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Ein großes Dilemma für Anleger besteht darin, einen Weg zu finden, um die Auswirkungen wirtschaftlicher Risiken, einschließlich Marktkorrekturen, zu minimieren. Niemand möchte, dass sein Portfolio große Gewinne erzielt, sondern nur, dass diese Gewinne bei einem starken Abschwung reduziert oder vernichtet werden. Eine vorherrschende Methode, um die Downside-Erfassung eines Portfolios zu begrenzen, besteht darin, einen Teil in Anlagen zu investieren, die sich in die entgegengesetzte Richtung des Gesamtmarkts bewegen. Andere Risikomanagementstrategien umfassen die Absicherung mit Futures-Kontrakten, den Kauf von Anlagen mit niedrigem Beta oder sogar die Ausweitung von Käufen, um von fallenden Preisen zu profitieren.

Nicht alle Kurseinbrüche an der Börse sind notwendigerweise eine "Marktkorrektur". Korrekturen sind große Schwankungen, 20% oder mehr, entweder in einem einzelnen Wertpapier, einer Ware oder einem Index, um Über- oder Unterbewertung auszugleichen. Korrekturen werden im Allgemeinen als kürzer und weniger problematisch angesehen als tatsächliche Rezessionen. Generell sollten Anlagen so diversifiziert sein, dass kein einzelnes Wertpapier oder Wertpapier das gesamte Portfolio unterschreiten kann. Die folgenden Strategien sind spezifischere Wege zur Diversifizierung und zur Vermeidung von Marktkorrekturen.

Counter-Cyclical Investing

Wenn einige Ihrer Anlagen eine hohe Korrelation mit dem Gesamtmarkt aufweisen, dann ist eine Korrektur mit einem Hauptindex wie dem S & P 500, dem Dow Jones Industrial Average usw. könnte Probleme verursachen. Durch den Kauf einiger Aktien oder Investmentfonds von Aktien, die zu einer Branche oder einem Rohstoff gehören, die negativ mit wichtigen Indizes korreliert sind, können Sie sehen, dass ein Teil Ihres Portfolios im Preis steigt, selbst wenn der Markt Schwierigkeiten hat. Diese Investitionen werden als "antizyklisch" bezeichnet.

Absicherung

Es gibt viele Definitionen für eine Absicherung, aber das allgemeine Konzept besteht darin, das Risiko zu verringern, dass ein Wertpapier durch eine ergänzende Investition an Wert verliert. Antizyklische Aktien können als Absicherung angesehen werden. Der Kauf von Immobilien, Gold oder anderen alternativen Vermögenswerten kann als Absicherung betrachtet werden. Eine gängige Absicherungsstrategie besteht darin, Futures-Kontrakte auf eine Aktie zu verkaufen, die besagen, dass Sie Ihre Position automatisch zu einem bestimmten Preis verkaufen und dabei aktienspezifische Korrekturen vermeiden.

Dollar-Mittelwertbildung

Die Dollar-Kostenmittelung (DCAing) ist nicht notwendigerweise eine Risikomanagementstrategie, sondern eine Methode, um systematisch langfristige Anlagekäufe zu tätigen, um kurzfristige Abschwünge oder Marktkorrekturen zu nutzen. Angenommen, Sie möchten ein Wertpapier im Wert von 5 000 US-Dollar erwerben und es über einen längeren Zeitraum halten. Anstatt sofort einen Pauschalbetrag zu kaufen, könnten Sie Ihre Einkäufe auf 100 Dollar pro Monat verteilen und dann mehr Aktien kaufen, wenn der Preis der Wertpapiere sinkt.Wenn ein Monat der Preis 10 $ / Aktie beträgt, können Sie in diesem Monat 10 Aktien kaufen. Wenn im nächsten Monat der Preis 5 $ / Aktie betrug, konnte man 20 Aktien kaufen. Wenn Sie auf diese Weise mehr Aktien einsammeln, streben Sie einen größeren Gesamtgewinn an, wenn der Preis wieder steigt.

Niedrig-Beta-Investierung

Eine weitere Möglichkeit, sich vor Korrekturen zu schützen, besteht darin, einfach von Anfang an risikoscheuer zu sein und in Wertpapiere mit einem niedrigen Beta-Koeffizienten zu investieren. Mit dieser Strategie ist es weniger wahrscheinlich, dass Ihr Portfolio an Marktvolatilität teilhat.