsfähigkeit von Investitionsentscheidungen weiter verbessern. (Weitere Informationen finden Sie unter: Wie Tech Berater mit treuhänderischer Regeleinhaltung unterstützen kann .)

Unternehmen wie eMoney planen, diese Onboarding- und Analysefunktionen im November live zu haben, mit Compliance- und BICE-Verträgen. Anfang 2017. Häufig können Berater ihre Softwareanbieter kontaktieren, um sich über die Veröffentlichung neuer Funktionen wie diese zu erkundigen.

The Bottom Line

Während die Finanzberater dank der neuen Treuhandregel mit neuen Anforderungen konfrontiert sein werden, dürften viele der gängigen Plattformen in den kommenden Monaten mit der Einführung von Compliance-Lösungen beginnen. Diese Funktionen helfen bei der Unterzeichnung von BICE-Verträgen und gewährleisten, dass Berater ihre Empfehlungen im Falle eines Audits verteidigen können.

Finanzberater können sich mit ihren Softwareanbietern in Verbindung setzen, um sich über Produkt-Roadmaps zu erkundigen, um die Umstellung zu planen und festzustellen, ob sie in der Zwischenzeit einige Aktivitäten manuell durchführen müssen, um die Anforderungen zu erfüllen. (Weitere Informationen zum Lesen finden Sie unter: Wie Sie Ihre Technik für die Einhaltung von Treuhandregeln vorbereiten. )