Es gibt mehr als 1 800 Exchange Traded Funds (ETFs) für Anleger, und so viel Auswahl kann zu Lähmungen führen, wenn es um die Auswahl der richtigen Fonds für Ihr Portfolio geht. Leveraged ETFs machen einen kleinen Teil der verfügbaren ETFs aus - und das aus gutem Grund. Dies sind sehr komplexe Anlagevehikel mit einer risikoreichen, kostenintensiven Struktur, die sich für erfahrene Anleger mit hoher Risikobereitschaft eignet.

Leveraged Funds verwenden Schuldtitel, um Renditen zu erzielen, die in der Regel zwei- bis dreimal so hoch sind wie der Index, den sie verfolgen. Zum Beispiel würde ein Fonds mit einem Verhältnis von 2: 1 jeden Dollar des Anlegerkapitals mit $ 1 der investierten Schuldtitel (über Terminkontrakte oder andere Derivate) abgleichen, was theoretisch die Rendite abzüglich jeglicher Verwaltungsgebühren und Transaktionskosten verdoppeln würde. Wenn der Index einen Gewinn von 1% erzielt, würde ein 2: 1 Leveraged Fund 2% zurückgeben. Natürlich gilt auch das Gegenteil: Ein Verlust von 1% wird bei einem gehebelten ETF zu 2%. (Siehe auch: Sezieren von Leveraged ETF gibt zurück.)

Diese Fonds gelten im Allgemeinen nicht als langfristige Anlagemöglichkeiten. In der Tat beschränken die meisten Anleger ihr Engagement in einem gehebelten Fonds für einen Tag oder eine Angelegenheit von Tagen, um von einer positiven Entwicklung des zugrundeliegenden Index zu profitieren. Es ist wichtig anzumerken, dass diese Fonds täglich neu gewichtet werden, und infolgedessen können die Performancezahlen die langfristige Performance des zugrundeliegenden Index nicht genau verfolgen - in diesem Fall der S & P 500. Wenn Sie an einem Engagement in einem gehebelten ETF interessiert sind , hier sind vier gehebelte indexierte S & P 500-Fonds, die ihre Mitbewerber übertreffen. (Siehe auch: Leveraged ETFs: Sind sie das Richtige für Sie? )

Alle YTD-Renditen beziehen sich auf den Zeitraum vom 1. Januar 2017 bis zum 20. September 2017. Die Fonds wurden nach einer Kombination aus Performance und verwalteten Vermögen ausgewählt. .. Alle Zahlen waren ab 20. September 2017 korrekt.

ProShares Ultra S & P 500 ETF (SSO SSOProShs Ultr S & P102. 34 + 0. 25% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 )

• Emittent: ProShares
• Verwaltete Vermögen: $ 1. 88 Mrd.
• YTD Performance: 25. 63%
• Kostenquote: 0. 89%

Dieser gehebelte Fonds strebt an, die Rendite des S & P 500 für einen einzigen Tag zu verdoppeln (von einer NAV-Berechnung zur nächsten). mit Aktien und Derivaten.

ProShares Ultra Pro S & P 500 ETF (UPRO UPROPSh UPr S & P500126. 77 + 0. 39% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 )

• Emittent: ProShares
• Assets Under Management: 912 Mio. USD
• YTD Performance: 40. 22%
• Kostenquote: 0. 94%

Dieser ProShares ETF ähnelt seinem Schwesterfonds (SSO), aber UPRO strebt eine Rendite von 300% an der S & P 500 nutzt Swap-Kontrakte zur Hebelwirkung. Beide Fonds werden täglich neu gewichtet, sodass die multiplizierten Renditen auf lange Sicht nicht exakt mit den Renditen des zugrunde liegenden Index übereinstimmen.(Weitere Informationen finden Sie unter: SSO vs. UPRO: Vergleich von US-Leveraged-ETFs .)

Die folgende Tabelle zeigt die Hebelkraft. Die Gesamtrendite von UPRO seit der Auflegung beträgt 1 286%, deutlich mehr als der S & P 500 im gleichen Zeitraum.

Direxion Täglich S & P 500 Bullen 3x Aktien ETF (SPXL SPXLDirx Dly S & P50041. 62 + 0. 39% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 )

• Emittent: Direxion Funds > Verwaltete Vermögen: 583 Mio. USD
• YTD Performance: 39. 73%
• Kostenquote: 1. 06%
• Direxion bietet zwei S & P 500 gehebelte ETFs an, die versuchen, die dreifache Rendite des Index zu erzielen. täglich. Direxion hat auch einen Companion-Fonds, die Bear 3x-Aktie, die eine Rendite von 300% der Umkehrung des S & P 500 anstrebt. (Siehe auch:

Wie hebt Leveraged ETFs Volatilität zusammen? ) Direxion Daily S & P 500 Bull 1. 25X-Anteile ETF (LLSP)

Emittent: Direxion

• Verwaltete Vermögen: $ 10 Millionen
• YTD Performance: 16. 19%
• Kostenquote: 0. 44%
• Direxion führte eine neue Reihe von "leicht fremdfinanzierten" ETFs ein, und LLSP ist die erste, die eine gehebelte Risikoposition gegenüber dem S & P 500 bietet - in diesem Fall 125% des Index. Dies gibt den Anlegern eine konservativere Möglichkeit, gehebelte ETFs in ihr Portfolio aufzunehmen, aber es wird immer noch täglich neu gewichtet, so dass es kurzfristig ein sehr taktisches Vehikel ist. Anleger sollten bedenken, dass es sich um einen neuen Fonds mit einem Auflegungsdatum im Januar 2015 handelt. AUM ist niedrig, und Liquidität ist ein Problem mit einem Durchschnitt von nur 2, 800 Aktien tauschen täglich die Hände. (Siehe auch:

Warum Leveraged ETFs keine langfristige Wette sind. )