Eine Reihe von Online-Diensten verspricht Ihnen, Ihre Anlageerträge für eine minimale Gebühr zu maximieren. Sollten Sie eine dieser Dienstleistungen in Anspruch nehmen oder rechtfertigen professionelle, kostenpflichtige Finanzplaner ihre höheren Kosten mit besseren Renditen und einem höheren Serviceniveau? Vielleicht ist es gut genug, Ihre eigenen Investitionen zu verwalten, und es ist auch kostenlos. Hier ist, was Sie von den verfügbaren Optionen erwarten können und wie Sie wählen können. (Verwandte: Shopping für einen Finanzberater.)

Dienstleistungen

Online-Portfoliomanagement-Dienstleistungen unterscheiden sich in dem, was sie für Sie tun, aber im Allgemeinen ist es ihr Ziel, Sie zu Investitionen zu bewegen, die Ihre Gebühren senken, Ihre Einkommensteuerschuld reduzieren und verbessern Sie Ihre Renditen. Sie helfen Ihnen auch dabei, Ihr Portfolio regelmäßig neu auszubalancieren, damit Ihre Asset-Allokation ungefähr gleich bleibt, auch wenn sich der Markt ändert.

Einige Online-Dienste geben Ihnen Empfehlungen, wie Sie selbst bessere Investitionsentscheidungen treffen können, z. B. NextCapital, Jemstep, MarketRiders und FolioInvesting. Diese Services können sich gut mit einem DIY-Investmentansatz kombinieren, da sie Ihnen die Verantwortung für Ihr Geld überlassen. Andere, wie Betterment, Hedgeable, FutureAdvisor und Wealthfront, sowie die meisten Finanzberater erledigen die Arbeit für Sie, was bedeutet, dass Sie sich wohl fühlen müssen, wenn Sie ihnen Zugang zu Ihrem Geld gewähren. Bevor Sie einen Online-Dienst oder einen Finanzberater für den Kauf und Verkauf von Anlagen in Ihrem Namen beauftragen, überprüfen Sie deren Hintergrund. Suchen Sie nach ihrem Formular ADV auf der Website des Investment Adviser Public Disclosure (adviserinfo.sec. Gov), um zu erfahren, ob sie sich bei der SEC registriert haben, und überprüfen Sie Punkt 11, um zu sehen, ob sie diszipliniert wurden. Finanzberater könnten zuvor Makler gewesen sein; Um ihre Geschichte zu erfahren, konsultieren Sie die BrokerCheck-Website von FINRA.

Finanzberater können mehr als nur Ihr Portfolio verwalten.

"Der wahre Wert eines guten Finanzplaners liegt nicht in der Verwaltung Ihrer Investitionen", sagt Matt Becker, der Gründer von Mom and Dad Money, einer reinen Finanzplanungspraxis, die jungen Eltern hilft, glückliche Familien zu bauen, indem sie Geld verdienen. einfach. "Es ist, Ihre Ziele zu verstehen und Ihnen zu helfen, einen kompletten Finanzplan zu bilden, der Ihr Budget, Sparungen, Investitionen, Versicherung, Steuern, Nachlassplanung, Karriere und noch etwas mit einer finanziellen Auswirkung einschließt," er sagt.

Anlagephilosophie

Die meisten Online-Portfoliomanagement-Dienstleistungen sind in ihrer Anlagephilosophie ähnlich; Sie präsentieren ihre Philosophien nur mit einem einzigartigen Haken oder bieten einen etwas anderen Mehrwert-Service an, um sich von ihren Mitbewerbern zu differenzieren.In der Regel ordnen sie Portfolio-Assets auf der Grundlage der Risikotoleranz jedes Kunden zu und stellen Kunden in kostengünstige börsengehandelte Fonds (ETFs). Dabei stützen sie sich auf eine moderne Portfoliotheorie, um die Anlageauswahl zu steuern und zu entscheiden, wann sie kaufen und verkaufen sollten. Wenn Sie es selbst tun, treffen Sie wahrscheinlich Investitionsentscheidungen auf der Grundlage von Büchern oder Artikeln, die Sie gelesen haben, und basieren auf Ihren früheren Erfahrungen mit Investitionen. Finanzberater entscheiden sich für eine Vielzahl von Anlagephilosophien, daher sollten Sie potentielle Kandidaten interviewen und jemanden auswählen, dessen Philosophie für Sie sinnvoll ist.

Account Minimums

Die meisten professionellen Finanzplaner und -berater haben hohe Kontomindestwerte - eine halbe Million Dollar ist üblich. Im Gegensatz zu Finanzberatern haben viele Online-Portfoliomanagement-Dienste zumindest für ein Basiskonto keine Kontomindestwerte. NextCapital, Jemstep, Betterment und MarketRiders haben keine Kontomindestwerte, obwohl MarketRiders es vorziehen würde, wenn Sie mindestens $ 25, 000 an den Tisch bringen. Hedgeable und Wealthfront benötigen mindestens $ 5.000.

Einige Unternehmen bieten sowohl Basis- als auch Premium-Dienste an und verlangen für Letztere höhere Mindestbeträge. FutureAdvisor hat ein Minimum von $ 3, 000 für neue Basiskonten und sein Prämienplan hat ein Minimum von $ 10.000, Hedables Premium-RetirementPlus-Programm erfordert $ 50, 000, während FolioInvesting keine Mindestkosten für seinen Basisdienst hat, aber $ 100, 000 Verlust Ernte Service.

Die Mindestbeträge für Do-it-yourself-Investitionen hängen von der Art des Kontos und dem Broker ab, in dem Sie Ihre Vermögenswerte platzieren. Zum Beispiel hat Fidelity ein Minimum von $ 2, 500 auf Brokerage-Konten, aber verzichtet auf seine $ 2, 500 Minimum auf Roth IRAs, wenn Sie automatische monatliche Beiträge leisten. Vanguard hat ein Minimum von $ 1.000 für seine Zieldatenfonds und ein Minimum von $ 3.000 für seine Investmentfonds. TD Ameritrade hat kein Minimum, um ein Roth oder ein einzelnes Brokerage-Konto zu eröffnen.

Kosten

Ein kostenpflichtiger professioneller Finanzplaner oder -berater verdient Geld, indem er seinen Kunden pro Jahr einen Prozentsatz der verwalteten Vermögenswerte in Rechnung stellt. Wenn die Gebühr Ihres Beraters 1% beträgt und Sie $ 500, 000 für Sie verwalten, zahlen Sie $ 5.000 pro Jahr. Einige Berater bieten unterschiedliche Gebührenstrukturen an, um mit weniger vermögenden Investoren zu arbeiten. Zum Beispiel verlangt Brian Frederick, ein Certified Financial Planner und gebührenpflichtiger Finanzberater von Stillwater Financial Partners in Scottsdale, Ariz., Monatlich 1% des Einkommens seines Kunden plus 0,5% seines Nettovermögens. Er bietet auch eine ganzheitliche Finanzplanung, nicht nur Anlageberatung.

Einige Online-Portfoliomanagement-Services - NextCapital und FutureAdvisor - sind völlig kostenlos. Die meisten berechnen eine prozentuale Gebühr, die sich manchmal mit Ihrem Kontostand ändert. Betterment's Gebühren reichen von 0. 35% pro Jahr für unter 10.000 Dollar in Vermögenswerte mit einer automatischen Investition von $ 100 pro Monat ($ 3 pro Monat ohne), 0. 25% jährlich für $ 10.000, $ 99, 999 und 0. 15% jährlich auf dem Niveau von $ 100, 000. Jemstep, Hedgeable, Wealthfront und FutureAdvisor sind auf der Basisstufe kostenlos, kosten jedoch mehr, wenn Sie eine Aktivierungsschwelle überschreiten (Jemstep, Wealthfront) oder auf Premium-Services (Hedgeable, FutureAdvisor) umsteigen.

Aber die Dienste, die scheinbar kostenlos sind, sparen nicht unbedingt Geld. Wenn Sie noch Provisionen mit einem kostenlosen Service zahlen müssen, um Geschäfte zu tätigen, ist es besser, eine Gebühr an eine Dienstleistung zu zahlen, die alle Handelsprovisionen in ihrem Preis enthält. FolioInvesting berechnet $ 29 pro Monat für unbegrenzte Trades oder $ 4 pro Trade mit einem Minimum von $ 15 pro Quartal für den Basisplan. Betterment umfasst Transaktionen, Trades und Rebalancing in seiner Gebühr. In jedem Fall sind die Gebühren wesentlich niedriger als das, was Sie einem Finanzberater zahlen würden.

Machen Sie es selbst und Ihre Gebühren beinhalten die Provisionen, falls vorhanden, zahlen Sie für den Kauf und Verkauf Ihrer Investitionen. Sie könnten $ 9 bezahlen. 99 pro Trade mit einem Service wie E * Trade oder $ 0, wenn Sie ein Fidelity-Konto haben und Ihr Portfolio auf Fidelity-Fonds und seine 65 provisionsfreien iShares ETFs beschränken, die breit genug sind, um ein diversifiziertes Portfolio auf jeder Risikostufe zu schaffen. .. Sie zahlen auch die Kostenquote jedes Investmentfonds, Indexfonds oder ETF, den Sie halten. Aber Sie zahlen Kostenquoten für die Investitionen, die auch ein Online-Dienst oder ein Finanzberater überwacht.

Ist es sinnvoll, für einen Finanzberater so viel mehr zu bezahlen? Es hängt davon ab, welcher Investor Sie sind.

"Der wahre Wert, den ein Berater bietet, ist die Fähigkeit, Kunden dabei zu helfen, ihre Emotionen zu verwalten", sagt David A. Schneider, ein Certified Financial Planner bei Schneider Wealth Strategies in New York. Service kann die Hand halten, die viele Investoren benötigen. "

Retouren

Viele Online-Dienste veröffentlichen ihre historischen Ergebnisse, aber wie das Sprichwort sagt und das Kleingedruckte Kunden schnell daran erinnert, ist die frühere Performance keine Garantie für zukünftige Renditen. Ob Sie etwas wie die angekündigten Renditen verdienen, hängt davon ab, wie genau Sie den Ratschlägen des Services folgen (für diejenigen, die Sie dazu bringen, Ihre eigenen Trades zu platzieren) und wie sich der Markt entwickelt. Außerdem sind wir seit fünf Jahren in einem Bullenmarkt, daher ist es für einen Service schwer, seine historischen Renditen im Moment nicht gut aussehen zu lassen.

"Der wahre Test dieser Online-Finanzberater wird der nächste Bärenmarkt sein, denn dann ist die Hand des Finanzberaters von größter Bedeutung. Wie schwerwiegend werden die Vermögenswerte der Online-Berater sein? "Sagt David Stein, ehemaliger Chef-Investmentstratege und Chef-Portfoliostratege bei der Fund Evaluation Group, einer großen Anlageberatungsfirma.

"Während die Renditen sehr eng sein sollten, sehe ich, dass der Online-Portfoliomanager aus drei Gründen eine etwas bessere Rendite erzielt: Die Kosten sind niedriger, der Online-Portfoliomanager nutzt die Steuerverluste mehr und je nachdem, wie Nur-Gebührenberater verwaltet Portfolios, die der Online-Portfoliomanager häufiger ausgleichen könnte ", sagt Frederick. Er schätzt die Rendite des Online-Dienstes über einen Zeitraum von mehreren Jahren auf 1% oder weniger.

"Ich würde nicht empfehlen, dass ein Kunde einen Berater auf der Suche nach größeren und besseren Renditen sucht", sagt Becker. "Wenn Sie also in der Lage sind, auf der Achterbahn zu fahren und Ihren Plan ganz alleine zu befolgen, und wenn eine der Online-Plattformen eine Investmentphilosophie hat, an die Sie glauben, dann sind sie großartige Optionen."

Wenn Sie Ihre eigenen Investitionen verwalten, besteht eine gute Chance, dass Sie viel weniger verdienen, als Sie sein könnten, laut einer Studie von DALBAR, einem Marktforschungsunternehmen für Finanzdienstleistungen. Die quantitative Analyse des Anlegerverhaltens von 2014 ergab, dass der durchschnittliche Anleger in den letzten 20 Jahren um 4,20% schlechter als der S & P 500 gehandelt hat und 5,2% statt 9,2% verdient hat.

The Bottom Line

Während Online-Investment-Services große Disruptoren sein könnten, könnten sie auch einen Platz neben Finanzplanern finden, da verschiedene Menschen unterschiedliche Bedürfnisse haben, wenn es darum geht, ihre Nest-Eier zu züchten und zu verwalten.

"Meine Meinung zu Online-Portfoliomanagern ist, dass es eine gute Sache ist, dass die Konsumenten mehr Low-Cost-Entscheidungen treffen. Anstatt sie zu bekämpfen, sollten wir als Berater prüfen, wie wir sie annehmen können, um die Kosten zu senken und Dienstleistungen zu einem Preis anzubieten, den die Verbraucher wünschen ", sagt Frederick. In der Tat sind einige Dienste bereits eingerichtet, um mit Finanzplanern zu arbeiten, nicht dagegen.

Bestimmen Sie Ihre Bedürfnisse und Prioritäten und verwenden Sie diese, um Ihre Wahl eines Online-Dienstes zu informieren, Ihren eigenen Berater einzustellen oder beides selbst zu tun.