Wenn Sie als langfristige Anlage in Investmentfonds investieren möchten, müssen Sie eine Reihe von Faktoren auswerten, damit Sie den richtigen Fonds auswählen können. Drei der wichtigsten Überlegungen sind die Aufwendungen für Investmentfonds, ob der Fonds passiv oder aktiv verwaltet wird und ob Sie Kapitalgewinne oder Erträge aus dem Investmentfonds erzielen möchten.

Fondsaufwendungen

Sehen Sie sich die Gebühren für einen Investmentfonds an, bevor Sie Aktien kaufen. Gebühren können Ihre Renditepotenziale sogar für die erfolgreichsten Investmentfonds ausgleichen. Überlegen Sie, ob der Fonds eine Verkaufslast hat und berücksichtigen Sie die Kostenquote für den Fonds.

Wenn Sie einen Investmentfonds bei einem Berater oder Broker kaufen, wird häufig eine Gebühr erhoben. Diese Provision entschädigt den Berater oder Broker für seine Zeit und angebliche Expertise bei der Auswahl des richtigen Investmentfonds für Sie.

Ein Ausgabeaufschlag ist eine Provision oder Gebühr, wenn Sie anfänglich Anteile des Fonds kaufen. Die Ausgabeaufschläge betragen in der Regel rund 5% des Betrags, den Sie in den Fonds investieren. Diese werden als Klasse-A-Anteile identifiziert.

Eine Back-End-Gebühr ist eine Gebühr, die Sie beim Verkauf Ihrer Anteile an einem Investmentfonds bezahlen. Ihnen wird diese Gebühr in Rechnung gestellt, wenn Sie die Anteile innerhalb eines Zeitraums von fünf bis zehn Jahren nach dem Kauf in den Fonds verkaufen. Die Höhe der Gebühr sinkt in der Regel, je länger Sie die Aktien halten. Die Gebühr ist die höchste für das erste Jahr, in dem Sie die Aktien halten. Diese werden als Klasse-B-Anteile bezeichnet.

Die dritte Art von Gebühr wird als Gebührengebühr bezeichnet. Die Level Load ist eine jährliche Gebühr, die von den Vermögenswerten des Fonds abgezogen wird. Diese werden Klasse-C-Anteile genannt.

In der Praxis haben viele Studien gezeigt, dass es keine Leistungsunterschiede zwischen Lastfonds und Leerlauffonds gibt. Sofern Sie keinen Rat eines Maklers oder Beraters benötigen, macht es keinen Sinn, die hohen Gebühren für Lastfonds zu bezahlen, da diese nur Ihre Gewinne verbrauchen.

Die Kostenquote ist der prozentuale Anteil der Vermögenswerte, der jährlich für die Ausgaben des Fonds abgezogen wird. Die Fondsaufwendungen beinhalten Verwaltungsgebühren, Verwaltungsgebühren, Betriebskosten und andere Kosten. Diese Gebühren beinhalten oft 12b-1 Gebühren.

Passive Vs. Aktives Management

Bestimmen Sie, ob Sie einen aktiv oder passiv gemanagten Investmentfonds wünschen. Aktiv verwaltete Fonds haben Manager, die entscheiden, welche Wertpapiere und Vermögenswerte in den Fonds aufgenommen werden sollen. Manager recherchieren viel über Assets und berücksichtigen bei Anlageentscheidungen Sektoren, Unternehmensgrundlagen, wirtschaftliche Trends und makroökonomische Faktoren. Aktive Fonds streben eine Outperformance gegenüber einem Referenzindex an, abhängig von der Art des Fonds. Die Gebühren sind für aktive Fonds oft höher. Ausgabenverhältnisse können von 0 abweichen.6 bis 1, 5%.

Passiv verwaltete Fonds versuchen, die Wertentwicklung eines Referenzindex zu verfolgen. Die Gebühren sind in der Regel niedriger als bei aktiv gemanagten Fonds, mit einigen Kostenquoten von nur 0,15%. Passive Fonds handeln ihre Vermögenswerte nicht sehr oft, es sei denn, die Zusammensetzung des Referenzindex ändert sich. Dies führt zu geringeren Kosten für den Fonds. Passiv gemanagte Fonds können auch Tausende von Beteiligungen haben, was zu einem sehr diversifizierten Fonds führt. Da passiv gemanagte Fonds nicht so viel handeln wie aktive Fonds, schaffen sie nicht so viel zu versteuerndes Einkommen. Dies kann für steuerliche Überlegungen wichtig sein.

Von 2004 bis 2014 haben nur 24% der aktiven Manager die Rendite des Gesamtmarkts übertroffen. Dieser Leistungsmangel kann auf die höheren Gebühren zurückzuführen sein, die von den aktiven Fonds erhoben werden. Sie kann auch die Wirtschaftslage seit der Finanzkrise 2008 widerspiegeln.

Es gibt einige Investmentfonds, die den Markt übertreffen. Diese Fonds sind jedoch von ihren Star-Managern abhängig. Wenn der Manager den Fonds verlässt, ist die zukünftige Performance des Fonds zweifelhaft. Für die meisten Anleger kann ein passiv verwalteter Fonds eine bessere Option sein.

Einkommen vs. Wachstum

Eine weitere wichtige Überlegung ist Ihr Ziel mit der Investition. Möglicherweise möchten Sie Wert durch den Wertzuwachs der Vermögenswerte im Fonds schaffen. Auf der anderen Seite möchten Sie vielleicht Einkommen durch Dividenden, Zinszahlungen und andere Ausschüttungen erzielen. Ihr Ziel hängt von Ihrer Risikobereitschaft und Ihrem Platz im Leben ab. Wenn Sie nur wenige Jahre nach der Pensionierung sind, haben Sie möglicherweise andere Ziele als wenn Sie gerade nicht in der Schule sind.

Das primäre Ziel für Wachstumsfonds ist die Kapitalwertsteigerung. Diese Fonds zahlen im Allgemeinen keine Dividenden. Die Vermögenswerte des Fonds können aufgrund der Natur von wachstumsstarken Unternehmen volatiler sein. Sie müssen aufgrund der Volatilität eine höhere Risikotoleranz haben. Der Zeitrahmen für die Verwahrung des Investmentfonds sollte fünf bis zehn Jahre betragen.

Wenn Sie versuchen, Erträge aus Ihrem Portfolio zu generieren, sollten Sie Anleihenfonds betrachten. Diese Fonds investieren in Anleihen mit regelmäßigen Ausschüttungen. Diese Fonds haben oft eine deutlich geringere Volatilität, abhängig von der Art der Anleihen im Portfolio. Rentenfonds weisen häufig eine geringe oder negative Korrelation zum Aktienmarkt auf. Sie können diese daher verwenden, um die Bestände in Ihrem Aktienportfolio zu diversifizieren. Diversifikation ist eine gute Methode, um Ihr Portfolio vor Volatilität und Drawdowns zu schützen.

Rentenfonds weisen im Allgemeinen niedrige Kostenquoten auf, insbesondere wenn sie einen Referenzindex nachbilden. Rentenfonds verkleinern häufig ihren Umfang in Bezug auf die Kategorie der Anleihen, die sie halten. Fonds können sich auch nach Zeithorizonten wie kurz, mittel oder langfristig differenzieren.

Rentenfonds sind trotz ihrer geringeren Volatilität risikobehaftet. Diese Risiken umfassen das Zinsänderungsrisiko, das Kreditrisiko, das Ausfallrisiko und das Risiko vorzeitiger Rückzahlung. Das Zinsrisiko ist die Sensitivität der Anleihekurse gegenüber Änderungen der Zinssätze. Wenn die Zinsen steigen, sinken die Anleihekurse.Kreditrisiko ist die Möglichkeit, dass ein Emittent sein Kreditrating herabsetzen kann. Dies wirkt sich nachteilig auf den Preis der Anleihen aus. Ausfallrisiko ist die Möglichkeit, dass der Anleiheemittent seine Schuldverpflichtungen nicht erfüllt. Das Vorauszahlungsrisiko ist das Risiko, dass der Anleihegläubiger den Anleihekredit vorzeitig zurückzahlt, um die Möglichkeit zu nutzen, seine Schulden zu einem niedrigeren Zinssatz neu auszugeben. Anleger dürften nicht in der Lage sein, zu reinvestieren und den gleichen Zinssatz zu erhalten. Möglicherweise möchten Sie jedoch auch für diese Risiken Risikofonds für mindestens einen Teil Ihres Portfolios zu Diversifikationszwecken einsetzen.